Testimonio de Randall D. Guynn, Director de la División de Supervisión y Regulación, sobre innovación

Presidente Steil, miembro distinguido Lynch y otros miembros del subcomité, gracias por la oportunidad de testificar sobre el trabajo de la Junta de la Reserva Federal (la Junta) en materia de innovación del sector financiero dentro de la División de Supervisión y Regulación.

La División de Supervisión y Regulación de la Reserva Federal se compromete a facilitar la innovación en el sector financiero. La innovación responsable puede mejorar la experiencia del cliente, ampliar la oferta de productos, reducir costos, aumentar la disponibilidad de crédito y mejorar la eficiencia tanto para bancos, empresas y consumidores, a la vez que, de manera más general, apoya el crecimiento económico. La innovación prudente en los bancos también tiene el potencial de mejorar la seguridad y solidez al permitir una mejor detección y mitigación de riesgos. Quizá lo más importante es que la innovación responsable puede permitir que los bancos satisfagan mejor las necesidades cambiantes de sus clientes y desalentar la migración de la actividad financiera hacia el sector no bancario, menos regulado. Por esas razones, los bancos, los reguladores y los supervisores deben mantener una mentalidad abierta frente a la innovación y las tecnologías emergentes.

La puesta en marcha de nuevos productos, servicios y tecnologías no está exenta de riesgos; sin embargo, la Reserva Federal se compromete con su misión de identificar y alentar a las empresas a mitigar cualquier riesgo que amenace su seguridad y solidez o la estabilidad del sistema financiero de EE. UU. Nuestro deber principal como supervisores es identificar amenazas significativas para la seguridad y solidez o la estabilidad financiera lo antes posible y alentar o exigir, también lo antes posible, medidas correctivas oportunas, proporcionales y efectivas. Los examinadores son como árbitros en un partido de fútbol. Los bancos, en general, tienen libertad para elegir sus propios modelos de negocio y perfiles de riesgo. Pero cuando sus actividades amenazan la seguridad y solidez o la estabilidad financiera, los examinadores muestran una tarjeta amarilla o roja en forma de observación de supervisión, asunto que requiere atención, acción de cumplimiento o cualquier otra acción de supervisión, como se ilustra en la figura 1 en el apéndice de esta declaración. La innovación que está debidamente regulada y supervisada puede conducir a un sistema bancario más dinámico y en mejora constante que sirva mejor a todos los estadounidenses.

Una manera de lograr el equilibrio adecuado entre fomentar la innovación y proteger la seguridad y solidez del sistema bancario es ser más transparente y fomentar la retroalimentación del público. Hacemos esto cuando proponemos nuevas reglas porque la Ley de Procedimiento Administrativo nos exige proporcionar aviso público y solicitar comentarios públicos sobre las nuevas reglas propuestas. Pero la mayor parte de nuestra supervisión está oculta de cara al público. Para recibir retroalimentación pública sobre nuestra supervisión, necesitamos levantar voluntariamente el telón para que más de nuestra supervisión sea visible para el público, sujeto a la protección de la información propietaria sensible a la competencia, la información de supervisión confidencial y otra información que debe permanecer confidencial.

El vicepresidente para Supervisión y yo estamos profundamente comprometidos con hacer que nuestra supervisión sea más transparente y públicamente responsable. Demostramos ese compromiso al poner a disposición del público en noviembre nuestra Declaración de Principios de Operación de Supervisión.1 Lo demostramos nuevamente en enero cuando publicamos los manuales de operación para supervisar a las organizaciones bancarias más grandes y complejas, que previamente no eran públicos.2 Continuaremos demostrando este compromiso publicando para el público muchos otros manuales de procedimientos e instrucciones para el personal que anteriormente se habían mantenido confidenciales. De esta manera, daremos al público más visibilidad sobre cómo supervisamos a las organizaciones bancarias y solicitaremos su retroalimentación.

Si bien la promesa y el peligro exactos de la nueva tecnología son, por definición, desconocidos, hay tres áreas emergentes en las que me gustaría centrarme hoy: inteligencia artificial, activos digitales y alianzas entre bancos y fintech. Es probable que estas tecnologías sean las que más impacto tengan en el sector bancario en el futuro previsible.

Inteligencia Artificial

La inteligencia artificial (IA) ha existido en diversas formas desde hace algún tiempo, y el personal supervisor de la Reserva Federal ha monitoreado continuamente su uso por parte de los bancos. Muchas variaciones de la IA, como el aprendizaje automático, se han utilizado durante años y los bancos a menudo despliegan estas capacidades maduras y probadas en sus empresas. Por ejemplo, algunas empresas usan herramientas de aprendizaje automático en detección y prevención de fraude.

El uso de la IA ha crecido de manera notable durante los últimos varios años en los bancos supervisados, que están desplegando tanto productos internos como de proveedores. La IA puede mejorar la eficiencia operativa, mejorar las capacidades de gestión de riesgos, generar nuevo contenido y proporcionar nuevas perspectivas analíticas. Más recientemente, el poder transformador de tecnologías más nuevas de IA, como la IA generativa y la IA agentica, ha impulsado la exploración en toda la industria. Muchas instituciones financieras han comenzado a implementar aplicaciones de IA generativa para probar funcionalidad limitada en áreas como la elaboración de resúmenes de documentos y la asistencia para la codificación. Aunque la adopción de estas tecnologías más nuevas, en general, se limita a aplicaciones de bajo riesgo, esperamos tasas de adopción más altas a medida que las aplicaciones útiles se expandan hacia áreas más materiales y se resuelvan los desafíos de implementación.

Si bien la adopción de IA promete muchos beneficios, es importante monitorear continuamente los riesgos. Las herramientas de IA pueden plantear desafíos de explicabilidad, operativos, de modelo y de datos. La complejidad y opacidad de estos sistemas también pueden generar consideraciones de sesgo y privacidad. Aunque nuestras instituciones supervisadas típicamente cuentan con controles como prácticas sólidas de desarrollo, regímenes de pruebas efectivos y sistemas de human-in-the-loop para gestionar los riesgos de la IA, las instituciones financieras deberían implementar de manera proactiva políticas de gobernanza, gestión de riesgos y supervisión a medida que el uso de la IA se vuelva más generalizado. Comprender casos de uso y metodologías específicos es particularmente importante.

Para facilitar la implementación de herramientas de IA, el personal supervisor de la Junta y de los Bancos de la Reserva está trabajando para comprender mejor las tecnologías disponibles y en desarrollo. Además de continuar monitoreando el uso de IA por parte de los bancos, también estamos explorando posibles casos de uso para mejorar nuestra propia evaluación y supervisión del riesgo bancario. En particular, las herramientas de IA podrían ser útiles para mejorar la capacitación y preparación de los examinadores y para procesar grandes cantidades de datos de medios, llamadas de resultados y presentaciones públicas como parte de nuestro monitoreo continuo de las instituciones financieras. Dicho esto, si bien esperamos que estas herramientas sirvan como un insumo útil y, en última instancia, importante, el juicio y la toma de decisiones permanecerán en manos de expertos en la materia.

Activos Digitales

El segundo ámbito que me gustaría destacar son los activos digitales. Hemos visto avances en el terreno de los activos digitales que podrían ofrecer muchos beneficios tanto para los bancos como para sus clientes. Por ejemplo, las stablecoins de pago y los depósitos tokenizados tienen el potencial de habilitar pagos más rápidos y más baratos. La tokenización también puede proporcionar flexibilidad en la liquidación, mejorar el mantenimiento de registros y automatización, y otras ganancias de eficiencia.

La Reserva Federal ha dado una serie de pasos para permitir mejor que los bancos se involucren con tecnologías de activos digitales. Recientemente aseguramos que la evaluación de riesgos de activos digitales formara parte del curso normal de la supervisión y rescindimos varias cartas de supervisión relacionadas con cripto.3 En diciembre de 2025, también reemplazamos una declaración de política que imponía restricciones innecesarias a ciertos tipos de innovación por una diseñada para facilitar la innovación responsable por parte de los bancos supervisados por la Junta.4 Junto con nuestros colegas interagenciales, también aclaramos consideraciones de gestión de riesgos en torno a la custodia de criptoactivos.5 De cara al futuro, estamos considerando cómo brindar claridad adicional para los bancos involucrados en actividades de activos digitales. Recientemente aclaramos, por ejemplo, el tratamiento de capital de los valores tokenizados.6 También estamos coordinando con los demás reguladores bancarios mientras desarrollamos regulaciones para implementar la GENIUS Act.

Relaciones con Terceros

En tercer lugar, me gustaría analizar nuestro enfoque respecto a las relaciones con terceros. Las alianzas entre bancos y fintech pueden proporcionar un canal para que bancos de todos los tamaños accedan a nuevas tecnologías. En particular, las alianzas entre bancos y fintech pueden promover un campo de juego nivelado al permitir que los bancos comunitarios compitan con bancos más grandes que tienen más recursos para invertir en su propia tecnología. Estas alianzas también pueden ayudar a los bancos a desplegar productos o servicios en el mercado de manera rápida y rentable, además de proporcionarles acceso a mercados, fuentes de ingresos y clientes nuevos o ampliados. Las alianzas entre bancos y fintech varían en términos de la oferta de productos, lo que las hace potencialmente adecuadas para una variedad de casos de uso. Por ejemplo, algunas alianzas ofrecen servicios tradicionales de depósitos mientras que otras se enfocan en pagos o en préstamos.

Estas alianzas, por supuesto, pueden presentar riesgos complicados que requieren una gestión de riesgos y una supervisión proporcionales. Por ello, es importante que los bancos comprendan sus riesgos y obligaciones legales, incluidas las relacionadas con el cumplimiento con el consumidor, y que nosotros los supervisemos adecuadamente. Por nuestra parte, la Junta seguirá explorando opciones adicionales para asegurar que los bancos tengan claridad regulatoria y de supervisión en sus relaciones con terceros.

Por último, para ver plenamente los efectos beneficiosos de la innovación en el crecimiento económico y la prosperidad, los innovadores, los bancos y los reguladores deben desarrollar un diálogo constructivo para construir confianza y establecer una base sólida de trabajo. La divulgación pública por parte de la Reserva Federal desempeña un papel importante en nuestra comprensión de las funciones de las nuevas tecnologías, así como de los riesgos que puedan presentar para los bancos, el público y el sistema financiero en general. En el año pasado, la Junta organizó varias conferencias públicas que incluyeron debates sobre la innovación y sobre cómo los bancos planean usar nuevas tecnologías.7 Eventos como estos facilitan interacciones útiles y necesarias entre las partes interesadas y nos ayudan a perfeccionar nuestra supervisión y regulación.

Gracias. Espero sus preguntas.

Apéndice

Figura 1: El continuo de acciones de supervisión

Nota: La figura muestra posibles acciones de supervisión que pueden tomarse para remediar observaciones de supervisión. Las acciones se ordenan de izquierda a derecha según su gravedad. La flecha ilustra que los supervisores tienen la discreción de aumentar las acciones de remediación de un nivel inferior a uno superior, fuera de secuencia, en función de la probabilidad o la gravedad. Algunas de estas acciones, como activar un plan de recuperación, solo se aplican a las organizaciones bancarias más grandes y más sistémicas.

Versión accesible

1. Véase Board of Governors of the Federal Reserve System, Division of Supervision and Regulation, “Statement of Supervisory Operating Principles (PDF)”, 29 de octubre de 2025. Volver al texto

2. Véase “Large Institution Supervisory Coordinating Committee (LISCC) Operating Manuals”, enero de 2026. Volver al texto

3. Véase Board of Governors of the Federal Reserve System, “Federal Reserve Board Announces the Withdrawal of Guidance for Banks Related to their Crypto-asset and Dollar Token Activities and Related Changes to its Expectations for These Activities,” press release, 24 de abril de 2025, y “Federal Reserve Board Announces It Will Sunset Its Novel Activities Supervision Program and Return to Monitoring Banks’ Novel Activities through the Normal Supervisory Process,” press release, 15 de agosto de 2025. Volver al texto

4. Véase Board of Governors of the Federal Reserve System, “Federal Reserve Board Withdraws 2023 Policy Statement and Issues New Policy Statement Regarding the Treatment of Certain Board-Supervised Banks that Facilitates Responsible Innovation,” press release, 17 de diciembre de 2025. Volver al texto

5. Véase Federal Deposit Insurance Corporation, Board of Governors of the Federal Reserve System, y Office of the Comptroller of the Currency, “Agencies Issue Joint Statement on Risk-Management Considerations for Crypto-asset Safekeeping,” press release, 14 de julio de 2025. Volver al texto

6. Véase Federal Deposit Insurance Corporation, Board of Governors of the Federal Reserve System, y Office of the Comptroller of the Currency, “Agencies Clarify the Capital Treatment of Tokenized Securities,” press release, 5 de marzo de 2026. Volver al texto

7. Véase, por ejemplo, las conferencias de la Federal Reserve Board: Unleashing a Financially Inclusive Future (15 de julio de 2025); Integrated Review of the Capital Framework for Large Banks (22 de julio de 2025); la Community Bank Conference (9 de octubre de 2025); y la Payments Innovation Conference (21 de octubre de 2025). Volver al texto