En 2021, OlympusDAO a émergé sous les projecteurs, grâce au mème "(3,3)" et au prix exorbitant du token OHM qui a enflammé le monde des cryptomonnaies, avec une hausse de prix atteignant jusqu'à 350 fois, et une valeur totale verrouillée (TVL) atteignant 4 milliards de dollars ! Mais la bonne fortune n'a pas duré, l'hyperinflation et l'effondrement du marché l'ont fait tomber de son piédestal, en devenant un "souvenir" de DeFi 1.0. Aujourd'hui, l'équipe d'OlympusDAO revient avec un nouveau projet, Olympus Pact (nom de code PHI), prétendant ouvrir l'ère de "DeFi 3.5". Ce projet sera lancé mondialement le 20 mai 2025, et les utilisateurs inscrits sont déjà présents dans plus de 30 pays, avec une communauté extrêmement enthousiaste. Qu'est-ce qu'Olympus Pact exactement ? Peut-il permettre à Olympus de faire un retour ? Cet article, en termes simples, vous expliquera l'histoire d'Olympus de A à Z, et examinera si les "nouvelles innovations" de DeFi 3.5 ont du potentiel !
Les vies antérieures : La gloire et l'effondrement d'OlympusDAO
L'histoire d'Olympus commence en 2021. À cette époque, la DeFi (finance décentralisée) venait juste d'exploser, et tout le monde cherchait de nouvelles façons de jouer. OlympusDAO est apparu, proposant le concept de "monnaie de réserve décentralisée", avec un jeton principal appelé OHM. Son objectif est de créer une monnaie numérique qui ne dépend pas du dollar, mais qui contrôle sa propre valeur par le biais du protocole, similaire à l'étalon-or dans le monde numérique. Comment ont-ils fait cela ? Ils ont mis en place deux grands mécanismes : le mécanisme des obligations (Bonding) et le staking.
Le mécanisme d’obligation permet aux utilisateurs d’acheter OHM avec des stablecoins (tels que DAI) ou des jetons de pool de liquidité (LP) à un prix inférieur au prix du marché, et de le débloquer quelques jours après l’achat. Le jalonnement vous encourage à verrouiller OHM dans le protocole et à gagner des intérêts élevés, avec un rendement annualisé (APY) allant jusqu’à quelques milliers. Afin de rendre tout le monde plus impliqué, ils ont également créé un mème de « (3, 3) », ce qui signifie « tout le monde s’engage ensemble et ne vend pas, et maximise les revenus ». Ce modèle permet à OHM de ne pas s’appuyer sur des exchanges externes tels qu’Uniswap, mais de contrôler la liquidité par lui-même, ce que l’on appelle la « collateral-owned liquidity » (POL).
Comment ça se passe ? C'est tout simplement explosif ! Le prix de l'OHM a grimpé de quelques dollars à plus de 1000 dollars, augmentant de 350 fois, et la TVL a directement atteint 4 milliards de dollars, devenant le projet phare de la DeFi 1.0. La communauté est en effervescence, tout le monde pense que c'est la première pierre de "DeFi 2.0".
Mais les jours heureux n'ont pas duré longtemps. OHM avait un problème fatal : le token était trop émis ! Il augmentait continuellement le nombre de tokens grâce à un mécanisme de "Rebase" pour récompenser les utilisateurs qui stakent, l'offre augmentait comme un ballon de baudruche, le prix ne pouvait tout simplement pas le supporter. En 2023, OHM est passé d'un sommet à un creux, avec une baisse de plus de 99 %, tombant de plus de 1000 dollars à presque zéro. Les spéculateurs ont fui, la liquidité s'est effondrée, et certains l'ont traité de "schéma de Ponzi". Bien qu'il ait échoué, le POL d'OlympusDAO et son mécanisme d'obligations ont effectivement ouvert l'esprit dans le monde de la DeFi, et ont également semé les graines pour le futur Olympus Pact.
L'équipe a avoué lors d'une récente interview : "Nous savons mieux que quiconque l'effondrement d'OHM, le problème vient de la conception du mécanisme." Ils ont tiré des leçons : une forte inflation, la spéculation à court terme et un déséquilibre de la gouvernance sont les défauts majeurs du vieux modèle, il faut tout changer !
Le noyau de DeFi 3.5 : Qu'est-ce qu'Olympus Pact ?
Olympus Pact n'est pas un simple projet de jeton, c'est plutôt un "système d'exploitation financier en chaîne", un peu comme le système Android sur un téléphone, fournissant un "kit d'outils" sous-jacent pour divers projets DeFi. L'équipe se décrit comme étant une "mise à niveau DeFi 3.5", avec pour objectif de rendre la finance Web3 plus fiable et plus ludique. Décomposons cela pour voir ce qu'il en est vraiment.
Les jetons ne sont plus imprimés à tort : le prix est aussi stable qu'un "faux stablecoin".
Le jeton de l'Olympus Pact (appelons-le PACT pour l'instant, le nom n'a pas encore été annoncé) est initialement fixé à 1 dollar, soutenu par un stablecoin d'une valeur de 1 dollar (comme l'USDC). Mais ce n'est pas un stablecoin à quantité fixe, il est contrôlé par un ensemble d' "algorithmes de la Réserve Fédérale Numérique", comprenant 130 contrats intelligents. Que signifie cela ? Si le prix du PACT augmente trop, le protocole émettra moins de jetons, voire en détruira certains ; s'il chute trop bas, il récupérera de l'argent en vendant des obligations pour stabiliser le prix. En d'autres termes, le PACT fonctionne comme un "faux stablecoin" : il peut fléchir légèrement tout en évitant l'effondrement comme l'OHM.
L'équipe a déclaré lors de l'interview : "Nous ne voulons pas nous concentrer sur la fluctuation des prix, nous voulons que tout le système fonctionne de manière stable." Ce design permet à PACT d'avoir un certain espace de spéculation tout en évitant aux utilisateurs de perdre tout.
Le staking offre un taux d'intérêt élevé, mais ne vous permet pas de partir à votre guise.
Le staking est toujours le point central d'Olympus Pact, mais cette fois, il se joue plus intelligemment. Les utilisateurs peuvent staker leur PACT pour gagner des intérêts, le taux de base étant de 0,5 % à 1 % par jour. Si le staking est réalisé sur le long terme, le taux d'intérêt composé peut atteindre jusqu'à 73 fois par an ! Ça a l'air très tentant, n'est-ce pas ? Mais ne vous précipitez pas, l'équipe a appris de ses erreurs cette fois-ci. Ils vous encouragent à "faire preuve de patience" : par exemple, les intérêts pour un staking d'un an sont le double de ceux d'un mois, semblable à un dépôt à terme dans une banque. De cette manière, les gens ne gagneront pas une fois et ne s'en iront pas, la pression de vente sur le token sera réduite et le prix pourra se stabiliser.
Les obligations ne servent pas seulement à lever des fonds : le Trésor public vous garantit.
Olympus Pact a également un mécanisme d'obligation, en termes simples, c'est que si vous donnez des stablecoins (comme l'USDC) ou des jetons de pool de liquidité (LP) au protocole, vous pouvez acheter PACT avec une remise de 7 à 9 %, et après quelques jours ou semaines, il sera déverrouillé. Cette méthode permet d'une part au protocole de recevoir de l'argent réel, et d'autre part, elle augmente légèrement l'offre de jetons, mais pas de manière incontrôlée comme OHM.
Cet argent est entré dans le "trésor national", équivalent à un coffre-fort de contrat. Chaque PACT est adossé à un montant équivalent de stablecoins, par exemple, si 100 millions de PACT circulent sur le marché, le trésor doit disposer de 100 millions de dollars en stablecoins. En cas de baisse des prix, le trésor peut utiliser cet argent pour soutenir le marché, vous offrant ainsi un sentiment de sécurité.
Vous pouvez encore "alchimiser" : transformer des jetons en stablecoins.
Le plus intéressant, c’est qu’Olympus Pact vous permet de « raffiner » PACT en un véritable stablecoin (provisoirement appelé A). Vous prenez PACT pour l’échanger contre A, et après l’échange, PACT sera détruit, et il y aura moins de jetons sur le marché, et le prix se stabilisera naturellement. Le A nouvellement échangé est rattaché 1:1 à la monnaie du Trésor, qui est aussi stable que l’USDT. Cette astuce peut non seulement contrôler l’inflation, mais aussi permettre aux utilisateurs d’avoir plus de choix, ce qui est assez amusant.
Multi-chaînes + modularité : pas peur des embouteillages, possibilité de modification à volonté
Olympus Pact ne fonctionne pas seulement sur une ou deux chaînes, il prend en charge plusieurs chaînes telles qu'Ethereum, XONE Chain, Polygon, BSC, etc. Vous pouvez transférer des actifs d'Ethereum, qui est très cher, vers la XONE Chain, où les frais de transaction sont aussi bas que quelques centimes, permettant aux gens ordinaires de participer. Au cas où une chaîne tomberait en panne, les autres chaînes peuvent continuer à fonctionner, évitant ainsi un effondrement total.
Il a également un design "modulaire", qu'est-ce que cela signifie ? Cela signifie que le système est divisé en plusieurs petits blocs, comme celui qui gère l'argent, celui qui gère les votes, celui qui gère les récompenses, chaque bloc peut être mis à jour individuellement. C'est comme la mise à jour de votre système de téléphone, vous n'avez pas besoin de jeter tout le téléphone pour en acheter un nouveau, vous pouvez simplement le réparer et le remettre en état. Cela rend Olympus Pact particulièrement flexible, et il peut s'adapter aux changements du marché.
De l'ancienne vie à la vie actuelle : Qu'est-ce qui a changé avec l'Olympus Pact ?
La Pacte Olympus est complètement transformée par rapport à OlympusDAO. Comparons et voyons ce qui a changé :
Économie des jetons : OHM est une "machine à imprimer de l'argent", l'offre est incontrôlée ; PACT utilise un algorithme pour contrôler le marché, il peut à la fois monter et descendre tout en restant stable, et peut également être "transformé" en stablecoin, ce qui résout en grande partie le problème de l'inflation.
Mécanisme de staking : OHM encourage la spéculation à court terme, gagner puis partir ; PACT récompense le verrouillage à long terme, réduisant la pression de vente, et rendant le système plus stable.
Architecture technique : OHM ne fonctionne que sur Ethereum, coût élevé, risque important ; PACT utilise une architecture multi-chaînes et modulaire, coût faible, possibilité d'itération, accessible aux gens ordinaires.
Gouvernance communautaire : La gouvernance de l'OHM est relativement lâche, la communauté est dispersée ; PACT transforme les utilisateurs en "actionnaires" grâce à des sommets communautaires mondiaux et à des votes DAO, ce qui renforce la cohésion.
Dans l’interview, l’équipe a déclaré : « Nous ne voulons pas réessayer, nous voulons construire une nouvelle civilisation financière ! » Ils appellent cela « DeFi 3.5 », ce qui signifie qu’il est plus avancé que la DeFi 1.0 (Uniswap, Aave) et la DeFi 2.0 (axée sur la durabilité et le cross-chain), et qu’il est nécessaire d’utiliser un mécanisme de token régulé dynamiquement, une architecture multi-chaînes et une gouvernance communautaire pour créer un écosystème financier à la fois amusant et fiable.
Écrit à la fin
L'émergence d'Olympus Pact marque le passage de DeFi d'une croissance sauvage à une nouvelle phase de transformation systémique. Avec son économie de jetons innovante, son architecture multichaîne et son design modulaire, il répond aux leçons tirées de l'échec d'OlympusDAO et esquisse une nouvelle blueprint pour l'ordre financier Web3. Le lancement prévu pour le 20 mai 2025 n'est qu'un point de départ, la vague de DeFi 3.5 est devenue encore plus grandiose grâce au retour d'Olympus.
Le contenu est fourni à titre de référence uniquement, il ne s'agit pas d'une sollicitation ou d'une offre. Aucun conseil en investissement, fiscalité ou juridique n'est fourni. Consultez l'Avertissement pour plus de détails sur les risques.
DeFi 2.0 à 3.0 : Olympus fait son retour, un nouvel ordre financier s'ouvre ?
Rédigé par : Luke, Mars Finance
En 2021, OlympusDAO a émergé sous les projecteurs, grâce au mème "(3,3)" et au prix exorbitant du token OHM qui a enflammé le monde des cryptomonnaies, avec une hausse de prix atteignant jusqu'à 350 fois, et une valeur totale verrouillée (TVL) atteignant 4 milliards de dollars ! Mais la bonne fortune n'a pas duré, l'hyperinflation et l'effondrement du marché l'ont fait tomber de son piédestal, en devenant un "souvenir" de DeFi 1.0. Aujourd'hui, l'équipe d'OlympusDAO revient avec un nouveau projet, Olympus Pact (nom de code PHI), prétendant ouvrir l'ère de "DeFi 3.5". Ce projet sera lancé mondialement le 20 mai 2025, et les utilisateurs inscrits sont déjà présents dans plus de 30 pays, avec une communauté extrêmement enthousiaste. Qu'est-ce qu'Olympus Pact exactement ? Peut-il permettre à Olympus de faire un retour ? Cet article, en termes simples, vous expliquera l'histoire d'Olympus de A à Z, et examinera si les "nouvelles innovations" de DeFi 3.5 ont du potentiel !
Les vies antérieures : La gloire et l'effondrement d'OlympusDAO
L'histoire d'Olympus commence en 2021. À cette époque, la DeFi (finance décentralisée) venait juste d'exploser, et tout le monde cherchait de nouvelles façons de jouer. OlympusDAO est apparu, proposant le concept de "monnaie de réserve décentralisée", avec un jeton principal appelé OHM. Son objectif est de créer une monnaie numérique qui ne dépend pas du dollar, mais qui contrôle sa propre valeur par le biais du protocole, similaire à l'étalon-or dans le monde numérique. Comment ont-ils fait cela ? Ils ont mis en place deux grands mécanismes : le mécanisme des obligations (Bonding) et le staking.
Le mécanisme d’obligation permet aux utilisateurs d’acheter OHM avec des stablecoins (tels que DAI) ou des jetons de pool de liquidité (LP) à un prix inférieur au prix du marché, et de le débloquer quelques jours après l’achat. Le jalonnement vous encourage à verrouiller OHM dans le protocole et à gagner des intérêts élevés, avec un rendement annualisé (APY) allant jusqu’à quelques milliers. Afin de rendre tout le monde plus impliqué, ils ont également créé un mème de « (3, 3) », ce qui signifie « tout le monde s’engage ensemble et ne vend pas, et maximise les revenus ». Ce modèle permet à OHM de ne pas s’appuyer sur des exchanges externes tels qu’Uniswap, mais de contrôler la liquidité par lui-même, ce que l’on appelle la « collateral-owned liquidity » (POL).
Comment ça se passe ? C'est tout simplement explosif ! Le prix de l'OHM a grimpé de quelques dollars à plus de 1000 dollars, augmentant de 350 fois, et la TVL a directement atteint 4 milliards de dollars, devenant le projet phare de la DeFi 1.0. La communauté est en effervescence, tout le monde pense que c'est la première pierre de "DeFi 2.0".
Mais les jours heureux n'ont pas duré longtemps. OHM avait un problème fatal : le token était trop émis ! Il augmentait continuellement le nombre de tokens grâce à un mécanisme de "Rebase" pour récompenser les utilisateurs qui stakent, l'offre augmentait comme un ballon de baudruche, le prix ne pouvait tout simplement pas le supporter. En 2023, OHM est passé d'un sommet à un creux, avec une baisse de plus de 99 %, tombant de plus de 1000 dollars à presque zéro. Les spéculateurs ont fui, la liquidité s'est effondrée, et certains l'ont traité de "schéma de Ponzi". Bien qu'il ait échoué, le POL d'OlympusDAO et son mécanisme d'obligations ont effectivement ouvert l'esprit dans le monde de la DeFi, et ont également semé les graines pour le futur Olympus Pact.
L'équipe a avoué lors d'une récente interview : "Nous savons mieux que quiconque l'effondrement d'OHM, le problème vient de la conception du mécanisme." Ils ont tiré des leçons : une forte inflation, la spéculation à court terme et un déséquilibre de la gouvernance sont les défauts majeurs du vieux modèle, il faut tout changer !
Le noyau de DeFi 3.5 : Qu'est-ce qu'Olympus Pact ?
Olympus Pact n'est pas un simple projet de jeton, c'est plutôt un "système d'exploitation financier en chaîne", un peu comme le système Android sur un téléphone, fournissant un "kit d'outils" sous-jacent pour divers projets DeFi. L'équipe se décrit comme étant une "mise à niveau DeFi 3.5", avec pour objectif de rendre la finance Web3 plus fiable et plus ludique. Décomposons cela pour voir ce qu'il en est vraiment.
Le jeton de l'Olympus Pact (appelons-le PACT pour l'instant, le nom n'a pas encore été annoncé) est initialement fixé à 1 dollar, soutenu par un stablecoin d'une valeur de 1 dollar (comme l'USDC). Mais ce n'est pas un stablecoin à quantité fixe, il est contrôlé par un ensemble d' "algorithmes de la Réserve Fédérale Numérique", comprenant 130 contrats intelligents. Que signifie cela ? Si le prix du PACT augmente trop, le protocole émettra moins de jetons, voire en détruira certains ; s'il chute trop bas, il récupérera de l'argent en vendant des obligations pour stabiliser le prix. En d'autres termes, le PACT fonctionne comme un "faux stablecoin" : il peut fléchir légèrement tout en évitant l'effondrement comme l'OHM.
L'équipe a déclaré lors de l'interview : "Nous ne voulons pas nous concentrer sur la fluctuation des prix, nous voulons que tout le système fonctionne de manière stable." Ce design permet à PACT d'avoir un certain espace de spéculation tout en évitant aux utilisateurs de perdre tout.
Le staking est toujours le point central d'Olympus Pact, mais cette fois, il se joue plus intelligemment. Les utilisateurs peuvent staker leur PACT pour gagner des intérêts, le taux de base étant de 0,5 % à 1 % par jour. Si le staking est réalisé sur le long terme, le taux d'intérêt composé peut atteindre jusqu'à 73 fois par an ! Ça a l'air très tentant, n'est-ce pas ? Mais ne vous précipitez pas, l'équipe a appris de ses erreurs cette fois-ci. Ils vous encouragent à "faire preuve de patience" : par exemple, les intérêts pour un staking d'un an sont le double de ceux d'un mois, semblable à un dépôt à terme dans une banque. De cette manière, les gens ne gagneront pas une fois et ne s'en iront pas, la pression de vente sur le token sera réduite et le prix pourra se stabiliser.
Olympus Pact a également un mécanisme d'obligation, en termes simples, c'est que si vous donnez des stablecoins (comme l'USDC) ou des jetons de pool de liquidité (LP) au protocole, vous pouvez acheter PACT avec une remise de 7 à 9 %, et après quelques jours ou semaines, il sera déverrouillé. Cette méthode permet d'une part au protocole de recevoir de l'argent réel, et d'autre part, elle augmente légèrement l'offre de jetons, mais pas de manière incontrôlée comme OHM.
Cet argent est entré dans le "trésor national", équivalent à un coffre-fort de contrat. Chaque PACT est adossé à un montant équivalent de stablecoins, par exemple, si 100 millions de PACT circulent sur le marché, le trésor doit disposer de 100 millions de dollars en stablecoins. En cas de baisse des prix, le trésor peut utiliser cet argent pour soutenir le marché, vous offrant ainsi un sentiment de sécurité.
Le plus intéressant, c’est qu’Olympus Pact vous permet de « raffiner » PACT en un véritable stablecoin (provisoirement appelé A). Vous prenez PACT pour l’échanger contre A, et après l’échange, PACT sera détruit, et il y aura moins de jetons sur le marché, et le prix se stabilisera naturellement. Le A nouvellement échangé est rattaché 1:1 à la monnaie du Trésor, qui est aussi stable que l’USDT. Cette astuce peut non seulement contrôler l’inflation, mais aussi permettre aux utilisateurs d’avoir plus de choix, ce qui est assez amusant.
Olympus Pact ne fonctionne pas seulement sur une ou deux chaînes, il prend en charge plusieurs chaînes telles qu'Ethereum, XONE Chain, Polygon, BSC, etc. Vous pouvez transférer des actifs d'Ethereum, qui est très cher, vers la XONE Chain, où les frais de transaction sont aussi bas que quelques centimes, permettant aux gens ordinaires de participer. Au cas où une chaîne tomberait en panne, les autres chaînes peuvent continuer à fonctionner, évitant ainsi un effondrement total.
Il a également un design "modulaire", qu'est-ce que cela signifie ? Cela signifie que le système est divisé en plusieurs petits blocs, comme celui qui gère l'argent, celui qui gère les votes, celui qui gère les récompenses, chaque bloc peut être mis à jour individuellement. C'est comme la mise à jour de votre système de téléphone, vous n'avez pas besoin de jeter tout le téléphone pour en acheter un nouveau, vous pouvez simplement le réparer et le remettre en état. Cela rend Olympus Pact particulièrement flexible, et il peut s'adapter aux changements du marché.
De l'ancienne vie à la vie actuelle : Qu'est-ce qui a changé avec l'Olympus Pact ?
La Pacte Olympus est complètement transformée par rapport à OlympusDAO. Comparons et voyons ce qui a changé :
Économie des jetons : OHM est une "machine à imprimer de l'argent", l'offre est incontrôlée ; PACT utilise un algorithme pour contrôler le marché, il peut à la fois monter et descendre tout en restant stable, et peut également être "transformé" en stablecoin, ce qui résout en grande partie le problème de l'inflation.
Mécanisme de staking : OHM encourage la spéculation à court terme, gagner puis partir ; PACT récompense le verrouillage à long terme, réduisant la pression de vente, et rendant le système plus stable.
Architecture technique : OHM ne fonctionne que sur Ethereum, coût élevé, risque important ; PACT utilise une architecture multi-chaînes et modulaire, coût faible, possibilité d'itération, accessible aux gens ordinaires.
Gouvernance communautaire : La gouvernance de l'OHM est relativement lâche, la communauté est dispersée ; PACT transforme les utilisateurs en "actionnaires" grâce à des sommets communautaires mondiaux et à des votes DAO, ce qui renforce la cohésion.
Dans l’interview, l’équipe a déclaré : « Nous ne voulons pas réessayer, nous voulons construire une nouvelle civilisation financière ! » Ils appellent cela « DeFi 3.5 », ce qui signifie qu’il est plus avancé que la DeFi 1.0 (Uniswap, Aave) et la DeFi 2.0 (axée sur la durabilité et le cross-chain), et qu’il est nécessaire d’utiliser un mécanisme de token régulé dynamiquement, une architecture multi-chaînes et une gouvernance communautaire pour créer un écosystème financier à la fois amusant et fiable.
Écrit à la fin
L'émergence d'Olympus Pact marque le passage de DeFi d'une croissance sauvage à une nouvelle phase de transformation systémique. Avec son économie de jetons innovante, son architecture multichaîne et son design modulaire, il répond aux leçons tirées de l'échec d'OlympusDAO et esquisse une nouvelle blueprint pour l'ordre financier Web3. Le lancement prévu pour le 20 mai 2025 n'est qu'un point de départ, la vague de DeFi 3.5 est devenue encore plus grandiose grâce au retour d'Olympus.