Acabei de perceber quantos traders caem em armadilhas de alta a cada ciclo, e honestamente, é uma das formas mais brutais de perder dinheiro no mercado.

Aqui está o que realmente está a acontecer: Você está a assistir a um ativo a subir forte, o preço continua a subir, depois atinge um nível de resistência. Tudo parece normal à primeira vista - o preço testa-o várias vezes, recua um pouco, e então de repente há uma vela de alta enorme que rompe. O seu cérebro grita 'rompimento confirmado' e entra comprado com toda a gente. Depois... boom. Algumas velas depois, tudo reverte e você vê a sua posição a ser destruída.

A configuração de armadilha de trading é sorrateira porque dá uma falsa confirmação. O que realmente está a acontecer por baixo é que os compradores que têm impulsionado esta tendência de alta há meses estão na verdade exaustos. Estão a realizar lucros naquela zona de resistência. O mercado desacelera, formam-se velas menores, e então uma nova onda de compradores (normalmente os menos experientes) entra a pensar que a subida continua. Mas aqui está o truque - os vendedores estão à espera. Eles têm estado a segurar-se, e agora dominam aquela área de resistência. O volume de compradores seca, os vendedores começam a entrar em massa, e toda a tendência inverte-se.

Tenho notado três padrões comuns que indicam que estas armadilhas estão prestes a acontecer. Primeiro, há múltiplos testes do mesmo nível de resistência após uma longa tendência de alta - o preço continua a saltar dele como se estivesse assustado. Segundo, há sempre esta vela de alta extraordinariamente grande logo antes de a armadilha acontecer. Parece tão convincente. Terceiro, o preço começa a oscilar entre suporte e resistência, e então aquela grande vela rompe o intervalo e... aí está a sua armadilha.

O padrão de topo duplo rejeitado é provavelmente o mais óbvio - você tem dois picos que parecem idênticos, mas o segundo tem uma rejeição enorme com uma longa sombra superior. Os vendedores literalmente empurraram o preço para baixo. Depois há o padrão de engolfo de baixa, onde após toda aquela ação de alta, uma vela vermelha gigante engole tudo e você sabe que acabou. E o reteste falhado é talvez o mais limpo - o preço rompe a resistência, volta a testá-la, mas em vez de saltar para cima novamente, simplesmente derrete.

Então, como evitar ser apanhado numa armadilha? Não persiga entradas tardias. Se uma tendência tem estado a correr há o que parece uma eternidade, simplesmente ignore-a. Quanto mais tempo estiver a durar, mais provável é que esteja a montar uma armadilha. Além disso, nunca compres exatamente na resistência - é aí que a armadilha dispara. Espera que o preço a rompa, volte a testá-la, e mostre algum momentum real antes de entrares.

Observa atentamente a ação do preço. Quando o preço se aproxima da resistência, olha para o tamanho das velas. Se elas estiverem a ficar menores, é um sinal de aviso. Se vês velas de baixa mais longas misturadas com velas de alta curtas, os ursos estão a tomar o controlo. Caudas longas na parte superior das velas significam que os vendedores estão a lutar arduamente para manter o preço em baixa.

Agora, se realmente queres lucrar com trading de armadilhas em vez de seres destruído por elas, há duas abordagens sólidas. Uma é esperar pelos retestes. Depois do rompimento inicial falhar e o preço voltar a testar aquele nível de resistência que virou suporte, é aí que podes considerar entrar. Combina isso com um padrão de confirmação de alta e tens uma configuração mais segura. O teu stop loss fica abaixo do suporte, e estás a arriscar muito menos do que comprar no topo daquela vela de falso rompimento.

O outro método é simplesmente aceitar que a tendência mudou e operar com ela. Observa o preço a romper resistência, vê-lo a ser rejeitado, vê-lo a voltar e falhar o reteste. Quando aparece um padrão de confirmação de baixa, esse é o teu sinal de venda. Stop loss acima da resistência, lucra na próxima zona de suporte. É mais limpo e, honestamente, mais seguro do que tentar apanhar o fundo exato.

O mercado recompensa a paciência e a leitura do que realmente está a acontecer, não o que tu esperas que aconteça. Entender os padrões de armadilha de trading não é só para evitar perdas - é para reconhecer quando o movimento real está a começar na direção oposta.