He estado investigando el espacio de acciones de IA en Australia últimamente y, honestamente, hay algunas oportunidades sólidas que vale la pena prestar atención. Desde que ChatGPT explotó en 2022, todo el panorama de inversiones cambió. Ahora no se trata solo de empresas que construyen modelos de IA, sino de negocios que realmente usan esta tecnología para transformar sus operaciones y lograr mejores resultados.

Lo que es interesante en Australia específicamente es que el gobierno ha estado impulsando con fuerza este enfoque de 'IA Soberana'. También lo respaldan con dinero real: más de 460 millones de AUD comprometidos bajo el Plan Nacional de IA, y las empresas privadas aportaron otros 700 millones de AUD solo en 2024. Cuando tienes una política de apoyo además del respaldo de la industria, las acciones de IA en este mercado deberían tener vientos de cola serios en la próxima década.

Déjame desglosar tres empresas australianas que llamaron mi atención. WiseTech Global está haciendo algo inteligente con su software de logística. Su plataforma CargoWise es básicamente el estándar de la industria para las empresas de transporte de carga a nivel mundial, y aquí está lo interesante: han integrado aprendizaje profundo para automatizar el despacho de aduanas y la programación portuaria. Los ingresos pasaron de 377 millones de AUD a 779 millones en cinco años, y el EBITDA saltó de 154 millones a 382 millones de AUD. Ese tipo de integración de IA que realmente mueve la aguja en rentabilidad.

Luego está TechnologyOne. Estos chicos cambiaron todo su modelo de negocio a SaaS+ en 2022, lo cual fue un movimiento audaz. Básicamente eliminaron esas implementaciones costosas y largas que solían ser una barrera para su solución ERP. ¿El resultado? Los ingresos recurrentes anuales alcanzaron los 555 millones de AUD el año pasado, un aumento del 18%, y alcanzaron su hito de 500 millones de AUD 18 meses antes de lo previsto. Con un margen preimpuesto del 19% en ingresos por suscripción, este es el tipo de transformación impulsada por IA que está remodelando las acciones tecnológicas australianas.

NextDC es la jugada de infraestructura. Operan 17 centros de datos de nivel IV en Australia además de 11 proyectos internacionales en desarrollo. Cuanto más crece la adopción de IA, más se vuelve crítica la capacidad de los centros de datos—es la estrategia de herramientas y recursos. OpenAI los eligió recientemente como socio de infraestructura regional para un Campus de IA, lo cual es enorme para asegurar ingresos futuros. Sus ingresos netos han crecido a una tasa compuesta anual del 16% en cinco años, y han mantenido esa misma tasa de crecimiento en EBITDA subyacente a pesar de ser intensivos en capital.

Si buscas más allá de Australia, los tres grandes son obvios. NVIDIA controla más del 70% del mercado de chips de IA con sus plataformas Blackwell y Rubin—básicamente una posición de monopolio. Los ingresos alcanzaron 216 mil millones de dólares en el último año fiscal, un aumento del 65%, con márgenes brutos del 75%. Microsoft monetizó temprano con Copilot en su ecosistema 365 y esa inversión en OpenAI devolvió 10 veces lo invertido. Alphabet posee toda la pila de IA—sus propios chips, centros de datos, y acaban de cerrar un acuerdo importante con Apple para funciones de IA en iOS y MacOS.

Así que, ya sea que elijas acciones individuales de IA o vayas por el camino del ETF para exposición diversificada, el panorama macro es sólido. El sector todavía está en una etapa temprana, por lo que hay oportunidades reales, pero necesitas escoger bien tus puntos de entrada. Las empresas que realmente usan IA para impulsar resultados comerciales reales—no solo hablan de ello—son las que vale la pena seguir en 2026.