SCHD vs NOBL: ¿Cuál ETF es la mejor compra para tus objetivos de dividendos?

Tanto el ETF Schwab U.S. Dividend Equity (SCHD 0.65%) como el ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF (NOBL 1.30%) se enfocan en acciones estadounidenses con dividendos, pero SCHD destaca por su menor costo y mayor rendimiento, mientras que NOBL ofrece una mezcla sectorial más diversificada.

Los ETFs adoptan enfoques distintos: SCHD sigue el índice Dow Jones U.S. Dividend 100, mientras que NOBL invierte al menos el 80% de sus activos en los valores que componen su índice, con un mínimo de 40 acciones igualmente ponderadas y sin que un sector represente más del 30% del peso del índice.

Resumen (costos y tamaño)

| Métrica | SCHD | NOBL | | --- | --- | --- | | Emisor | Schwab | ProShares | | Ratio de gastos | 0.06% | 0.35% | | Rentabilidad total en 1 año (hasta 2026-03-21) | 13.8% | 5.7% | | Rendimiento por dividendos | 3.5% | 2% | | Beta | 0.65 | 0.76 | | Activos bajo gestión | $98.2 mil millones | $10.9 mil millones |

Beta mide la volatilidad del precio en relación con el S&P 500; se calcula a partir de retornos mensuales de cinco años. La rentabilidad en 1 año representa el retorno total en los últimos 12 meses.

SCHD es la opción más económica, con un costo anual de solo 0.06%, frente al 0.35% de NOBL. Además, SCHD ofrece un rendimiento por dividendos más alto, lo que puede atraer a inversores enfocados en ingresos que buscan pagos más fuertes.

Comparación de rendimiento y riesgo

| Métrica | SCHD | NOBL | | --- | --- | --- | | Máximo descenso (5 años) | -16.82% | -17.91% | | Crecimiento de $1,000 en 5 años | $1,267 | $1,229 |

Qué contiene

NOBL tiene alrededor de 70 acciones, sin que ningún sector supere el 30% del portafolio. Las mayores exposiciones sectoriales son industriales (22.5%), consumo defensivo (22.09%) y servicios financieros (13.08%). Las principales participaciones al 20 de marzo incluyen Chevron (CVX +0.12%), ExxonMobil (XOM +0.95%) y Linde (LIN +0.37%), cada una con menos del 2% de los activos. El fondo tiene un historial de 12.4 años. Este enfoque igualitario busca reducir el riesgo de concentración y mantener una exposición amplia a empresas consolidadas que crecen con dividendos.

En contraste, SCHD posee 101 nombres, con mayor peso en energía (19.88%), consumo defensivo (18.5%) y salud (16.2%). Sus principales posiciones son ConocoPhillips (COP +0.71%), Lockheed Martin (LMT 1.58%) y Chevron, cada una alrededor del 4.8%–5% de los activos, formando un perfil más concentrado. Ambos fondos evitan apalancamiento, cobertura de divisas y otras peculiaridades estructurales.

Para más orientación sobre inversión en ETFs, consulta la guía completa en este enlace.

Qué significa esto para los inversores

El ETF Schwab U.S. Dividend Equity ofrece un rendimiento por dividendos mucho mayor que el ProShares S&P 500 Dividend Aristocrats ETF. Esto se debe a que SCHD está orientado a rendimientos, invirtiendo en acciones con altos dividendos. Sin embargo, su índice subyacente, el Dow Jones U.S. Dividend 100™, asegura que sus empresas tengan un historial sólido de dividendos y selecciona sus componentes usando ratios financieros. Esto significa que solo empresas de alta calidad forman parte del ETF.

Por otro lado, NOBL se centra en el crecimiento de dividendos en lugar del rendimiento, invirtiendo únicamente en Dividend Aristocrats®. El término Dividend Aristocrats® es una marca registrada de Standard & Poor’s Financial Services LLC, subsidiaria de S&P 500 Global (SPGI 0.40%). Es un grupo selecto de empresas del S&P 500 que han aumentado sus dividendos durante al menos 25 años consecutivos. Son compañías consolidadas en sus industrias, con finanzas sólidas que soportan dividendos regulares y en crecimiento.

La combinación de un rendimiento más alto con tarifas significativamente menores (ratio de gastos) hace que SCHD sea un ETF de dividendos superior para poseer. Sin embargo, NOBL es más adecuado para inversores que buscan estabilidad en dividendos, ya que sus componentes tienen un largo historial de aumentos en los dividendos.