Acabo de encontrar algo interesante sobre los períodos en los que se puede ganar dinero que ha estado circulando en círculos del mercado – se basa en la teoría del ciclo económico de Samuel Benner desde 1875. El tipo en realidad tenía razón sobre cómo los mercados se mueven en patrones predecibles.

Básicamente, dividió el calendario financiero en tres fases distintas, y entender estos períodos en los que se puede ganar dinero podría cambiar fundamentalmente tu forma de abordar el comercio y la inversión. La primera fase es lo que él llamó años de pánico – aproximadamente cada 18 a 20 años, los mercados experimentan shocks y colapsos importantes. Hemos visto esto en 1927, 1945, 1965, 1981, 1999, 2019, y si el patrón se mantiene, 2035 y 2053 deberían ser años para observar de cerca. Durante estos períodos en los que se puede ganar dinero, en realidad significa ser extremadamente cauteloso – se trata de preservación, no de agresión. La mayoría de las personas se liquidan en años de pánico porque venden en pánico. La verdadera estrategia es mantenerse firme.

Luego están los años de auge, y honestamente, aquí es donde todos quieren estar. Los mercados están rugiendo, los precios suben, la recuperación está en pleno apogeo. Estas son tus ventanas para tomar ganancias. Los datos históricos muestran años como 1928, 1943, 1953, 1960, 1968, 1980, 1989, 1996, 2000, 2007, 2016, 2020, y curiosamente, 2026 está marcado como un año de auge en este ciclo. Cuando llegas a estos períodos en los que se puede ganar dinero, la estrategia es sencilla – vendes tus posiciones a precios elevados y aseguras las ganancias.

La tercera categoría son los años de recesión y declive, que honestamente podrían ser los períodos más subestimados en los que se puede ganar dinero para los inversores a largo plazo. Es cuando los precios se desploman, los activos se negocian con descuentos, y la mayoría de los inversores minoristas están completamente desmoralizados. Años como 1924, 1931, 1942, 1951, 1958, 1969, 1978, 1985, 1996, 2005, 2012, 2023, 2032, 2040, 2050, 2059 – estos son tus oportunidades de compra si tienes estómago para ello. Compra cuando hay sangre en las calles, mantén durante la recuperación, vende en el auge.

El marco es elegante en su simplicidad: acumula durante las recesiones cuando todo está barato, mantente firme durante los años de pánico sin ser sacudido, luego distribuye en los años de auge cuando el sentimiento es eufórico y los precios están extendidos. No es un sistema infalible – los mercados están influenciados por la geopolítica, cambios tecnológicos, políticas, y variables impredecibles. Pero como una perspectiva a largo plazo para entender los ciclos del mercado y los períodos en los que se puede ganar dinero, el modelo de Benner ha resistido sorprendentemente bien a lo largo de los siglos.

La clave es disciplina y paciencia. La mayoría de los traders fracasan porque hacen lo contrario – compran alto en los auge y venden bajo en los pánicos. Si puedes invertir ese guion y realmente seguir un enfoque cíclico en los períodos en los que se puede ganar dinero, ya estás por delante del 90% del mercado.