机构：Actualmente, la industria mundial de almacenamiento sigue enfrentando una grave escasez de suministro, y el crecimiento estructural de la demanda impulsado por la IA aún no ha alcanzado su punto máximo.

BlockBeats noticias, 5 de julio, Nomura Securities en su último informe cree que el núcleo de la contradicción actual en la industria global de almacenamiento sigue siendo una grave escasez de suministro, y el crecimiento estructural de la demanda impulsado por la IA aún no ha alcanzado su punto máximo. Recientemente, la preocupación de los inversores por el exceso de oferta ha sido claramente exagerada, y la reacción excesiva del mercado puede ofrecer una ventana para reevaluar las valoraciones del sector de almacenamiento.

Nomura Securities afirmó directamente en el informe que las preocupaciones del mercado están gravemente exageradas. El ciclo de transformación de la inversión en semiconductores en capacidad de producción real es extremadamente largo. El plan de inversión de Corea del Sur de hasta 4800 billones de wones coreanos tomará al menos de 5 a 10 años para convertirse en capacidad de producción real, y la fuerte presión de las HBM (memoria de alto ancho de banda) de alto margen sobre la capacidad de almacenamiento general está provocando una grave escasez de suministro en el mercado.

Nomura Securities enfatizó que la decisión de Meta no es en absoluto un punto de inflexión en la reducción de la demanda de hardware relacionado con la IA. Por el contrario, debido a la actual escasez de oferta computacional que provoca una tendencia al alza en el precio por token, la entrada de la capacidad computacional de Meta al mercado podría ayudar a estabilizar a la baja el precio de los tokens.