Ontem, mais uma vez, fui burro comigo mesmo: vendo que o sinal parecia bom, entrei de uma só vez, e o preço de execução ficou aquém do esperado. Só ao fazer a revisão percebi que não foi uma “falha na estratégia”, mas que minha ordem foi muito impulsiva — abri uma grande janela de slippage, a profundidade era fraca, e dividir em duas ou três ordens ainda era gerenciável, mas eu quis comer tudo de uma vez, e a diferença de preço acabou sendo puxada por mim mesmo... Em resumo, é uma questão de ritmo.

Recentemente, há uma atualização/manutenção de uma cadeia principal, e o grupo está especulando se o ecossistema vai migrar. Eu também não quero parecer que entendo tudo, mas essa variação de liquidez, às vezes mais espessa, às vezes mais fina, realmente facilita cair na armadilha do slippage.

Primeiro, dou um remendo em mim mesmo: fazer ordens pequenas e divididas, observar a profundidade do livro de ordens/poço antes de agir, não deixar o slippage no máximo por preguiça, e, se necessário, preferir colocar uma ordem e esperar. Para quem está começando em quant trading, não confie cegamente em “modelos”, detalhes de execução que dão errado são mais comuns do que sinais que falham, de qualquer forma, vou mudar assim por enquanto.