中信建投：预计2026至2028年，全球燃气轮机供需缺口分别为16、16和19GW

Relatório de pesquisa da CITIC Securities afirma que a demanda por poder de computação de IA na América do Norte está impulsionando a abertura da era das “usinas de energia próprias” nos centros de dados, elevando a previsão de demanda de energia para IA na América do Norte, com aumentos de 4%, 35% e 42% respectivamente nas versões anteriores para 2026-2028, com uma taxa de crescimento composta de 73% ao longo de três anos.
A conexão lenta à rede elétrica força os centros de dados a construírem suas próprias fontes de energia, sendo as turbinas a gás a primeira escolha devido ao menor custo e maior eficiência, mas seu ciclo de entrega de 1 a 3 anos já está agendado para após 2028, formando um gargalo na oferta principal.
Outras opções incluem motores de combustão interna, células de combustível de óxido sólido (SOFC), motores de aviação modificados e motores de navios modificados.
Espera-se que, de 2026 a 2028, o déficit global de oferta e demanda de turbinas a gás seja de 16, 16 e 19 GW, respectivamente.
Se considerarmos a demanda por outras fontes de geração de energia, a demanda total global de geração de energia nesse período atingirá 30, 42 e 59 GW.
Esse enorme e contínuo déficit impulsiona um ciclo de alta na cadeia industrial de turbinas a gás, motores de combustão interna, células de combustível de óxido sólido e motores de aviação modificados.