Supongo que la Reserva Federal debería poder predecir el impacto de la Copa del Mundo en el empleo. Entonces, el primer discurso de Warsh fue relativamente "halcón" solo para mostrar su independencia, y luego podría ser más "paloma" para apoyar las elecciones de medio término de Trump.

La caída de los precios del petróleo y el informe de empleo no agrícola redujeron las expectativas de aumento de tasas. El capital saldrá del sector de IA, que se había estado agrupando de manera contracíclica, y volverá gradualmente a activos como BTC y oro. Si Warsh realmente se muestra "paloma" en el futuro, supongo que solo es un acuerdo a puertas cerradas con Trump, y no afectará su determinación de seguir fortaleciendo el dólar después de las elecciones de medio término...

Sin presión de subida de tasas, los fondos temporalmente muy agrupados saldrán, presionando el precio de las acciones del sector de IA. Pero en general es beneficioso, ya que aliviará la presión sobre los grandes consumidores de efectivo, como los proveedores de nube. Cuando ellos estén más desahogados, los informes de ganancias de chips, almacenamiento, óptica y PCB también podrán verse mejor.

Los informes de ganancias son la esperanza de todo el pueblo.