刚 IBM adelantó los resultados del segundo trimestre, y el precio de la acción cayó directamente en picado... arrastrando de paso al sector de software.

Los resultados por debajo de lo esperado son solo la apariencia; lo que realmente asusta es la explicación que dio IBM de ese desvío.
BM señaló que, en las últimas semanas de junio, los clientes, para aprovechar la escasez de oferta de servidores, almacenamiento y memoria que podrían subir de precio, adelantaron los gastos de capital del trimestre hacia el hardware, lo que provocó que muchos grandes contratos de software no se completaran según lo planificado.
Esa frase tiene un impacto devastador en toda la industria del software, porque rompe una suposición previa relativamente optimista: que las empresas seguirían comprando el software existente y, además, aumentarían el presupuesto para IA.
Pero lo que ocurre en realidad es esto: el crecimiento total del presupuesto de TI de las empresas es limitado; los servidores de IA, las GPU, el almacenamiento y la memoria se llevan primero el presupuesto, y el software tradicional solo puede esperar turno.
El dinero sí fue primero a servidores, almacenamiento y memoria, en lugar de repartirse de manera promedio entre todos los productos tecnológicos.
Por eso, después de que saliera esta noticia, los sectores que se benefician y los que salen perjudicados se separaron de forma inmediata.