Últimamente, al mirar el mercado, he notado que muchas personas hacen la misma pregunta: ¿debería intentar comprar y vender acciones a corto plazo cuando las posiciones a largo plazo están estancadas tanto tiempo?

Mi observación es que el comercio de acciones a corto plazo realmente tiene su atractivo. Básicamente, consiste en comprar y vender en unos pocos días o incluso en un solo día, ganando la diferencia de precio por las fluctuaciones. Sin embargo, esta forma de operar y la inversión a largo plazo son completamente diferentes; no necesitas preocuparte demasiado por cuán buenas sean las fundamentales de la empresa, sino que debes depender más del análisis técnico, el sentimiento del mercado y la interpretación de noticias y eventos.

La ventaja es que el flujo de capital es rápido, el ritmo de operación es muy claro, y en mercados volátiles es realmente fácil encontrar oportunidades para entrar y salir. Pero también tiene sus desventajas: requiere mucha disciplina, rapidez de reacción y control de riesgos, y si cometes un error de juicio, las pérdidas pueden ser muy rápidas.

Entonces, la pregunta es: ¿cómo mantener una ganancia estable en el comercio de acciones a corto plazo? ¿Qué tipo de acciones son adecuadas para el trading a corto plazo? La lógica central en realidad se resume en cuatro palabras: rotación rápida. Dado que se basa en el flujo rápido de fondos y en las fluctuaciones de precios para ganar diferencia, al seleccionar acciones no necesitas confiar ciegamente en los fundamentales. Incluso las empresas reconocidas en el mercado pueden experimentar fases de subida y corrección o consolidación, donde la volatilidad desaparece por completo.

He descubierto que los activos adecuados para el comercio de acciones a corto plazo generalmente comparten tres características comunes. La primera es que tengan un tema o historia relevante. El precio de la acción en esencia es el resultado de las compras y ventas de los inversores; cuando hay temas candentes y eventos que llaman la atención, es más fácil atraer fondos, aumentar el volumen de operaciones y que las acciones tengan movimientos de precio evidentes. Los temas pueden ser tendencias industriales, cambios en políticas, noticias corporativas o resultados financieros, que suelen captar la atención y especulación del mercado. Pero hay que tener cuidado con la novedad del tema; no persigas historias obsoletas o inciertas, porque eso puede atraparte en una posición difícil.

La segunda característica es que tengan un volumen de operaciones suficiente. Lo que más temen los traders a corto plazo es poder comprar pero no poder vender. Las acciones con alto volumen tienen varias ventajas: menor diferencia entre compra y venta, respuesta rápida del precio y mayor transparencia en los precios. Tus entradas y salidas no afectarán la tendencia del precio, permitiéndote aprovechar oportunidades o detener pérdidas a tiempo. Por el contrario, si eliges acciones con poca liquidez, puede que no encuentres contrapartes para vender o que al vender tengas que soportar pérdidas de precio significativas, lo cual es una trampa que los traders a corto plazo deben evitar.

La tercera es que la amplitud de la fluctuación del precio sea grande. Algunas acciones, aunque tengan temas y volumen, muestran poca variación en su precio; incluso si las mantienes durante uno o dos años, solo se mueven de manera estable hacia arriba o hacia abajo. Este tipo de acciones es más adecuada para inversiones a largo plazo y no para operaciones a corto plazo. Por ejemplo, las fluctuaciones de Walmart son mucho menores que las de Tesla. Es especialmente importante prestar atención a los informes financieros, ya que la empresa suele ofrecer expectativas para el próximo trimestre; si los números reales cumplen, superan o están por debajo de las expectativas, esto se reflejará directamente en el precio, generalmente con saltos en la apertura al alza o a la baja.

Basándome en estas características, he organizado las categorías de acciones a corto plazo más interesantes en el mercado actualmente.

La primera categoría son las relacionadas con IA y semiconductores. Esta línea es actualmente la principal fuente de fondos en el mercado. Mientras la historia de la IA siga vigente, los semiconductores seguirán siendo objeto de operaciones repetidas. NVIDIA es líder en este campo, debido a su implicación en chips de IA y computación en la nube, con una atención de mercado muy alta, y su precio fluctúa mucho, con movimientos del 5% al 10% en poco tiempo debido a informes financieros o noticias. SMCI, proveedor de servidores de IA, tiene una volatilidad aún mayor que NVIDIA, con una media diaria de más del 12% durante los períodos de informes. Estas características son ideales para operaciones cortas en zonas de soporte y resistencia, operando rápidamente.

La segunda categoría son las acciones con temas de alta volatilidad. Estas acciones tienden a experimentar saltos con volumen explosivo, con señales técnicas relativamente claras, aunque su liquidez no sea tan buena como la de los líderes del mercado. Es importante tener cuidado con los deslizamientos al entrar y salir. Muchas personas las consideran acciones basura, pero en realidad no lo son; tienen temas claros, solo que su volatilidad es amplificada por el sentimiento del mercado. Es fundamental gestionar bien los stops y tratarlas como herramientas de trading, no como una creencia.

La tercera categoría son las acciones relacionadas con criptomonedas. Si no quieres comerciar directamente con Bitcoin, pero quieres participar en la volatilidad de las criptomonedas, Coinbase y MicroStrategy son las alternativas más directas. Están altamente correlacionadas con Bitcoin, suben y bajan en sincronía, ideales para seguir la tendencia. Pero hay que tener en cuenta que su volatilidad suele ser mayor que la de Bitcoin, ya que también reflejan primas y emociones del mercado bursátil.

La cuarta categoría son las acciones de líderes con gran popularidad. Tesla siempre es un favorito para el trading a corto plazo, con fondos minoristas concentrados, y puede experimentar subidas y bajadas rápidas. Palantir también es muy popular entre los inversores minoristas, con soportes y resistencias claras. Estas acciones tienen la ventaja de que no desaparecen de la atención repentinamente, y cada día tienen suficiente liquidez y discusión, con señales técnicas relativamente confiables.

La quinta categoría son las acciones impulsadas por eventos. Oracle puede estar relativamente quieta en condiciones normales, pero cuando publica resultados financieros, se convierte en un foco de atención instantáneo, con una volatilidad implícita que puede dispararse, y en ese día puede saltar más del 5% en la apertura. Además de los informes financieros, contratos importantes, lanzamientos de nuevos productos o decisiones regulatorias también son desencadenantes.

El comercio a corto plazo en acciones requiere principalmente disciplina en las operaciones y control de costos. En el mercado de EE. UU., con gran volumen y sin comisiones, es el mercado más popular para el trading rápido en todo el mundo, además de permitir múltiples compras y ventas en un mismo día, ofreciendo mayor flexibilidad. Si estás interesado en el trading a corto plazo, lo recomendable es practicar primero en cuentas demo para familiarizarte con el ritmo de volatilidad de estos activos, y luego comenzar con fondos pequeños en operaciones reales. Lo más importante es gestionar bien el riesgo, tratar las acciones a corto plazo como herramientas de trading concretas y no como apuestas.