MediaTek supuestamente asegura a Meta como cliente de ASIC después de TPU

Qualcomm ha presentado formalmente su plataforma Dragonfly, declarando con fuerza su entrada en el mercado de IA en la nube, y al liderar con varias líneas de productos a la vez, ha capturado una base considerable de clientes de un solo golpe. MediaTek, el gigante taiwanés de diseño de circuitos integrados que ha generado grandes expectativas en los últimos años por su negocio de chips personalizados en la nube (ASIC), parece listo para competir una vez más con este rival de larga data en el ámbito de los ASIC. Según información de la cadena de suministro, la obtención de un "segundo cliente" más allá de Google por parte de MediaTek ya es firme, y si no hay sorpresas, ese cliente será Meta, como se rumoreaba.
MediaTek, por convención, no comenta públicamente sobre productos individuales, situaciones de clientes o rumores del mercado.
Qualcomm actualmente parece tener clientes importantes clave como Meta, Microsoft e incluso ByteDance. Sin embargo, la opinión de la industria es que MediaTek, que continúa profundizando su cooperación con Google y tiene la oportunidad de asegurar un segundo cliente, no está en realidad en desventaja.
Una fuente de la cadena de suministro de semiconductores afirmó rotundamente que, a juzgar por las perspectivas actuales de pedidos de los principales proveedores de servicios en la nube (CSP) para centros de datos de IA y productos ASIC, así como el ritmo de la transición generacional, Google sigue siendo hasta hoy el cliente principal cuyo progreso es más sólido y cuya postura es más agresiva.
Esto no significa, por supuesto, que los pedidos de otros CSP sean de pequeña escala o que puedan retrasarse. Más bien, significa que asegurar los pedidos de Google garantiza de manera más confiable el efecto positivo que aportarán a las ganancias. Una vez que surge el cronograma de producción en masa, se puede determinar básicamente cuánto más se puede ganar ese año, y la escala también está por encima de cierto nivel.
MediaTek no solo posee dos productos, con nombres en clave Zebrafish y Humufish, sino que, según información del mercado y la confirmación de fuentes de la industria versadas en ASIC, su participación en la generación v9 Triggerfish está ahora casi confirmada. Esto significa que desde finales de 2026 hasta 2028, e incluso hasta 2029, MediaTek puede cosechar de manera constante la contribución de ingresos que aporta la producción en masa de TPU.
En comparación con el objetivo de ingresos de IA en la nube de Qualcomm para 2029 de 15 mil millones de dólares, parece que MediaTek, con múltiples pedidos de ASIC de TPU, alcanzar el nivel de 10 mil millones de dólares es solo cuestión de tiempo.
Dicho esto, la industria presta igual atención a si MediaTek puede asegurar sin problemas un segundo cliente importante clave de CSP. Considerando la información de mercado anterior y la reciente confirmación del lado de la cadena de suministro, MediaTek aún coopera activamente con Meta en productos ASIC, y la esencia de esa cooperación probablemente sigue centrada en chips aceleradores de IA.
Si bien Meta ha cerrado acuerdos de cooperación con Arm y Qualcomm uno tras otro durante este período, esos productos de cooperación estaban todos dirigidos a CPU, y en el frente de los chips aceleradores de IA desarrollados internamente aún no hay noticias de cooperación más claras. Si MediaTek consigue a este cliente, será de gran ayuda para el crecimiento posterior de su negocio de ASIC.
Las fuentes de la industria de diseño de circuitos integrados observan que la reciente estrategia de desarrollo de IA en la nube de Meta ha sido ciertamente algo caótica y poco clara. Sus planes de desarrollo de chips internos se han ajustado repetidamente, y solo en el segmento de CPU ha buscado múltiples socios de cooperación y ha seguido diferentes enfoques.
En el frente de los chips aceleradores de IA, aunque Meta ha anunciado oficialmente previamente su plan de cooperación con Broadcom, la información del lado de la oferta indica que esto no ha interrumpido el plan de cooperación en curso entre MediaTek y Meta. Evidentemente, Meta tiene la intención de desarrollar productos con tantos socios de cooperación como sea posible.
Las fuentes de la industria de diseño de circuitos integrados también enfatizaron que los planos de desarrollo de IA en la nube de las dos empresas, MediaTek y Qualcomm, siguen siendo bastante diferentes. MediaTek concentra todos sus recursos en el negocio de ASIC, mientras que Qualcomm tiene la intención de perseguir la personalización y la estandarización en paralelo, cubriendo tanto las direcciones de productos de chips aceleradores de IA como de CPU a la vez.
Los planes divergentes para sus líneas de productos significan que las estrategias de desarrollo de ambas partes también deberían diferir. Desde el punto de vista de MediaTek, siempre que centre su desarrollo en el extremo de los ASIC y mantenga a Google como cliente principal a largo plazo, no se inclinará hacia una desventaja en el terreno competitivo fundamental.