Me puse al día con algunas acciones antiguas de futuros de ganado vacuno de finales de enero y es interesante ver cómo reaccionó el mercado. Los contratos de ganado vivo estuvieron mayormente a la baja ese viernes, bajando 47 centavos a $1.75 en general, aunque febrero rompió la tendencia con un aumento de 35 centavos por la fortaleza del efectivo. Esa ganancia semanal alcanzó los 95 centavos, lo cual es sólido. El efectivo se liquidó alrededor de $238-240 en vivo y $375-378 en carne preparada. La carne de engorde sufrió un golpe mayor, bajando de $4.85 a $5 en los contratos cercanos. El Índice de Ganado de Engorde del CME rebotó $4 hasta $370.69. Lo que destacó fue el informe de inventario de ganado del USDA esa semana. El total de ganado y terneros bajó un 0.37% interanual, con 86.155 millones de cabezas. Las vacas de carne fueron 27.607 millones, una disminución del 1.02%, mientras que las novillas de reemplazo en realidad subieron un 0.89% hasta 4.714 millones. En cuanto a la posición, el dinero gestionado estaba añadiendo contratos de manera agresiva. Lanzaron 4,208 nuevas posiciones largas en futuros de ganado vivo esa semana, llevando su posición neta a más de 105 mil contratos. Las vacas de engorde también vieron a los especuladores añadir 546 contratos. Los números de sacrificio fueron de 531,000 cabezas, lo cual fue menor que la semana anterior y notablemente inferior en comparación con el año anterior. Señales mixtas en el complejo de ganado esa semana, pero los datos de inventario definitivamente influyeron en cómo los operadores estaban posicionándose.