Los amigos que acaban de entrar en el mundo de las criptomonedas probablemente estén algo confundidos por los diversos términos técnicos, hoy les explicaré los conceptos básicos del mercado de criptomonedas, estas cosas son sencillas en esencia, pero entenderlas a fondo puede evitarles muchos rodeos.

Empezamos con lo más básico. ¿Qué es moneda fiduciaria? En realidad, es dinero legal, emitido por el gobierno y respaldado por la confianza del Estado, como el yuan, el dólar, etc. La transacción en moneda fiduciaria que los entusiastas del mercado suelen mencionar es el intercambio de dinero real por criptomonedas.

Luego está el Token, muchas personas lo llaman token, pero los profesionales prefieren decir "token de valor" o "token de utilidad". La ventaja del Token es que puede digitalizar y registrar en cuenta tanto activos físicos como virtuales, algo que en las finanzas tradicionales no se puede hacer. En pocas palabras, un Token es una prueba de derechos en la cadena de bloques, que representa cierto valor.

Airdrop y Candy son conceptos que a menudo se confunden. El airdrop es cuando un proyecto distribuye tokens gratis a los poseedores de tokens existentes para promocionar, generalmente en proporción a tu tenencia actual; si quieres más airdrops, debes acumular más tokens. Candy, por otro lado, son tokens gratuitos que el proyecto entrega a los primeros usuarios cuando se lanza, como una estrategia para generar entusiasmo.

El término "romper el precio de emisión" (破發) es muy importante, especialmente en mercados alcistas. Significa que el precio de un token cae por debajo del precio de emisión, lo cual no es una buena señal para los inversores.

El financiamiento privado (私募) es una forma importante de que los proyectos obtengan fondos. A diferencia de la oferta pública (公募), que está abierta a todos, la privada está dirigida solo a inversores específicos que cumplen ciertos requisitos y no puede promocionarse públicamente. Es una práctica común en las etapas iniciales de financiamiento de un proyecto.

Hablando de trading, hoy en día hay varias plataformas principales, cada una con sus características. Al elegir una plataforma, hay que considerar la liquidez, la seguridad y la variedad de pares de trading. Algunas características importantes del comercio de criptomonedas: funciona 24/7 sin cierre, no hay límites de subida o bajada, se puede comprar en unidades tan pequeñas como 0.0001 BTC, y se realiza en un sistema T+0, es decir, compras y vendes en el mismo día. En comparación con las acciones, que tienen T+1, esto ofrece mayor flexibilidad. También no hay límite de tiempo para transferir o convertir fondos, lo que da una liquidez muy fuerte.

El concepto de wallet (billetera) es como tu tarjeta bancaria; si no confías en la plataforma de intercambio, puedes transferir tus criptomonedas a tu propia billetera. Existen wallets de una sola moneda y wallets multimoneda, como imToken, que soporta varias criptomonedas.

Posiciones, long y short son términos del mercado. En resumen, long significa que esperas que el precio suba, short que esperas que baje. Las noticias positivas (利好) impulsan los precios al alza, las negativas (利空) los presionan a la baja.

Las cadenas públicas, privadas y de consorcio son tres tipos diferentes de blockchain. La cadena pública, como Bitcoin y Ethereum, permite la participación de cualquiera. La privada tiene permisos restringidos para escribir, y se usa mucho en aplicaciones empresariales. La cadena de consorcio es mantenida por varias instituciones, comúnmente en el sector financiero.

Existen varias formas de analizar la tendencia del mercado. La recuperación (反彈) es un rebote a corto plazo en una caída, la corrección (回調) es una bajada en una subida, y la consolidación (盤整) es cuando el precio se mantiene relativamente estable. La estrategia de "hacer trading con diferencia de precio" (搬磚) consiste en aprovechar las diferencias de precio entre plataformas, pero hay que tener cuidado con la velocidad de transferencia. El apalancamiento (槓桿交易) permite usar poco dinero para hacer operaciones grandes, pero amplifica tanto las ganancias como las pérdidas, parecido a apostar.

Las órdenes de mercado (市價交易) y las órdenes limitadas (限價交易) son dos formas de hacer trading. La orden de mercado se ejecuta al precio actual, mientras que la limitación permite establecer un precio deseado y solo se ejecuta cuando el mercado alcanza ese nivel. La prioridad en la ejecución es el precio primero, luego el tiempo.

El "contraoperación" (對敲), "lavado de mercado" (洗盤) y "protección del mercado" (護盤) son técnicas manipulativas de los grandes operadores. La contraoperación implica cotizar entre varias plataformas para manipular el precio, el lavado de mercado es reducir artificialmente el precio para asustar a los minoristas, y la protección del mercado es que los grandes compradores compran para evitar caídas.

El mercado tiene diferentes fases: mercado alcista (牛市), bajista (熊市) y de osos (猴市). El alcista es cuando los precios suben continuamente, el bajista cuando bajan, y el de osos es impredecible, con movimientos bruscos. La ola principal (主升浪) es la subida más significativa en un mercado alcista, si la capturas, puedes ganar mucho dinero. La caída en picada (陰跌) es la más difícil de soportar, parece que rebota pero en realidad sigue bajando. Las caídas abruptas (瀑布) y explosiones (井噴) son extremos: la primera es una caída repentina, la segunda una explosión de precios tras una acumulación prolongada.

Acumular (吸籌), controlar el mercado (控盤) y cortar las ganancias a los inversores (割韭菜) son estrategias de los grandes operadores. Primero, sacan a los minoristas con lavado de mercado, luego acumulan para controlar la circulación, y finalmente cortan las ganancias. La manipulación de líneas (騙線) consiste en crear señales falsas con las velas (K-line).

La gestión de posiciones (倉位管理) es muy importante. La posición total (全倉) es invertir todo en criptomonedas, reponer (補倉) es comprar en bajadas para reducir el costo, aumentar (加倉) es seguir comprando en monedas que se espera suban. Abrir una posición (建倉) es comenzar a comprar, reducir (減倉) es vender parte ante riesgos. La cobertura (鎖倉) en futuros implica abrir posiciones largas y cortas simultáneamente, mientras que estar en modo observación (空倉) significa solo mantener USDT y esperar. La gestión de fondos según la proporción (輕倉, 重倉, 半倉) varía según cuánto capital se invierte.

El take profit y stop loss son fundamentales. El take profit es vender todo al alcanzar la ganancia deseada, el stop loss es vender para evitar mayores pérdidas. Muchos novatos pierden mucho por no tener conciencia del riesgo.

El mercado lateral (橫盤) es cuando los precios no se mueven mucho, la recuperación (反彈) es un rebote en una caída, y la reversión (反轉) es un cambio real de tendencia. La reversión en V (V型反轉) es un rápido fondo y subida. La pérdida de oportunidad (踏空) es muy frustrante: comprar en mal momento y esperar sin acción. Estar atrapado (套牢) es cuando el precio sigue bajando después de comprar, vender por obligación (割肉) es vender en pérdidas, y salir del atrapamiento (解套) es cuando el precio vuelve a subir.

HODL (囤幣) significa mantener una criptomoneda a largo plazo esperando que aumente de valor. Comprar en tendencia alcista (做多) y vender en bajista (做空) son estrategias opuestas.

Minar (挖礦) es usar computadoras para resolver algoritmos y obtener criptomonedas, pero hay que tener en cuenta el desgaste del equipo. ICO (Oferta Inicial de Monedas) es una forma de financiamiento de proyectos blockchain, similar a las IPO en bolsa. La ronda privada (私募輪) está dirigida a ciertos inversores, y la ronda de ángeles (天使輪) es inversión de particulares en startups.

Estas ideas parecen muchas, pero con el uso se vuelven familiares. Lo más importante es entender la lógica detrás, no seguir ciegamente las tendencias. Los novatos cometen errores comunes por falta de conciencia del riesgo, se recomienda empezar con poco dinero para practicar y, cuando realmente entiendan el mercado, aumentar la inversión.