Últimamente he estado mirando mucho las “etiquetas/clusters/flujo de fondos” en la cadena y quiero poner un poco de agua fría: la imagen de la dirección puede ser confiable, pero no al 100%.

En pocas palabras, es más como “medir la ropa y determinar la talla”, si la medición es correcta, no hay mucho error, pero si se equivoca, es como ponerle el ancho de hombros de otra persona a uno mismo.
Agrupar varias direcciones como si fueran una sola persona, a veces solo son carteras calientes de exchanges, scripts de manipulación, o los proyectos distribuyendo fondos en diferentes cuentas, y tú te emocionas mucho por “entrada de ballenas”, pero en realidad solo es una reubicación interna.
Además, ahora con el aumento de enlaces de phishing, y la escasez de carteras hardware, muchas personas cambian de dirección o dividen sus activos para reducir riesgos, y en la cadena parece que “el dinero está en movimiento”, pero quizás solo están esperando confirmaciones o pensando en cómo hacerlo más seguro.
De todos modos, ahora solo tomo las etiquetas como referencia, lo importante sigue siendo el ritmo de desbloqueo y de dónde vienen las ventas.