La mayoría de las personas no tienen idea de cuánto están realmente ganando con sus inversiones. Ves un número en el estado de cuenta, pero eso no es lo mismo que conocer tu ganancia real. Por eso, aprender a calcular los retornos de las acciones es algo que todo inversor debería entender, ya sea que estés gestionando una pequeña cartera o viendo cómo crecen tus posiciones.

Aquí está lo que pasa con calcular tus retornos en acciones: es más simple de lo que piensas. La fórmula básica es sencilla. Toma lo que ganaste (tu beneficio), resta lo que pagaste por ello (tu costo), y luego divide por el costo. Eso es todo.

Permíteme explicar con un ejemplo real. Supón que compras 100 acciones a $30 cada una, así que inviertes $3,000. Luego vendes a $35 por acción, obteniendo $3,500. Tu ganancia es de $500. Ahora divide eso entre tu inversión inicial de $3,000: eso da 0.1667, o aproximadamente un 16.67% de retorno. Bastante claro, ¿verdad?

La misma matemática funciona si estás en pérdida. Vende esas mismas 100 acciones a $28 y tendrás una pérdida de $200, que es negativo 6.67%. El cálculo no cambia, solo el resultado.

Pero aquí es donde la mayoría comete errores: olvidan las comisiones. Esto es crucial cuando intentas calcular los retornos de las acciones con precisión. Si pagaste $9.95 para comprar y $9.95 para vender, esos $19.90 salen de tu ganancia real. De repente, tu retorno del 16.67% cae a alrededor del 16%. No es mucho, pero importa.

Ahora imagina que usas un corredor con tarifas fijas de $20 por cada operación, más una comisión del 0.9% en la venta. En una inversión de $3,000, eso son otros $27 en comisiones. Las tarifas totales suman $67. Tu ganancia real ahora es de $3,433 en lugar de $3,500, reduciendo tu retorno a 14.43%. Las tarifas realmente comen tus retornos, y si no las tienes en cuenta al calcular los retornos de las acciones, te estás engañando sobre qué tan bien estás yendo.

Hay otro aspecto que la gente pasa por alto. Ganar $1,000 suena genial hasta que piensas en el tiempo y el capital inmovilizado. Si invertiste $150,000 en bienes raíces en 2006 y lo vendiste en $151,000 en 2016, sí, ganaste $1,000, pero bloqueaste un capital importante durante una década. Comparado con comprar 500 acciones a $30, ver cómo suben a $32 en una semana y ganar $1,000 después de costos. Mismo beneficio, mucho menos capital, mucho menos tiempo. Esa es una imagen completamente diferente.

Por eso, los inversores más serios usan algo llamado tasa de crecimiento anual compuesta (CAGR) para tener una mejor idea de cómo calcular los retornos en períodos más largos. Tiene en cuenta el tiempo, que importa mucho más de lo que la gente piensa. Necesitarías una calculadora financiera para eso, pero vale la pena entenderlo si mantienes posiciones durante años.

La conclusión: el cálculo básico de ROI te da una vista rápida de si una inversión funcionó. Pero no te detengas allí. Ten en cuenta las tarifas, piensa en el valor del tiempo de tu dinero, y compara tus retornos con lo que podrías haber hecho con ese capital. La mayoría de las personas nunca se molesta en calcular correctamente los retornos de las acciones, por eso se sorprenden cuando su cartera rinde por debajo de lo esperado. Tómate 10 minutos para hacer estos cálculos con tus posiciones. Podrías aprender algo que no esperabas.