A tendência de alta do preço da prata realmente está impressionante, recentemente atingiu uma nova máxima, muitas pessoas me perguntam como entrar no mercado. Para ser honesto, o ETF de prata é realmente a opção mais conveniente, especialmente para nós investidores de Taiwan.

No início deste ano, o preço da prata ultrapassou rapidamente a barreira de 95 dólares, algo raro na história. Influenciado por fatores como a situação geopolítica, o aumento do déficit global de oferta e demanda, e a inclusão da prata na lista de minerais críticos dos Estados Unidos, o preço da prata subiu continuamente. No ano passado, a prata valorizou quase 150%, e até agora neste ano continua a subir, esse tipo de mercado realmente atraiu muitos investidores de varejo.

Por que recomendo o ETF de prata em vez de comprar barras físicas diretamente? Principalmente porque há muitas complicações. A prata física precisa de um lugar para guardar, além de se preocupar com oxidação, roubo ou dano, e o aluguel de um cofre pode custar bastante por ano. Além disso, quando você precisa de dinheiro rapidamente, a liquidez da prata física é baixa, ao contrário do ETF, que pode ser vendido a qualquer momento no mercado.

O ETF de prata é diferente, totalmente securitizado, você pode comprar e vender como se fosse uma ação, com muito mais liquidez. Além disso, não precisa se preocupar com armazenamento ou verificação de autenticidade. Para quem quer participar dessa alta do mercado, mas não quer ficar preso a ativos físicos, o ETF de prata é realmente a maneira mais fácil.

Atualmente, há algumas opções principais. O SLV é o mais conhecido globalmente, gerenciado pela Blackrock, com um valor de mercado superior a 30 bilhões de dólares, detém prata física, com uma taxa de administração de apenas 0,5%. Também há o DBS, AGQ, que rastreiam o preço da prata por meio de contratos futuros, com taxas entre 0,75% e 0,95%. Se você é investidor de Taiwan, também pode considerar o ETF de prata listado em Taiwan, como o Yuan Da Dao Qiong Bai Yin.

Existem duas principais formas de comprar ETF de prata. A primeira é através de corretoras domésticas por meio de uma comissão conjunta, como Fubon, Cathay, Yongfeng, que suportam esse método. A vantagem é que são reguladas pela Comissão de Valores Mobiliários, o capital é seguro, e questões fiscais também são tratadas por eles. A desvantagem é que as taxas de corretagem são mais altas, e há limitações nos ativos disponíveis para negociação.

A segunda é abrir uma conta em uma corretora estrangeira, com custos menores e mais opções de ativos. Mas você precisa cuidar de transferências internacionais, declaração de impostos, etc. Os dividendos dos EUA também têm uma retenção de 30%. Se você não se importar com o trabalho extra, essa opção pode economizar bastante dinheiro a longo prazo.

Falando de impostos, se você comprar um ETF de prata listado em Taiwan, é bem simples: ao vender, paga-se apenas 0,1% de imposto. Mas se for um ETF estrangeiro, é preciso considerar a renda no exterior, e se a renda total de fontes estrangeiras ultrapassar 1 milhão de dólares por ano, o valor que exceder será tributado à taxa de 20%.

Porém, devo dizer que, embora o ETF de prata seja conveniente, os riscos também não podem ser subestimados. A volatilidade do preço da prata é muito maior do que a do ouro ou das ações. No ano passado, a valorização foi de mais de 140%, mas na história também houve quedas bruscas. No início deste ano, quando o limite de margem foi aumentado, o preço da prata caiu mais de 11% em um único dia, e muitos investidores sofreram perdas significativas. Portanto, se seu perfil de risco não for forte, talvez seja melhor reconsiderar.

Além disso, diferentes ETFs de prata têm diferenças. Os baseados em contratos futuros podem ter custos de rolagem, e o retorno a longo prazo pode ser inferior ao do mercado à vista. Os ETFs de prata física rastreiam com maior precisão, mas uma taxa anual de 0,4-0,5% pode corroer seus lucros lentamente. Portanto, é importante escolher com atenção.

Se você busca maior alavancagem e retorno, opções como futuros de prata, CFDs de prata ou ações de mineradoras também são alternativas, mas o risco aumenta bastante. Minha sugestão é começar com ETFs de prata, ganhar experiência e depois considerar outras ferramentas. O mais importante é não colocar todos os ovos na mesma cesta, diversificar seus investimentos e revisar suas posições regularmente, pois essa é a verdadeira estratégia para ganhar dinheiro a longo prazo.