Minerador de Bitcoin IREN encerra emissão de notas conversíveis de 3 bilhões de dólares para impulsionar a transformação em IA

Resumo

• A IREN Limited fechou uma emissão de notas seniores conversíveis de 3 bilhões de dólares para financiar a expansão da infraestrutura de IA.
• Os lucros líquidos totalizaram 2,96 bilhões de dólares, com 201,3 milhões de dólares alocados para transações de chamadas limitadas.
• A emissão segue grandes acordos com Nvidia e Microsoft para serviços de nuvem de IA.

A empresa de mineração de Bitcoin IREN Limited anunciou na quinta-feira que concluiu uma emissão de notas seniores conversíveis de 3 bilhões de dólares, garantindo capital para acelerar sua transformação de mineração de criptomoedas para serviços de infraestrutura de IA. As notas conversíveis têm um cupom anual de 1% e vencem em 2033, com um prêmio de conversão de 32,5% acima do preço das ações da IREN. As notas foram vendidas de forma privada a investidores institucionais qualificados sob a Regra 144A, gerando receitas líquidas de 2,96 bilhões de dólares após taxas e despesas. A empresa alocou 201,3 milhões de dólares dos lucros para financiar transações de chamadas limitadas com um preço de limite de 110,30 dólares por ação—representando um prêmio de 100% sobre o preço de 55,15 dólares registrado em 11 de maio. A estrutura de chamada limitada foi projetada para reduzir a diluição potencial decorrente das conversões de notas, ao mesmo tempo em que oferece participação de alta para os acionistas existentes.

A captação de recursos ocorre após uma rápida sequência de acordos de IA que remodelaram o modelo de negócios da IREN. Em novembro de 2025, a empresa assinou um acordo de hospedagem em nuvem de IA de 9,7 bilhões de dólares com a Microsoft. Isso foi seguido por um acordo com a Nvidia no início de maio para implantar até 5 gigawatts de capacidade de data center de IA globalmente.  O acordo com a Nvidia inclui um contrato de nuvem de IA de 3,4 bilhões de dólares por cinco anos para GPUs Blackwell resfriadas a ar, e uma garantia de cinco anos para até 30 milhões de ações da IREN a 70 dólares cada. Dias após anunciar a parceria com a Nvidia, a IREN concluiu uma aquisição de 625 milhões de dólares totalmente em ações da provedora de serviços de software Mirantis. As ações da IREN caíram mais de 8% nesta sexta-feira, em meio a uma queda mais ampla das ações de criptomoedas, sendo negociadas recentemente a 53,55 dólares. As ações subiram mais de 9% no último mês e 15% nos últimos seis meses, de acordo com dados do Yahoo Finance.

Grandes empresas de mineração de Bitcoin têm adotado amplamente a crescente demanda por computação de IA, com muitas assinando contratos de vários bilhões de dólares—e algumas, como a Keel Infrastructure (antiga Bitfarms), fechando completamente seus negócios de mineração em favor de atender às necessidades de IA e computação de alto desempenho (HPC). No final de abril, analistas do banco de investimento Bernstein disseram que esperam que a IREN deixe completamente a mineração de Bitcoin até o ano de 2030, reduzindo gradualmente seu foco na mineração nos próximos anos enquanto reaproveita seu hardware para fins de IA e HPC.