Acabei de reunir algumas ideias sobre quais ações são boas para comprar agora, se tiver capital disponível. Tenho acompanhado bastante o setor de infraestrutura de IA, e estão surgindo algumas jogadas sólidas que parecem prontas para um crescimento real nos próximos anos.

Deixe-me começar com a óbvia - Nvidia. Sim, todos já sabem sobre ela, mas há uma razão. Os GPUs deles basicamente se tornaram a espinha dorsal de toda a expansão de IA. Mesmo com a corrida enorme que tiveram, a Wall Street ainda projeta cerca de 52% de crescimento para o ano fiscal de 2027. Do meu ponto de vista, eles estão essencialmente vendendo as picaretas e pás nesta corrida do ouro de IA. Mesmo que alguma da hype eventualmente diminua, a demanda por infraestrutura não vai desaparecer tão cedo. É por isso que a Nvidia continua sendo uma das melhores ações para comprar agora, na minha opinião.

Agora, aqui é que fica interessante - a Broadcom está realmente ganhando uma fatia de mercado da Nvidia com uma abordagem diferente. Em vez de competir de frente com GPUs, eles construíram ASICs especializados que lidam com cargas de trabalho de IA de forma muito mais eficiente. Esses chips são mais baratos e têm desempenho melhor para tarefas específicas. O que chamou minha atenção é que a Broadcom espera que a receita de seus semicondutores de IA dobre em relação ao ano anterior no próximo trimestre. Uma taxa de crescimento que realmente supera a da Nvidia. Será que eles podem cannibalizar alguma demanda por GPUs? Possivelmente. Mas, honestamente, há espaço para ambos vencerem aqui.

Depois, temos a Taiwan Semiconductor Manufacturing. A TSMC é basicamente a única fundição com a tecnologia e capacidade para fabricar os chips que a Nvidia, a Broadcom e todos os outros estão projetando. Isso os coloca numa posição única - eles vencem independentemente de qual arquitetura de chip prevalecer. A Wall Street está projetando 31% de crescimento este ano e 22% no próximo. Com os gastos com IA previstos para permanecerem elevados até 2030, no mínimo, a TSMC parece uma escolha sólida para quem quer exposição à jogada de infraestrutura sem apostar em uma única empresa.

A Microsoft foi a que realmente me surpreendeu recentemente. Eles atuam em ambos os lados - construindo aplicações de IA, ao mesmo tempo que possuem a Azure, sua plataforma de infraestrutura em nuvem. A receita da Azure subiu 39% em relação ao ano anterior no último trimestre. Eles têm uma carteira de pedidos de 625 bilhões só nessa unidade de negócios. Ainda assim, a ação foi bastante afetada após os resultados e agora negocia a avaliações que não víamos há algum tempo. Isso criou uma oportunidade para investidores procurando boas ações para comprar a preços razoáveis. A Microsoft é um daqueles momentos raros em que você consegue uma empresa de qualidade com desconto.

A forma como estou pensando nisso é bem simples - se você tem 5.000 para investir e acredita que os gastos com infraestrutura de IA continuam a acelerar, essas quatro ações são exatamente os tipos de posições que valem a pena considerar. Cada uma oferece uma exposição diferente à mesma mega-tendência. Nvidia é a jogada pura, Broadcom é a desafiadora com potencial de valorização, TSMC é a aposta neutra em infraestrutura, e a Microsoft é a oportunidade de valor. Vale a pena fazer sua própria pesquisa, mas eu estaria de olho em todas elas agora mesmo.