Loeb refuta la teoría de la burbuja: invertir en IA no es simplemente tirar dinero al inodoro, apenas hemos tocado la superficie de la ola de entusiasmo

Noticias de Mars Finance, 30 de mayo, el fundador de Third Point, y gestor de un fondo de cobertura de 24 mil millones de dólares, Dan Loeb, se muestra muy optimista respecto a la IA, afirmando que la actual fiebre por la IA es completamente diferente a la burbuja de Internet. Loeb señala que las grandes empresas tecnológicas han anunciado una inversión conjunta superior a 700 mil millones de dólares este año y más de 1 billón de dólares el próximo año en infraestructura de IA, pero estas compañías tienen beneficios muy sólidos, generando flujos de efectivo enormes, y la mayor parte del gasto puede ser soportado con fondos propios.
"Si no crees que estos gastos de capital generarán retornos, es como si pensases que están tirando dinero a la basura, lo cual es muy diferente a la burbuja de Internet — en ese entonces apostamos en contra de la burbuja y obtuvimos buenos beneficios en esos años." Loeb enfatiza que actualmente no ve una burbuja de valoración.
Loeb toma a Anthropic como ejemplo para respaldar su juicio optimista: su última valoración en financiación alcanzó los 965 mil millones de dólares, en febrero era de 380 mil millones de dólares, los ingresos anuales se dispararon de 14 mil millones a 470 mil millones de dólares, la adopción y utilidad de sus productos crecen rápidamente, y el nuevo modelo que lanzarán pronto es muy esperado.
"Se puede argumentar de manera convincente que apenas estamos rascando la superficie de la fiebre por la IA, y que la aplicación en el sector empresarial acaba de comenzar, por lo que yo me posiciono en el grupo de los optimistas."
Las últimas posiciones de Third Point, hasta finales de marzo, incluyen a Amazon, Alphabet, Meta y Nvidia en su lista de principales inversiones.
AMZNX0,55%
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FrictionlessFred
· hace7h
Las grandes empresas compiten entre sí por la potencia de cálculo, y al final el ganador se lleva todo, pero es difícil decir si hay burbujas en el proceso.
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Low-PolyEarth
· hace8h
Dan Loeb, esta opinión es bastante firme, el capex de 700 mil millones a 1 billón depende completamente de fondos propios, realmente no es lo mismo que en aquellos años cuando se gastaba dinero de VC en .com
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ColdWalletInTheAutumnBreeze
· hace8h
Flujo de efectivo de soporte vs soporte de financiamiento, esa es la diferencia esencial, Loeb lo señaló.
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GateUser-af0710ba
· hace8h
Inversiones en infraestructura de IA por 1 billón de dólares, incluso si solo la mitad es eficiente, el resto también sería un costo hundido, pero él se atreve a apostar
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GateUser-470bc925
· hace8h
Loeb en su día ganó mucho apostando en contra de la burbuja de Internet, ahora dice que no va a apostar en contra, esta señal es lo suficientemente clara
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GlassDomeBaskingInMoonlight
· hace8h
Tercer punto: 24 mil millones en tamaño de gestión de activos, los grandes jugadores de este nivel son optimistas, y los fondos institucionales seguirán.
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GateUser-52241ed6
· hace8h
En la época de la burbuja de Internet, las empresas no tenían ganancias, ahora estos gigantes son máquinas de imprimir flujo de efectivo, la lógica de las ventas en corto es completamente diferente.
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