#BTCBreaksBelow82K $BTC #ShareWeekly

El IPC salió más alto de lo previsto, BTC cayó desde la zona media de los 83 mil hasta por debajo de 81 mil, y la tarjeta pregunta si estás manteniendo, reduciendo o comprando. No creo que una sola vela decida eso, así que este es el marco que usaría en su lugar.

1. Lo que realmente mostró el dato
El IPC de septiembre subió un 3,7% interanual frente al 3,6% esperado, desde el 3,4% de agosto. El IPC subyacente quedó en el 2,6% frente al 2,5% esperado, con un aumento mensual del 0,3% frente al 0,2% esperado. El aumento mensual general del 0,6% estuvo en línea con lo previsto.

2. Por qué el subyacente importa más que el general
Un informe señala que la energía subió un 5,2% en el mes y aportó 0,38 puntos del aumento general del 0,6%. Eso representa aproximadamente el 63% (mis cálculos), y la energía puede revertirse. El subyacente es la parte persistente, y la vivienda y varias categorías de servicios subieron al mismo tiempo. Eso importa porque la Fed ya subió los tipos un cuarto de punto en septiembre, hasta el 3,75%–4,00%. Las probabilidades de otra subida el 27–28 de octubre aumentaron, con estimaciones que van aproximadamente del 23% al 37%, dependiendo de la instantánea.

3. La reacción en cifras
BTC cayó de aproximadamente 83.860 a 82.731 en los cinco minutos posteriores a la publicación, y luego siguió deslizándose hasta un mínimo de alrededor de 80.200–80.300. Eso supone aproximadamente un 4,4% desde el nivel previo al dato (mis cálculos). Las liquidaciones supuestamente se acercaron a $1B en 24 horas, principalmente de posiciones largas. Eso es un lavado de apalancamiento, que no equivale a un cambio de tendencia.

4. Una zona de soporte compacta (niveles de mi gráfico diario)
El precio ronda los 80.788.

Base de coste de los ETF, aproximadamente 81.500 por uno según un análisis on-chain: +0,9%
Media móvil de 50 días en 81.228: +0,6%
Soporte del gráfico en 80.786: justo aquí
80.000, donde el mismo análisis dice que se encuentra el mayor bloque de órdenes de compra al contado: -1,0%
Media de 99 días en 73.786: -8,7%, y media de 200 días en 72.316: -10,5%
Resistencia en 86.577: +7,2%

Son cuatro puntos de referencia dentro del 2%, seguidos de una larga caída sin ningún nivel importante que haya marcado entre ellos. El RSI está alrededor de 44, y el MACD está por debajo de su línea de señal, con un histograma negativo. El impulso es débil, no está roto. Estar ligeramente por debajo de la base de coste media de los ETF también es el punto en el que suelen aparecer vendedores que buscan alcanzar el punto de equilibrio. Esa es mi hipótesis, no un hecho.

5. Las dos próximas pruebas
Los precios de producción (IPP) se publican hoy a las 8:30 ET, y después la Fed se reúne el 27–28 de octubre. Si los precios de producción reflejan el IPC, las expectativas de subida se endurecerán. «Totalmente descontado» es una expresión contundente antes de que se publique cualquiera de los dos datos.

6. Cómo lo plantearía

Cierre diario por encima de 81,5 mil, además de recuperar la media de 50 días: estabilización, y 86,6 mil vuelve a estar en juego.
Mantener la zona de 80 mil sin recuperarla: lateralidad, así que la paciencia es mejor que forzar operaciones.
Cierre diario por debajo de 80 mil: la siguiente zona estructural está en 73,8 mil, y reduciría el apalancamiento.

La encuesta sobre este tema muestra que el 45% espera un rebote y el 40% espera una prueba de 80 mil. Es una división casi perfecta, así que me indica que el público no está seguro, no hacia dónde romperá.

Mi opinión: no voy a perseguir el precio en ninguna dirección hasta que un cierre diario lo decida. Lo útil es definir la invalidación antes de entrar y dimensionar la posición de modo que una ruptura de 80 mil no haga daño. Un dato subyacente alto es una razón para respetar el riesgo, no una razón para predecir un techo.

No es asesoramiento financiero.

¿Dónde está tu nivel: 81,5 mil, 80 mil o 73,8 mil? ¿Y un dato subyacente alto cambia tu visión de la Fed, o lo consideras ruido?
@Gate_Square