Recentemente, cada vez mais pessoas que trabalham estão discutindo sobre poupar em ações, dizendo que com uma posse a longo prazo é possível aposentar-se mais cedo e alcançar a liberdade financeira. Parece realmente muito atraente, mas após pesquisar um tempo, descobri que poupar em ações na verdade não é tão milagroso quanto se fala na internet.

Poupar em ações, explicado de forma simples, é comprar ações e mantê-las por um longo período, confiando nos dividendos da empresa para acumular ganhos. Parece muito fácil, mas na prática há muitas armadilhas. O caso que mais me impressionou foi o de 2021, com o sucesso de (3373). Na época, pagava-se um dividendo de 10 yuan, com uma taxa de rendimento superior a 15%, e muitas pessoas entraram no mercado querendo receber os dividendos, mas o preço das ações caiu de 70 yuan para 22 yuan. Ganhar com dividendos, mas perder com a diferença de preço, essa situação é na verdade mais comum do que se imagina. Portanto, ao poupar em ações, primeiro é preciso reconhecer um fato — ela não garante o capital, o risco de perda com a queda do preço das ações sempre existe.

Escolher ações é o aspecto que mais testa a habilidade na poupança em ações. Não se deve apenas olhar para a taxa de dividendos alta ou baixa, mas também estudar os fundamentos da empresa, o ciclo da indústria, se a avaliação é razoável. Para quem quer investir de forma leve, isso na verdade é um grande desafio. Além disso, o dinheiro para poupar em ações geralmente não pode ser usado a qualquer momento, pois vender com pressa pode resultar em prejuízo. Portanto, é preciso usar fundos ociosos, dinheiro que não será necessário no curto prazo, para fazer esse tipo de investimento.

Outro ponto muito importante — o retorno da poupança em ações realmente é limitado no curto prazo. Sua vantagem está totalmente no efeito de juros compostos a longo prazo. Se você quer ganhar dinheiro rápido, poupar em ações talvez não seja adequado. As oscilações do mercado e as mudanças emocionais têm maior impacto no preço das ações no curto prazo, e quem investe em ações precisa de uma preparação mental, mantendo a calma mesmo quando o preço cai.

Por outro lado, poupar em ações também tem seu apelo. O benefício mais direto é a renda passiva. Basta escolher empresas sólidas, que pagam dividendos em dinheiro ou ações periodicamente. E o mais importante, se reinvestir os dividendos recebidos, combinando com o efeito de juros compostos ao longo do tempo, ao poupar por vinte, trinta anos, a quantidade de ações vai crescer como uma bola de neve, e o retorno total final costuma ser bastante significativo.

Outro ponto positivo da poupança em ações é que não é preciso ficar de olho no mercado todos os dias. Essa é uma estratégia ideal para trabalhadores, pois foca na tendência de longo prazo. Desde que a fundamentação da empresa esteja sólida, mesmo com oscilações do mercado, é possível manter a posição. Muitos investidores em ações veem as quedas de preço como oportunidades de compra com desconto, tendo uma mentalidade mais estável do que os traders de curto prazo.

Do ponto de vista de proteção contra a inflação, a poupança em ações também tem suas vantagens. O dinheiro em caixa se desvaloriza com a inflação, mas empresas com boa saúde financeira geralmente ajustam seus lucros com o aumento dos preços. Como ações de commodities, financeiras e bens essenciais, seus preços e dividendos tendem a subir ao longo do tempo, tendo um efeito de proteção contra a inflação. Além disso, na tributação de Taiwan, os investidores em ações têm uma vantagem relativa: os dividendos podem ser incluídos no imposto de renda global e usufruir de uma dedução de 8,5%, permitindo a maioria das pessoas obter reembolso de impostos ou pagar uma carga tributária menor.

Se for escolher ações para poupar, ETFs são a melhor opção para iniciantes. Como o Yuanta High Dividend (0056), Yuanta Taiwan 50 (0050), embora não tenham a maior taxa de dividendos, a longo prazo, os ganhos com a diferença de preço costumam ser mais expressivos. As ações financeiras também são favoritas entre os investidores em ações, como Mega Financial (2886), CTBC Financial (2891), E.SUN Financial (2884), que pagam dividendos de forma estável e têm uma estrutura relativamente sólida. As ações de telecomunicações, como Chunghwa Telecom (2412), também são boas, afinal, mesmo em tempos difíceis, todos ainda precisam de internet e telefone.

As pessoas mais adequadas para poupar em ações geralmente possuem algumas características: capacidade de destinar regularmente fundos ociosos ao investimento, paciência para suportar as oscilações do mercado, perfil conservador e confiança na análise dos fundamentos das empresas. Se você quer enriquecer rapidamente, poupar em ações talvez não seja a resposta. Jovens que desejam ficar ricos, poupar em ações é apenas uma das ferramentas, não uma garantia. O mais importante é aprender a diversificar os investimentos, escolhendo a estratégia adequada de acordo com sua situação financeira. Todo investimento tem riscos, então evite seguir a multidão cegamente.