Recentemente, ao observar o mercado de opções, quanto mais olho, mais percebo que o comprador e o vendedor estão na verdade competindo pelo "tempo" nesta disputa. O comprador segura o bilhete esperando que a trama exploda, mas o valor temporal diminui a cada dia; esperar demais é como ser cozido na água morna. O vendedor, por outro lado, recebe aquele prêmio de prêmio, esperando que não haja grandes oscilações, e quanto mais o tempo passa, mais isso lhe favorece... Mas, se um cisne negro realmente aparecer, tudo o que foi ganho até então terá que ser devolvido.

Nestes dias, não houve uma atualização/manutenção da cadeia principal, e o grupo começou a especular se a ecologia será migrada. Acho que esses momentos são os mais propensos a alimentar a volatilidade, os compradores tendem a ficar impulsivos, e os vendedores também podem ficar nervosos. Em suma, o que mais me assusta não é a lentidão, mas a confusão — a lentidão ainda dá para calcular, mas na confusão tudo depende da sorte. De qualquer forma, vou manter uma posição pequena e observar, esperando que os dados na cadeia deem algum sinal.