Antes, ao ver aquele tipo de gráfico na cadeia que mostrava “transferências exatamente na mesma segunda, endereços que se repetem”, eu também tinha a impressão de que alguém estava fazendo algo suspeito; agora, estou mais inclinado a dividir isso em várias rotas explicáveis: consolidação interna de carteiras de exchanges, entradas e saídas em ponte cross-chain em lote, robôs de market making/ arbitragem que varrem ordens periodicamente, ou até mesmo uma pessoa que divide posições e troca de endereço, afinal, muitas “coincidências” na cadeia parecem bastante mecânicas.

Recentemente, não é comum as pessoas relacionarem fluxo de fundos de ETFs, apetite ao risco no mercado de ações dos EUA e as oscilações de criptomoedas, né? Eu também dou uma olhada, mas, na verdade, essas narrativas macro às vezes parecem “transferências coincidenciais”, soam bem, mas ao detalhar, há uma série de transferências intermediárias e erros de cálculo. Meu método continua o mesmo: baixo alavancagem, aumento gradual, ao ver transferências estranhas, primeiro procuro a rota, sem pressa de rotulá-las como conspiração. É assim por enquanto.