Últimamente he visto a muchas personas relacionar el flujo de fondos de ETF, la preferencia de riesgo en las acciones estadounidenses y las subidas y bajadas en el mundo de las criptomonedas, todo en una misma interpretación. Es interesante, pero yo todavía prefiero centrarme en los datos en la cadena... especialmente en la alimentación de precios de los oráculos. En pocas palabras, si la alimentación de precios se retrasa, en momentos de volatilidad extrema el precio que ves puede ya ser “pasado de moda”, pero la línea de liquidación se calcula con esa cotización retrasada, y el resultado será: cuando debas añadir margen no te da tiempo, y cuando deberías ser liquidado, te llevan primero con una sola cuchillada, esa sensación de deslizamiento + liquidaciones en cadena es bastante impotente.

Mi método actual es muy simple: usar apalancamiento pequeño, escoger oráculos que actualicen rápido y tengan múltiples fuentes, y en medio de una locura del mercado prefiero reducir posiciones primero, no apostar a la suerte con el mecanismo de liquidación. Lo que más temo no es perder una oportunidad, sino que en un momento clave el sistema te dé una “realidad retrasada”.