Recientemente hay un fenómeno que vale la pena prestar atención, cada vez que se publica la cifra de empleo no agrícola, el mercado de criptomonedas muestra una volatilidad evidente. Muchos traders están analizando la lógica detrás de esto, hoy voy a desglosar este asunto.

Primero hablemos del gran informe de empleo no agrícola. Es un dato oficial que Estados Unidos publica cada primer viernes del mes, e incluye tres indicadores: número de empleos no agrícolas, tasa de empleo y tasa de desempleo. En términos simples, cuanto mejor sean los datos de empleo, más fuerte será la economía, y mayor será la probabilidad de que la Reserva Federal endurezca su política monetaria, lo cual generalmente es bajista para los activos de riesgo. Por el contrario, datos de empleo débiles indican que la economía podría estar debilitándose, y aumentan las expectativas de una política monetaria flexible.

El pequeño informe de empleo no agrícola es el dato de empleo de ADP, que se publica cada primer miércoles del mes. Sus datos provienen de aproximadamente 500,000 empresas privadas en Estados Unidos. Aunque no es una estadística oficial, debido a su gran tamaño de muestra y cobertura en ciudades de todo el mundo, sigue siendo bastante confiable. Cuantos más empleos reporte ADP, mayor será la vitalidad económica, pero esto también puede indicar que la Reserva Federal podría inclinarse hacia una política de endurecimiento.

Lo interesante es que existe una fuerte correlación positiva entre el gran y el pequeño informe de empleo no agrícola. Muchos traders utilizan los datos de ADP del miércoles para predecir la dirección del gran informe del viernes, como si hicieran una "calibración" anticipada de las expectativas. Si el desempeño de ADP es fuerte, es probable que el gran informe del viernes también supere las expectativas.

En la práctica, en los 10 minutos antes y después de la publicación del dato de empleo, el mercado suele mostrar movimientos de subir y bajar. La razón es simple: decenas de millones de trillones de derivados financieros en todo el mundo están atentos a estos datos — divisas, oro, el índice del dólar, commodities — y cuando el mercado se mueve, puede fácilmente generar FOMO, siendo este el momento en que las grandes instituciones aprovechan para hacer sus recolecciones.

Basándose en las tendencias anteriores, se puede predecir cómo podría comportarse el mercado al publicarse el dato. Si entre las 19:00 y las 20:00 hay una caída a la baja, es probable que alrededor de las 20:30 haya un repunte y luego una caída. Si la tendencia es de movimiento lento, puede que primero baje y luego suba. Si el mercado se mantiene lateral, la probabilidad de que haya movimientos de subir y bajar con picos y valles es alta. La amplitud de la volatilidad suele estar entre 150-300 dólares o 200-400 dólares; si supera los 500-800 dólares, eso indica una reacción mucho más fuerte de lo esperado.

Por lo tanto, la clave para operar en función del dato de empleo no agrícola es colocar previamente órdenes de stop profit y stop loss, operar con posiciones ligeras y prepararse para movimientos de picos y valles. No hay que asustarse por la volatilidad repentina, ya que es un mecanismo normal del mercado.