Así que la temporada de ganancias está llegando y todos hablan de NVIDIA, pero honestamente hay todo un ecosistema de empresas que silenciosamente están triunfando en el espacio de infraestructura de IA y a las que nadie presta atención. He estado mirando algunas opciones que llamaron mi atención.

NVDA es la obvia - apenas falló en las ganancias tres veces en cinco años, lo cual es una consistencia salvaje. Lo que pasa es que, las acciones apenas se han movido en lo que va del año, con un aumento del 2.7%, y la valoración se ha vuelto más razonable con un P/E futuro de 25x. Podría ser en realidad un buen punto de entrada si has estado esperando.

Pero aquí es donde se pone interesante. STRL (Sterling Infrastructure) ya subió un 42% este año porque literalmente están construyendo e ingenierizando los centros de datos que alimentan toda esta infraestructura de IA en auge. Solo fallaron dos veces en cinco años. WLDN (Willdan) es una opción de consultoría para servicios públicos y han superado las ganancias en 11 trimestres consecutivos - actualmente suben un 6.6% en lo que va del año y alcanzan máximos de 5 años. Esa es la clase de consistencia que no se ve a menudo.

Luego tienes a MTZ (MasTec) que sube un 28% en lo que va del año, construye infraestructura en energía y servicios públicos, solo falló una vez en cinco años. Y ACA (Arcosa) que fabrica productos para infraestructura, con un aumento del 15% en lo que va del año cerca de máximos de 5 años y con solo un fallo desde 2022.

La verdadera jugada aquí no es solo apostar a la demanda caliente de chips de IA, sino a estas empresas de infraestructura que en realidad están construyendo la columna vertebral de toda la revolución de IA. Son las herramientas y recursos en esta fiebre del oro. La mayoría de los inversores no se dan cuenta de que el auge de la IA necesita primero una construcción masiva de infraestructura.