Le 3 septembre, Ondo Finance a officiellement lancé Ondo Global Markets, introduisant plus de 100 jetons représentant des actions américaines et des ETF. Ces titres tokenisés couvrent des actifs américains d'intérêt pour les investisseurs, allant d'Apple à TSL, en passant par l'indice S&P 500, reproduisant presque le mouvement de libération financière apporté par les stablecoins.
Dans le même temps, l'échange Gate a également lancé le secteur Ondo, offrant des transactions financières de jetons d'actions sans frontières. Cette collaboration marque le passage de la piste RWA (Real World Asset) de la phase expérimentale à l'application à grande échelle, ce qui pourrait complètement transformer le fonctionnement des marchés financiers traditionnels.
Performances du marché ONDO : fluctuations à court terme et potentiel à long terme
Le prix actuel de ONDO est d'environ 0,90 USD, ayant récemment connu des fluctuations à court terme, avec une légère baisse de la dynamique. Les indicateurs techniques montrent que le RSI est à 45, la ligne de tendance MACD est inclinée vers le bas, et l'indice de peur et de cupidité est à 44 (niveau neutre), indiquant une prudence à court terme sur le marché.
Cependant, les perspectives à long terme sont très optimistes. Les analystes prévoient que le prix moyen de ONDO pourrait osciller autour de 1,11 USD au quatrième trimestre 2025, ce qui représente un potentiel de 13,3 % de retour sur investissement par rapport au niveau actuel.
Des prévisions à plus long terme sont plus agressives : un objectif de prix d'environ 2,50 USD pour 2026, atteignant potentiellement 5,44 USD en 2027, et atteignant 7,43 USD d'ici 2029. Ces prévisions sont basées sur le leadership d'Ondo dans le domaine de la tokenisation RWA et l'adoption continue des institutions.
Tokenisation des actions américaines : le modèle innovant d'Ondo
L'innovation clé d'Ondo Global Markets réside dans son mécanisme de "frappe et destruction atomique instantanées". Contrairement au "modèle de supermarché" des plateformes existantes qui nécessitent d'acheter des actions à l'avance et de frapper des jetons, Ondo adopte un "modèle de livraison" plus avancé.
Lorsque l'utilisateur passe une commande pour acheter des actions Amazon, la plateforme va « acheter » de vraies actions sur le NASDAQ et créer des jetons ; lorsque l'utilisateur vend, les jetons sont immédiatement détruits et les actions sont vendues sur le NASDAQ. Cette méthode n'a pas de limite de stock et hérite directement de la profondeur de transaction de plusieurs centaines de milliards de dollars du NASDAQ chaque jour.
Ce modèle résout le problème de liquidité qui a longtemps perturbé le domaine des actifs tokenisés. La comparaison montre qu'avec 50 000 USDC, on peut acheter 218,67 AMZNon sur Ondo, tandis que sur d'autres plateformes, on ne peut acheter que 38,97 jetons, ce qui représente un glissement énorme de -82,33%.
Expérience Avantageuse : Trading 24/5, Coûts Bas et Accès Mondial
Ondo offre plusieurs avantages significatifs grâce à la tokenisation des actions américaines proposée par des plateformes comme Gate.
Coûts de transaction presque nuls : seulement 0,01 à 0,03 % de frais de transaction, bien inférieurs aux frais standard de 5 à 10 dollars des courtiers traditionnels ou de 0,1 à 0,5 % de frais proportionnels. Le coût total pour trader pour 1000 dollars d'actions n'est que d'environ 1 dollar.
Heures de trading étendues : prise en charge du trading "24/5" - de 20h00 dimanche soir à 20h00 vendredi soir (heure de l'Est des États-Unis). Cela est réalisé grâce à l'intégration des horaires de trading réguliers de la NYSE et du NASDAQ, ainsi que des périodes de pré-marché, de post-marché et des systèmes de trading alternatifs.
Accès mondialisé : Pas besoin de compte de courtier traditionnel, pas besoin de KYC complexe, les utilisateurs peuvent directement acheter des jetons d'actions américaines tokenisées avec des stablecoins comme l'USDC via un portefeuille Web3. Le seuil d'achat minimum n'est que de 1 dollar.
Panorama de la voie RWA : de l'expérimentation au développement à grande échelle
Le marché de la tokenisation RWA est en pleine expansion. Les données montrent que la taille du marché de la tokenisation RWA devrait passer de 590 millions de dollars en 2024 à 670 millions de dollars en 2025, avec un taux de croissance annuel composé de 12,9 %.
D'ici 2029, ce marché devrait atteindre 1,07 milliard de dollars. Les facteurs qui stimulent la croissance comprennent : l'augmentation de la demande pour des actifs liquides, l'adoption croissante de la blockchain dans les services financiers, l'intérêt croissant pour les investissements alternatifs et la clarification croissante de la réglementation des titres numériques.
Dans le domaine de la tokenisation des actions, plusieurs structures concurrentielles se sont déjà formées : en plus d'Ondo, il y a aussi xStocks, Backed Finance, MyStonks et d'autres plateformes. Selon des statistiques incomplètes, plus de 30 plateformes d'échange de cryptomonnaies ont déjà commencé à offrir des services de trading de "jetons d'actions américaines".
L'entrée des institutions et l'évolution de la réglementation : RWA devient la nouvelle frontière
Le développement des RWA ne peut se faire sans la participation des institutions financières traditionnelles et l'amélioration progressive du cadre réglementaire :
Hong Kong : La "réglementation sur les stablecoins" entre en vigueur le 1er août 2025, établissant le premier système de stablecoins réglementé au monde.
États-Unis : le Sénat a adopté le "GENIUS Act", fournissant un cadre juridique pour la tokenisation des principaux actifs tels que les obligations et les titres.
Participation des institutions : Hua Xia Fund a lancé le premier fonds de tokenisation de détail, Ant, HSBC et Standard Chartered ont conjointement construit le sandbox Ensemble.
Des institutions comme BlackRock et Goldman Sachs ont établi des partenariats stratégiques avec Ondo Finance. Ces collaborations ont débloqué un accès à des RWA de haute qualité et très liquides, ce qui constitue un facteur de distinction clé dans un secteur encore confronté à des incertitudes réglementaires.
Défis et réflexions : réglementation, liquidité et questions fiscales
Malgré un potentiel vaste, la tokenisation des actions américaines fait encore face à de nombreux défis :
L'incertitude de la réglementation transfrontalière : même avec la garde d'un courtier américain, la vente de jetons de titrisation à l'étranger peut toujours déclencher des exigences de conformité dans différentes juridictions.
Éducation du marché : Comment amener davantage d'investisseurs traditionnels à accepter les produits de la bourse américaine sur la chaîne et à maintenir une profondeur de liquidité stable, est un défi pour l'exploitation à long terme.
Zone grise des règles fiscales : la reconnaissance des gains en capital et des taxes sur les dividendes des actions américaines sur la chaîne n'est pas encore unifiée dans différents pays. Il subsiste une incertitude quant à savoir si et comment l'IRS (Internal Revenue Service) suit les transactions sur la chaîne.
De plus, 85 % de l'offre de jetons ONDO est encore verrouillée, et le déverrouillage futur pourrait entraîner des fluctuations à court terme. Les investisseurs doivent prêter attention à cet aspect de l'économie des jetons.
Perspectives d'avenir
À début septembre, plusieurs plateformes d'échange de cryptomonnaies, y compris Gate, sont déjà en ligne dans l'écosystème Ondo.
La tokenisation du volume total des transactions sur les actions américaines connaît une croissance rapide. xStocks a atteint un volume total de transactions de 3,782 milliards de dollars en trois mois, tandis qu'Ondo Global Markets a atteint un volume de 65 millions de dollars en seulement deux jours après son lancement. Avec l'entrée des géants de la finance traditionnelle BlackRock et Goldman Sachs, le secteur des RWA vit un moment historique.
La prospérité des RWA n'est plus seulement un concept, mais une réalité en cours — elle brise les barrières des marchés financiers traditionnels, permettant aux investisseurs du monde entier d'accéder équitablement au marché des capitaux américain, sans être limités par des coûts de transaction excessifs et des contraintes géographiques.
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Gate lance en avant-première le marché des actions tokenisées Ondo, quel est l'avenir de la piste RWA ?
Le 3 septembre, Ondo Finance a officiellement lancé Ondo Global Markets, introduisant plus de 100 jetons représentant des actions américaines et des ETF. Ces titres tokenisés couvrent des actifs américains d'intérêt pour les investisseurs, allant d'Apple à TSL, en passant par l'indice S&P 500, reproduisant presque le mouvement de libération financière apporté par les stablecoins.
Dans le même temps, l'échange Gate a également lancé le secteur Ondo, offrant des transactions financières de jetons d'actions sans frontières. Cette collaboration marque le passage de la piste RWA (Real World Asset) de la phase expérimentale à l'application à grande échelle, ce qui pourrait complètement transformer le fonctionnement des marchés financiers traditionnels.
Performances du marché ONDO : fluctuations à court terme et potentiel à long terme
Le prix actuel de ONDO est d'environ 0,90 USD, ayant récemment connu des fluctuations à court terme, avec une légère baisse de la dynamique. Les indicateurs techniques montrent que le RSI est à 45, la ligne de tendance MACD est inclinée vers le bas, et l'indice de peur et de cupidité est à 44 (niveau neutre), indiquant une prudence à court terme sur le marché.
Cependant, les perspectives à long terme sont très optimistes. Les analystes prévoient que le prix moyen de ONDO pourrait osciller autour de 1,11 USD au quatrième trimestre 2025, ce qui représente un potentiel de 13,3 % de retour sur investissement par rapport au niveau actuel.
Des prévisions à plus long terme sont plus agressives : un objectif de prix d'environ 2,50 USD pour 2026, atteignant potentiellement 5,44 USD en 2027, et atteignant 7,43 USD d'ici 2029. Ces prévisions sont basées sur le leadership d'Ondo dans le domaine de la tokenisation RWA et l'adoption continue des institutions.
Tokenisation des actions américaines : le modèle innovant d'Ondo
L'innovation clé d'Ondo Global Markets réside dans son mécanisme de "frappe et destruction atomique instantanées". Contrairement au "modèle de supermarché" des plateformes existantes qui nécessitent d'acheter des actions à l'avance et de frapper des jetons, Ondo adopte un "modèle de livraison" plus avancé.
Lorsque l'utilisateur passe une commande pour acheter des actions Amazon, la plateforme va « acheter » de vraies actions sur le NASDAQ et créer des jetons ; lorsque l'utilisateur vend, les jetons sont immédiatement détruits et les actions sont vendues sur le NASDAQ. Cette méthode n'a pas de limite de stock et hérite directement de la profondeur de transaction de plusieurs centaines de milliards de dollars du NASDAQ chaque jour.
Ce modèle résout le problème de liquidité qui a longtemps perturbé le domaine des actifs tokenisés. La comparaison montre qu'avec 50 000 USDC, on peut acheter 218,67 AMZNon sur Ondo, tandis que sur d'autres plateformes, on ne peut acheter que 38,97 jetons, ce qui représente un glissement énorme de -82,33%.
Expérience Avantageuse : Trading 24/5, Coûts Bas et Accès Mondial
Ondo offre plusieurs avantages significatifs grâce à la tokenisation des actions américaines proposée par des plateformes comme Gate.
Coûts de transaction presque nuls : seulement 0,01 à 0,03 % de frais de transaction, bien inférieurs aux frais standard de 5 à 10 dollars des courtiers traditionnels ou de 0,1 à 0,5 % de frais proportionnels. Le coût total pour trader pour 1000 dollars d'actions n'est que d'environ 1 dollar.
Heures de trading étendues : prise en charge du trading "24/5" - de 20h00 dimanche soir à 20h00 vendredi soir (heure de l'Est des États-Unis). Cela est réalisé grâce à l'intégration des horaires de trading réguliers de la NYSE et du NASDAQ, ainsi que des périodes de pré-marché, de post-marché et des systèmes de trading alternatifs.
Accès mondialisé : Pas besoin de compte de courtier traditionnel, pas besoin de KYC complexe, les utilisateurs peuvent directement acheter des jetons d'actions américaines tokenisées avec des stablecoins comme l'USDC via un portefeuille Web3. Le seuil d'achat minimum n'est que de 1 dollar.
Panorama de la voie RWA : de l'expérimentation au développement à grande échelle
Le marché de la tokenisation RWA est en pleine expansion. Les données montrent que la taille du marché de la tokenisation RWA devrait passer de 590 millions de dollars en 2024 à 670 millions de dollars en 2025, avec un taux de croissance annuel composé de 12,9 %.
D'ici 2029, ce marché devrait atteindre 1,07 milliard de dollars. Les facteurs qui stimulent la croissance comprennent : l'augmentation de la demande pour des actifs liquides, l'adoption croissante de la blockchain dans les services financiers, l'intérêt croissant pour les investissements alternatifs et la clarification croissante de la réglementation des titres numériques.
Dans le domaine de la tokenisation des actions, plusieurs structures concurrentielles se sont déjà formées : en plus d'Ondo, il y a aussi xStocks, Backed Finance, MyStonks et d'autres plateformes. Selon des statistiques incomplètes, plus de 30 plateformes d'échange de cryptomonnaies ont déjà commencé à offrir des services de trading de "jetons d'actions américaines".
L'entrée des institutions et l'évolution de la réglementation : RWA devient la nouvelle frontière
Le développement des RWA ne peut se faire sans la participation des institutions financières traditionnelles et l'amélioration progressive du cadre réglementaire :
Hong Kong : La "réglementation sur les stablecoins" entre en vigueur le 1er août 2025, établissant le premier système de stablecoins réglementé au monde.
États-Unis : le Sénat a adopté le "GENIUS Act", fournissant un cadre juridique pour la tokenisation des principaux actifs tels que les obligations et les titres.
Participation des institutions : Hua Xia Fund a lancé le premier fonds de tokenisation de détail, Ant, HSBC et Standard Chartered ont conjointement construit le sandbox Ensemble.
Des institutions comme BlackRock et Goldman Sachs ont établi des partenariats stratégiques avec Ondo Finance. Ces collaborations ont débloqué un accès à des RWA de haute qualité et très liquides, ce qui constitue un facteur de distinction clé dans un secteur encore confronté à des incertitudes réglementaires.
Défis et réflexions : réglementation, liquidité et questions fiscales
Malgré un potentiel vaste, la tokenisation des actions américaines fait encore face à de nombreux défis :
De plus, 85 % de l'offre de jetons ONDO est encore verrouillée, et le déverrouillage futur pourrait entraîner des fluctuations à court terme. Les investisseurs doivent prêter attention à cet aspect de l'économie des jetons.
Perspectives d'avenir
À début septembre, plusieurs plateformes d'échange de cryptomonnaies, y compris Gate, sont déjà en ligne dans l'écosystème Ondo.
La tokenisation du volume total des transactions sur les actions américaines connaît une croissance rapide. xStocks a atteint un volume total de transactions de 3,782 milliards de dollars en trois mois, tandis qu'Ondo Global Markets a atteint un volume de 65 millions de dollars en seulement deux jours après son lancement. Avec l'entrée des géants de la finance traditionnelle BlackRock et Goldman Sachs, le secteur des RWA vit un moment historique.
La prospérité des RWA n'est plus seulement un concept, mais une réalité en cours — elle brise les barrières des marchés financiers traditionnels, permettant aux investisseurs du monde entier d'accéder équitablement au marché des capitaux américain, sans être limités par des coûts de transaction excessifs et des contraintes géographiques.