Últimamente alguien me preguntó qué es la tasa de interés anual, y descubrí que muchas personas en realidad confunden los conceptos de APR y APY. De hecho, la diferencia entre estos dos es bastante grande, especialmente porque afecta directamente a nuestros rendimientos de inversión.

Primero hablemos del APY, que creo que es más importante. El APY es la tasa de rendimiento anual, que considera el efecto del interés compuesto. En pocas palabras, no solo ganas intereses sobre el capital, sino que los intereses ganados también generan más intereses. Los depósitos bancarios, fondos, e incluso los activos criptográficos en staking que están en auge, utilizan el APY. Debido al poder del interés compuesto, el APY suele ser bastante más alto que otro indicador, y refleja de manera más real cómo crecen tus activos.

¿Y qué es el APR? Esto es la tasa de interés anual, que calcula los intereses solo sobre el capital, sin interés compuesto. Las tarjetas de crédito, préstamos de consumo, hipotecas, generalmente muestran el APR. Parece un indicador más simple y directo, pero el problema es que no considera el interés compuesto, por lo que los beneficios o costos reales pueden estar subestimados.

La diferencia clave es esta: el APR es una tasa simple, mientras que el APY es una tasa compuesta. Cuando revises productos de inversión o préstamos, debes entender claramente qué significa la tasa de interés anual. Con los mismos números, si uno es APR y el otro es APY, la diferencia en el rendimiento real puede ser significativa.

Especialmente en el ámbito de las criptomonedas, productos como staking y minería de liquidez generalmente usan el APY, porque los intereses se componen periódicamente. Por eso, la próxima vez que veas una tasa de rendimiento, primero verifica si es APR o APY, para poder juzgar con precisión el rendimiento real.