La situación económica de Japón podría potencialmente desencadenar una cascada de liquidaciones forzadas en los mercados globales, desencadenando en última instancia el evento de crédito que todos han estado anticipando. Las vulnerabilidades estructurales en su sistema financiero representan un riesgo severo de cola para todo el ecosistema. Cuando las llamadas de margen comiencen a propagarse internacionalmente, estaremos ante un escenario que podría reconfigurar significativamente las carteras y la dinámica del mercado.