1. A bolha é local. O hardware (módulos de luz, poder de processamento) aumentou bastante, realmente há um excesso; mas as aplicações (programação de IA, atendimento ao cliente, transmissão ao vivo) ainda estão na fase inicial, o verdadeiro caminho para ganhar dinheiro é nas aplicações, não na venda de ferramentas.

2. O relatório financeiro da Nvidia (após o mercado de 20 de maio) é um divisor de águas. As expectativas já estão no máximo, só “suficiente” não é suficiente, é preciso “superar as expectativas + orientação explosiva” para continuar a subir. Caso contrário, o setor de hardware vai sofrer forte queda.
3. Ações na China (A-shares) e nos EUA estão fazendo a mesma coisa: o capital está migrando de hardware para aplicações. As políticas também estão apoiando (poder de processamento na nova infraestrutura), ByteDance, Alibaba ainda estão investindo, mas as ações de hardware já começaram a cair. Não comprem hardware em alta, aguardem uma correção para investir em aplicações.

O único risco é: o rendimento dos títulos do Tesouro dos EUA está muito alto (quase 4,6% no prazo de 10 anos), a avaliação das ações de tecnologia está sendo pressionada. Se a Nvidia decepcionar, tudo vai cair junto.

Por isso, minha estratégia: não tocar em hardware por enquanto, esperar a divulgação do relatório da Nvidia. No lado das aplicações, esperar uma correção para comprar na baixa, não comprar na alta.

Vocês acham que a Nvidia vai superar as expectativas desta vez? Comentem aí. $BTC ‌#Polymarket每日热点