Cinco acciones de Tom Gardner para el largo plazo: Gran diversificación, investigación en IA y precaución

El cofundador y CEO de Motley Fool, Tom Gardner, comparte cinco ideas de acciones a largo plazo, pero primero expone tres afirmaciones «escandalosas» sobre cómo cree que los inversores deberían abordar el mercado actual.

También en este video:

• Por qué Gardner cree que el inversor promedio debería tener al menos cincuenta acciones, y cómo el historial de Peter Lynch lo respalda.
• Cómo los agentes de IA están reconfigurando la investigación de inversiones y por qué una orientación a largo plazo sigue ganando.
• Cinco selecciones en el espectro de riesgo, desde cautelosas hasta agresivas.

Cinco empresas que Gardner destaca para una cartera diversificada a largo plazo: Cisco Systems (CSCO +0,79%), MSCI (MSCI 1,77%), Kingstone Companies (KINS 1,48%), Marvell Technology (MRVL 1,89%) y BillionToOne (BLLN 3,27%).

Una transcripción completa está debajo del video.

Este video se publicó el 7 de julio de 2026.

Hola, inversores Foolish. Soy Tom Gardner, cofundador y CEO de The Motley Fool, y estoy aquí con cinco acciones para que inviertas a largo plazo. Pero antes de presentar esas cinco empresas, voy a decir tres cosas escandalosas sobre la inversión, y tú decides si estás de acuerdo.

La primera es que, después de treinta años sirviendo a miembros de todo el mundo —decenas de millones de personas trabajando para tomar mejores decisiones de inversión y vivir vidas más inteligentes, felices y ricas—, hemos concluido de todos esos datos que es una muy buena idea que el inversor individual promedio posea al menos cincuenta acciones.

Sé que habrá protestas en los comentarios. ¿Cincuenta acciones? Eso suena a un fondo indexado. ¿Por qué haría eso? Bueno, hay tanta disrupción y tantas preguntas sobre la resiliencia frente a la IA. Va a extenderse por todas las industrias, y manejar una cartera concentrada en ese contexto me parece bastante arriesgado.

Cincuenta también parece mucho hasta que recuerdas que Peter Lynch tenía más de quinientas empresas en Fidelity Magellan y obtuvo rendimientos anualizados del veintinueve por ciento durante más de una década. Muchos inversores muy exitosos han poseído cientos de empresas y aun así han superado al mercado. La razón es que hay cuarenta mil empresas públicas en el mundo, y en cualquier período móvil de 10 años, alrededor de cuatro mil de ellas generan la mayor parte de la ganancia. La mayoría serán mediocres, marginales o perdedoras absolutas: es el diez por ciento superior el que gana. Pero de cuarenta mil empresas, eso todavía deja cuatro mil grandes negocios para elegir. ¿Y no puedes encontrar cincuenta? Por supuesto que puedes.

La segunda cosa escandalosa es que nos estamos moviendo hacia un mundo de inversión completamente nuevo. La forma metódica en que los analistas fundamentales y técnicos examinan una empresa tras otra se está transformando. Motley Fool comenzó en 1993 y vimos el cambio de revistas, periódicos y suscripciones impresas enviadas una vez al trimestre a un mundo que se movió en línea: información en tiempo real y gratuita, la capacidad de hablar con inversores de todo el mundo y clubes de inversión que escalaron a millones de personas. Esa transformación cambió la forma en que invertíamos. Esta es aún más dramática. Puede que estemos solo en la segunda o tercera entrada, pero pronto tendrás equipos de agentes de IA investigando por ti día y noche, siguiendo más empresas y entendiendo más giros y vueltas en las categorías que más te importan. Si no tienes esos sistemas trabajando a tu favor, estarás en desventaja.

The Motley Fool está haciendo inversiones sustanciales en la construcción de sistemas de puntuación de IA para encontrar negocios que tengan sentido como inversiones a largo plazo. No competimos en el day trading ni en el trading especulativo de alta frecuencia, y no estamos aquí para predecir dónde estarán el mercado o Bitcoin en los próximos seis meses. Miramos a cinco, diez y veinte años, porque la gran mayoría del dinero ganado en los mercados de renta variable lo ganan los propietarios de negocios: los CEOs y fundadores con grandes participaciones accionarias. Todos los que he conocido, ya sea Herb Kelleher en Southwest Airlines, Jim Sinegal en Costco o Howard Schultz en Starbucks, y docenas más en estos treinta años, a ninguno le importaba el rendimiento de sus acciones en noventa días. Cuando sus acciones bajaban un veinte por ciento en un año, eso no estaba en su lista de prioridades de lo necesario para construir un gran negocio.

Por lo tanto, un sistema de puntuación impulsado por IA y anclado en el largo plazo nos ayudará a encontrar los futuros Netflix, Tesla y Google. Considera a Nvidia: ha caído un cincuenta por ciento cuatro veces desde que nuestro equipo de Rule Breakers la recomendó por primera vez a lo que ahora son $0,16 por acción en 2005. La acción ha subido mil trescientas veces en valor desde entonces, y nunca se vendió. Por eso algunos miembros de Motley Fool pueden decir: «Puse cinco mil dólares y tengo seis millones de dólares en Nvidia». Eso es lo que hace un rendimiento de 1300x, y no lo consigues pescando peces pequeños día a día. Proviene de comprar empresas y mantenerlas durante períodos muy largos.

Lo último que diré es que la mayoría de nosotros probablemente sintamos que estamos en un mercado caro. Recuerda que cuando grandes OPI salen a bolsa una tras otra, esas son algunas de las empresas mejor informadas de la historia eligiendo este momento para vender acciones al público, una indicación de que estamos en un territorio de precios elevados. Por esa razón, tres de estas cinco recomendaciones tienen un perfil de riesgo dentro de The Motley Fool de cauteloso, una está clasificada como moderada y solo una tiene una puntuación agresiva. Inclinarse hacia lo cauteloso y moderado tiene sentido ahora mismo.

La primera recomendación es la veterana Cisco Systems. Fue la columna vertebral de internet hace veinticinco años; el mercado alcanzó su punto máximo y la acción nunca volvió realmente. Pero aquí está, proporcionando equipos de red para conectar centros de datos, con un saludable negocio de seguridad que crece a partir de su adquisición de Splunk. Tiene trece mil millones de dólares en flujo de caja libre y un retorno sobre activos de dos dígitos, muy eficiente con su capital. El liderazgo ha demostrado que puede estar en el centro de las transformaciones técnicas más dramáticas de la historia mientras gestiona una historia financiera disciplinada. La recomendamos por primera vez en Hidden Gems a cuarenta y nueve dólares en 2024; la acción ahora está a ciento veinte. Creo que podemos obtener un doce a catorce por ciento anualizado de Cisco en los próximos cinco años.

La segunda empresa, también cautelosa, es MSCI. Proporciona índices de referencia globales para inversores institucionales: si gestionas un ETF o fondo y necesitas un índice para medir tu rendimiento, MSCI crea esos índices, y también construye el índice subyacente para muchos fondos indexados. Las instituciones pagan en suscripción, por lo que es un ingreso recurrente, altamente rentable, con más de mil millones de dólares en flujo de caja libre y tasas de retorno sobre el capital invertido increíbles. Un negocio muy bien gestionado.

La tercera empresa es una que probablemente nadie aquí haya oído: una aseguradora de hogar muy pequeña llamada Kingstone Companies. En 2019, Merrill Golden se unió como directora de operaciones, y unos cuatro años después, el plan de sucesión avanzó y se convirtió en CEO. Arregló una aseguradora problemática, casi quebrada, cuyas acciones habían caído por debajo de un dólar por acción; ahora están alrededor de quince dólares, un rendimiento increíble en solo dos años y medio. La empresa ahora tiene un índice combinado del ochenta y ocho por ciento, lo que significa que gana un margen de beneficio del doce por ciento en los contratos que suscribe, principalmente seguros de hogar en Nueva York, pero ahora se está expandiendo a Connecticut y, lo más importante, a California, donde muchas aseguradoras se están retirando del riesgo de incendios forestales. Kingstone está entrando porque cree que puede fijar el precio de ese riesgo correctamente. Es una empresa pequeña y la acción podría ser volátil, pero está clasificada como cautelosa porque es una aseguradora muy disciplinada con una CEO que está haciendo un trabajo excepcional.

Esas tres primeras (Cisco, MSCI y Kingstone) son todas cautelosas, un recordatorio de que The Motley Fool cree que siempre debemos estar invirtiendo en cualquier entorno de mercado. Cuando las acciones se desploman y el S&P 500 cae un treinta por ciento, lo que ocurre aproximadamente una vez por década, tenemos que estar preparados. A menudo es entonces cuando buscamos posiciones agresivas en grandes negocios de crecimiento cuyas acciones han sido descartadas y han bajado un sesenta por ciento a pesar de que sus perspectivas parecen muy brillantes. Cuando los mercados están caros, preferimos la cautela, por eso las tres primeras aquí son cautelosas.

Terminemos con una idea moderada y una agresiva. Mi selección moderada es Marvell Technology. Los datos deben moverse muy rápidamente entre servidores y centros de datos, y eso requiere chips personalizados. Piensa en las GPU de Nvidia como el motor y los chips de Marvell como las autopistas y túneles. En un par de años, Marvell tendrá seis mil millones de dólares en flujo de caja libre. Jensen Huang dijo recientemente que cree que Marvell podría ser la próxima empresa de un billón de dólares; hoy está capitalizada en doscientos cincuenta mil millones, por lo que eso significaría un 4x. Mi creencia es que eso lleva una década, pero si Jensen Huang piensa que tomará menos, apuesto por Jensen Huang.

La quinta y última recomendación es una clasificación agresiva: BillionToOne. Suena agresivo, ¿verdad? Pensarías que necesitarías algún fundador odioso, narcisista y tomador de riesgos para nombrar una empresa BillionToOne. Pero el nombre proviene de tener las pruebas genéticas más avanzadas para pruebas prenatales y oncológicas: básicamente, buscar una señal diminuta entre tres mil millones de pares de bases en el ADN, tratando de encontrar la única molécula que señala un problema para que un paciente pueda recibir tratamiento. Los dos fundadores eran científicos formados en Princeton con sólidos antecedentes en ingeniería. Es un negocio tácticamente avanzado y profundamente impulsado por una misión. Si lees sobre la empresa y sus fundadores, querrás poseer acciones, incluso una o tres acciones solo para empezar. Por lo general, no importa a largo plazo con cuánto dinero empieces; es la disciplina que aportas a la cartera que estás construyendo.

Estamos en un mercado caro y será volátil. Pero si te inclinas hacia algunas inversiones cautelosas y construyes una cartera bien diversificada de más de cincuenta acciones, creo que estarás muy contento con tus rendimientos Foolish. Gracias por considerar estas ideas. Espero sus comentarios abajo y, por supuesto, siempre esperamos que le den like y se suscriban a cada video de Motley Fool que vean. Esperamos servirles y ayudarles a vivir una vida más inteligente, más feliz y más rica durante muchas décadas más. Fool on.