Últimamente he estado investigando las acciones conceptuales de robots de inteligencia artificial, y he descubierto que las oportunidades en este sector no son pocas. La industria de robots ahora se encuentra en un punto de inflexión muy crucial, con los avances en tecnología de IA, las principales empresas están compitiendo por tomar la delantera, y la lógica detrás de esto es bastante clara: envejecimiento de la población, escasez de mano de obra, actualización industrial, todo esto impulsa la aceleración en la aplicación de la tecnología robótica.

Me he enfocado especialmente en varias acciones de Taiwán relacionadas con el concepto de robots de IA. La actuación de Delta Electronics (2308) es la que más llama la atención, con un beneficio neto después de impuestos en el tercer trimestre del año pasado que superó los 18.6 mil millones de yuanes, un aumento del 50% anual, con ganancias por acción que superaron los 7 yuanes, alcanzando un nuevo récord en un solo trimestre. Lo más impresionante es que en octubre sus ingresos superaron los 57.3 mil millones de yuanes, un aumento cercano al 50% anual. La ventaja de esta compañía radica en sus 20 bases de producción globales y miles de líneas de producción, que en sí mismas son los mejores laboratorios de automatización, con una comprensión profunda de los robots industriales que nadie puede igualar. Este año, Delta planea lanzar nuevos productos de fuentes de alimentación para servidores de IA y sistemas de enfriamiento líquido, consolidando su posición en el mercado de gama alta.

Chroma (2360) es otra acción que considero subvalorada. Aunque no fabrica robots directamente, como líder mundial en equipos de prueba y medición, sus plataformas de prueba de alta precisión son cruciales para toda la cadena industrial de robots. En los primeros tres trimestres del año pasado, su beneficio por acción fue de 21.67 yuanes, ya superando el total del año anterior, con un margen bruto cercano al 60%. Los ingresos por equipos de medición y prueba automática crecieron un 74% anual, lo cual es fundamental para sostener la fabricación de robots, equipos de automatización y hardware de cálculo de IA. A medida que la industria de robots continúa expandiéndose, su demanda solo aumentará.

Tatung (1504) es un veterano en tecnología de motores y accionamientos, con más de medio siglo de experiencia que le permite comprender profundamente las necesidades reales en los entornos de fábrica. Su estrategia actual es ofrecer soluciones completas desde motores, variadores hasta controladores, además de desarrollar motores de alta precisión y mayor torque. En el tercer trimestre del año pasado, su beneficio neto fue de 1.593 mil millones de yuanes, creciendo casi un 10% respecto al trimestre anterior, con mejoras continuas en los márgenes bruto y operativo.

Andes Technology (6215), con más de 40 años enfocados en automatización, tiene clientes como TSMC, UMC y Foxconn. En la primera mitad del año pasado, sus ingresos crecieron más del 70% anual, alcanzando los 1.09 mil millones de yuanes. La compañía estableció formalmente su división de robots y lanzó soluciones modulares. La dirección espera mantener un crecimiento sólido en los próximos 2-3 años, con potencial de crecimiento de doble dígito en ingresos y beneficios principales.

InnoSwitch (8234), con su subsidiaria Chuangbo, tiene más de diez años de experiencia en controladores de robots y es la primera empresa en Taiwán en obtener la certificación de seguridad funcional para robots. Colaborando con NVIDIA, lanzaron en agosto del año pasado un módulo de IA para robots humanoides, una dirección con mucho potencial de imaginación.

En cuanto a las acciones en EE. UU., Palantir, AeroVironment y AMD han mostrado un rendimiento aún más sorprendente en el campo de las acciones conceptuales de robots de IA. Palantir subió más del 140% el año pasado, beneficiándose principalmente de contratos en sistemas no tripulados en defensa; AeroVironment subió más del 80%, centrada en drones y hardware de robots autónomos; AMD subió más del 83%, siendo el hardware de cálculo de alto rendimiento la base de la era de IA.

Al seleccionar acciones conceptuales de robots de IA, recomiendo considerar tres aspectos. Primero, la demanda del mercado: TrendForce estima que para 2027, el valor del mercado global de robots humanoides podría superar los 2 mil millones de dólares, con una tasa de crecimiento compuesta anual del 154%. Por lo tanto, enfóquese en empresas que desarrollen productos de robots humanoides o que hayan ingresado en la cadena industrial relacionada. Segundo, la inversión en I+D: dado que la industria evoluciona rápidamente, es importante observar si las empresas continúan invirtiendo en flujo de caja en I+D; aquellas que hayan mantenido o aumentado su CFI en los últimos cinco años son más confiables. Tercero, la base de clientes y la posición en el mercado: las empresas respaldadas por grandes clientes tienen mayor capacidad para resistir riesgos.

Por supuesto, invertir en acciones conceptuales de robots de IA también conlleva riesgos. La velocidad de la innovación tecnológica, los cambios en políticas y regulaciones, y el impacto en el mercado laboral pueden provocar ajustes regulatorios, por lo que hay que estar atento a estos aspectos. Pero a largo plazo, este sector representa la dirección futura del desarrollo tecnológico, con un potencial de crecimiento realmente enorme. Si se planifica ahora, quizás se puedan descubrir oportunidades que multipliquen por diez o incluso por cien la inversión.