Recentemente, estou a pensar numa questão, por que razão algumas pessoas nunca conseguem ganhar dinheiro nas trocas de criptomoedas? Descobri que muitas pessoas simplesmente não têm o hábito de estabelecer limites de lucro e de perda.

Para ser honesto, o sistema de limites de lucro e de perda parece simples, mas realmente pode mudar os teus resultados de negociação. O limite de lucro é sair decididamente quando estás a ganhar, não seres ganancioso e esperar por uma maior subida. O limite de perda é reconhecer a realidade, aceitar a perda quando ela atinge um certo nível, para evitar perdas ainda maiores. Estas duas ações aparentemente opostas, na verdade, seguem a mesma lógica — proteger o teu capital.

Já ouvi histórias de muitas pessoas. Algumas veem o preço subir, pensam que vai subir ainda mais, mas acabam por ver o preço cair de volta, perdendo todos os lucros iniciais. Outras insistem em não parar de perder, até que a perda se torna insuportável. Tudo isso acontece por falta de disciplina.

Se tiveres definido limites de lucro e de perda, o sistema irá negociar automaticamente por ti, eliminando completamente a ganância e o medo humanos. Quando o preço atingir as condições que definiste, a ordem será executada automaticamente, e tu não precisas ficar a olhar para a tela a hesitar. O benefício de fazer isso é que vais conseguir encontrar gradualmente a tua estratégia de negociação, porque com números claros registados, podes avaliar se a estratégia é realmente eficaz.

Vou dar um exemplo prático. Suponha que compras uma moeda por 1000 euros, e queres ganhar 200 euros, então defines o limite de lucro em 1200. Mas se só estás disposto a aceitar uma perda máxima de 100 euros, não podes simplesmente colocar uma ordem de venda a 900, porque neste momento o preço de mercado é 1000 e a ordem será executada imediatamente. Nesse caso, deves usar o conceito de preço de gatilho, definindo um preço de ativação de 900 e um limite de perda de 890. Quando o preço cair a 900, o sistema criará uma ordem de venda a 890.

Há também uma estratégia avançada chamada trailing stop. Em vez de manteres um preço fixo, podes definir uma margem relativa. Por exemplo, um trailing stop de -200. Se o preço subir até 2000, o limite de perda ajusta-se para 1800. Assim, quando o preço cair para 1800, a ordem é acionada, e na verdade, já ganhaste 800. Quando o preço sobe na direção favorável, o limite de perda acompanha para proteger os teus lucros, e essa é uma abordagem realmente inteligente.

Muitas plataformas de negociação oferecem funções de limite de lucro e de perda, que podem ser configuradas ao fazeres a ordem. Algumas plataformas até distinguem entre ordens de mercado e ordens limitadas: as ordens de mercado são executadas imediatamente ao preço atual, enquanto as ordens limitadas só executam quando o preço atingir o valor definido. A escolha depende da tua estratégia.

O mais importante é que limites de lucro e de perda não são apenas ferramentas de gestão de risco, mas também ajudam a estabilizar a tua mentalidade de negociação. Porque tudo está pré-definido com números, não há espaço para mudar de ideia de última hora. Se mantiveres esta disciplina a longo prazo, vais conseguir perceber se a tua estratégia é realmente eficaz, e também sobreviver mais tempo no mercado.

Se ainda estás indeciso sobre como definir limites de lucro e de perda, a minha sugestão é: coloca o limite de lucro no ponto onde achas que já ganhaste o suficiente, e o limite de perda onde te sentes desconfortável com a perda. Isto não é uma questão matemática, mas sim uma questão de capacidade de suportar riscos.