$MRVL

5️⃣ LITE (Lumentum) — 🟢 La mejor oportunidad subestimada: crecimiento de ingresos +69% (¡el más rápido entre los 6!) Ingresos estimados para FY2026 $3.04 mil millones (+85%), FY2027 $5.59 mil millones (+84%) EPS estimado para FY2026 $8.12, FY2027 $19.08 (+135%) Precio objetivo de los analistas $1105, un +22% por encima del precio actual de $905 (¡el único con espacio de subida significativo!) 24 analistas, 0 ventas, acaba de ingresar en el índice Nasdaq-100 (compra de fondos pasivos) El CEO dice "muy apalancado a los hyperscalers" = vinculación profunda con clientes de gran escala PE ratio forward para FY2027 solo 47.4x → para un crecimiento del 85%, PEG <0.6 (muy infravalorado) Riesgo: beneficio neto TTM incluyendo ingresos no recurrentes (solo $26 millones en FY2025, $438 millones en TTM con impuestos) Pérdida de $547 millones en FY2024, beneficios recién positivos La lógica central del ciclo de la industria de comunicaciones ópticas: LITE es la de mayor crecimiento y con mayor potencial de subida en el precio objetivo entre los 6. EPS FY2027 $19 × 47x PE = $893 ≈ precio actual, pero aún tiene +135% de potencial de crecimiento en EPS! Si EPS alcanza $19 y el PE se mantiene en 50x = $950, si el mercado le da 60x = $1140. En una frase: la mejor opción de inversión a largo plazo entre los 6. Crecimiento del 85% + PEG <0.6 + potencial de subida del 22% en el precio objetivo. Pero requiere validación continua de beneficios.
6️⃣ MRVL (Marvell) — ⚠️ Buena compañía pero demasiado cara Análisis previo: ingresos +34%, margen operativo 16% = el más alto entre los 6, pero PE forward 121x (sobreestimado basado en EPS de FY2027) EPS FY2027 $1.80 (un -41% respecto a $3.07 de FY2026) Precio objetivo de los analistas $223, solo un +1.4% por encima del precio actual, sin espacio de subida En una frase: la de mejor calidad de beneficios entre los 6, pero un PE de 121x significa que la narrativa de IA debe ser perfecta en 2 años. Buena compañía ≠ buen precio.