Serenity apuesta por la pista de la fotónica de IA, centrando su atención en los valores AAOI, SIVE, FOCI y Shunsin.

Deep潮 TechFlow Noticias, 30 de mayo, el inversor conocido Serenity afirmó que, en el contexto de la expansión continua de la fotónica de IA y la infraestructura de centros de datos, AAOI, SIVE, FOCI y Shunsin Technology son actualmente las inversiones de alto riesgo y alto rendimiento que más respaldan, y ve un futuro prometedor en la cadena industrial de la silicio fotónica y el embalaje avanzado.

Texto principal: El inversor Serenity compartió en plataformas sociales sus últimas opiniones sobre la cadena industrial de la fotónica de IA, diciendo que, con el aumento de la demanda de potencia de cálculo de IA y la actualización de la infraestructura de centros de datos, las empresas relacionadas con la comunicación óptica y la silicio fotónica están enfrentando nuevas oportunidades de desarrollo.

Entre ellas, Serenity tiene una actitud positiva hacia el fabricante de módulos ópticos AAOI, considerando que la compañía se está beneficiando de la expansión de la capacidad de módulos ópticos y láseres en Estados Unidos. Estima que los ingresos mensuales de AAOI podrían aumentar a aproximadamente 471 millones de dólares para 2027, y que el tamaño del mercado relevante podría crecer rápidamente en 2028.

Para SIVE, Serenity indica que la línea de ingresos general de la compañía ha crecido aproximadamente un 77% en comparación con niveles históricos, y se espera que la escala de ingresos alcance unos 799 millones de dólares. Entre ellas, el negocio de la fotónica será el principal motor de crecimiento, con un margen bruto en torno al 60%.

En cuanto a la cadena de suministro, Serenity señala que FOCI es un socio importante en la colaboración entre NVIDIA y TSMC en el campo de las unidades de matriz de fibra óptica (FAU), y también es uno de los componentes clave en la arquitectura COUPE. Considera que, con una valoración de mercado de aproximadamente 2.8 mil millones de dólares, aún no refleja completamente la posición de la compañía en la cadena industrial.

Además, aunque Shunsin Technology tiene una atención de mercado relativamente limitada, realiza muchas tareas en el campo del embalaje óptico conjunto (CPO) y en pruebas de embalaje relacionadas con la fotónica, y continúa recibiendo pedidos de clientes, incluyendo NVIDIA. Serenity opina que, debido a que algunos proyectos se ejecutan a través de subsidiarias, el mercado aún no ha valorado completamente su potencial de crecimiento.

Además de las empresas mencionadas, Serenity también considera a XFAB como un potencial beneficiario, creyendo que puede beneficiarse del desarrollo futuro de la industria de la silicio fotónica apoyada por las políticas semiconductoras europeas. También ve con buenos ojos a las empresas de obleas de carburo de silicio (SiC) y nitruro de galio (GaN), y espera que los fabricantes relacionados se beneficien de la tendencia de NVIDIA de impulsar la actualización de la arquitectura de energía eléctrica de 800V DC en los centros de datos.