أدخلت Gate العملات ذات الرافعة المالية ETF. الفرق الوحيد بين العملات ذات الرافعة المالية والرموز التقليدية هو أن العملات ذات الرافعة المالية لها خصائص رافعة. جميع العملات ذات الرافعة المالية لها نظائرها في سوق التداول الفوري.
يتم التقريب من منتجات ETF وإدارتها في العقود الآجلة الدائمة ، ويتم فرض رسوم إدارية يومية بنسبة 0.1٪. (يختلف معدل رسوم الإدارة حسب التكلفة الفعلية. يرجى الرجوع إلى “الإعلانات” للحصول على أحدث المعلومات). رسوم الإدارة تعوض عن التكاليف مثل رسوم معالجة العقد ورسوم التمويل ، في حين لا يتم فرض رسوم تمويل العقد. من خلال تحسين إدارة رأس المال ، يتم تقليل نفقات ومخاطر الرافعة المالية الفعلية للمستخدمين.
لا يحتاج المستخدمون إلى التعهد بضمانات إضافية عند تداول العملات ذات الرافعة المالية ، لكن صناديق الاستثمار المتداولة سوف تتحمل رسوم إدارة يومية بنسبة 0.1٪ (يتم تحصيل رسوم الإدارة من أموال الإدارة ولا تنعكس مباشرة في تداولات المستخدم). تتوافق العملات ذات الرافعة المالية بشكل أساسي مع العقود الآجلة الدائمة ، والتي يمكن أيضًا فهمها على أنها تداول فوري. بالمقارنة مع المشاركة المباشرة في تداول العقود الآجلة الدائمة ، تسعى العملات ذات الرافعة المالية إلى تحسين إدارة رأس المال لتقليل نفقات ومخاطر الرافعة المالية الفعلية للمستخدمين. لا تزال العملات ذات الرافعة المالية تُصنف على أنها منتجات عالية المخاطر. يرجى التأكد من فهمك للمخاطر قبل تداول العملات ذات الرافعة المالية.
العملات ذات الرافعة المالية ETF:
3L: عملة صعودية طويلة ذات رافعة مالية 3 مرات مثال: ETH3L هي عملة ETH الصعودية الطويلة ذات الرافعة المالية 3 مرات. 3S: عملة هابطة قصيرة المدى ذات الرافعة المالية 3 مرات مثال: ETH3S هي عملة ETH الهابطة القصيرة المدى ذات الرافعة المالية 3 مرات.
آلية تعديل مركز العملات ذات الرافعة المالية
عندما تتابع منتجات ETF الربح والخسارة وتعديل الرافعة المالية مرة أخرى إلى الرافعة المالية المستهدفة كل يوم ، إذا تم تحقيق الأرباح ، سيتم فتح المراكز ؛ إذا كانت هناك خسائر ، سيتم تخفيض المراكز. ليست هناك حاجة إلى ضمانات لتداول العملات الرقمية ذات الرافعة المالية. من خلال الشراء والبيع البسيط للعملات ذات الرافعة المالية ، يمكن للمستخدمين تحقيق مكاسب ذات رافعة مالية ، تمامًا كما هو الحال في التداول بالهامش.
قواعد صناديق الاستثمار المتداولة 3 أضعاف:
1- إعادة التوازن غير المنتظم: عندما تتجاوز نسبة الرافعة المالية في الوقت الحقيقي 3 ، سيتم تشغيل إعادة التوازن غير المنتظم وستقوم آلية تعديل المركز بضبط نسبة الرافعة المالية إلى 2.3.
2.إعادة التوازن المنتظم: 00: 00UTC + 8 كل يوم هو وقت إعادة التوازن العادي. عندما تنخفض نسبة الرافعة المالية في الوقت الفعلي إلى أقل من 1.8 أو أعلى من 3 ، أو يتجاوز معدل التقلب (المحسوب بسعر مؤشر العقد) 1٪ (بسبب زيادة أو انخفاض كبير في سعر العملة الأساسية في آخر 24 ساعة) ، فإن المركز ستعمل آلية التعديل على ضبط نسبة الرافعة المالية إلى 2.3.
3.تمتلك ETF ذات الرافعة المالية 3 مرات الرافعة المالية المستهدفة 2.3 مرة من الناحية العملية ، في محاولة لخفض معدل تقلبات السوق وتقليل تكاليف الاحتكاك على المدى الطويل. في السوق من جانب واحد ، نظرًا لأنه سيتم استخدام الأرباح المحققة لإضافة المزيد من المراكز وسيتم تشغيل وقف الخسارة عند تكبد الخسائر ، يبدو أن منتجات ETF تعمل بشكل جيد ، ولكن يمكن أن تكون تكاليف الاحتكاك شديدة بسبب تقلبات السوق. لذلك ، تعتبر منتجات ETF جيدة للتقريب على المدى القصير بدلاً من الاحتفاظ بها على المدى الطويل.
قواعد صناديق الاستثمار المتداولة 5 أضعاف:
1- إعادة التوازن غير المنتظم: عندما تتجاوز نسبة الرافعة المالية في الوقت الحقيقي 7 ، سيتم تشغيل إعادة التوازن غير المنتظم وستقوم آلية تعديل المركز بضبط نسبة الرافعة المالية إلى 5.
2.إعادة التوازن المنتظم: 00: 00 UTC + 8 كل يوم هو وقت إعادة التوازن العادي. عندما تنخفض نسبة الرافعة المالية في الوقت الفعلي إلى أقل من 3.5 أو أعلى من 7 ، أو يتجاوز معدل التقلب (المحسوب بسعر مؤشر العقد) 1٪ (بسبب زيادة أو انخفاض كبير في سعر العملة الأساسية في آخر 24 ساعة) ، فسوف تقوم آلية تعديل المركز بتعديل نسبة الرافعة المالية إلى 5.
3.قيمة الأصول الصافية لمنتجات ETF ذات الرفع 5 مرات أكثر عرضة للتغيرات في أسعار العملة الأساسية. من الناحية المنطقية ، تحدث إعادة التوازن غير المنتظمة والمنتظمة بشكل متكرر لمنتجات ETF ذات الرفع المالي 5 مرات ، والتي تعاني أيضًا من الاحتكاك أكثر من منتجات ETF ذات الرافعة المالية 3 مرات وهي جيدة فقط للتحوط قصير الأجل. قبل الاستثمار في المنتجات ذات الرافعة المالية ETF ، يرجى العلم بالاختلافات بين العملات ذات الرافعة المالية 5X و 3X والاختيار بحكمة.
مزايا الرموز ذات الرافعة المالية
1. خالية من التصفية
تعتبر العملات ذات الرافعة المالية في الأساس أزواجًا رمزية في السوق الفورية وبالتالي فهي خالية من التصفية. حتى إذا انخفض سعر الرمز المميز من 100 دولار أمريكي إلى دولار أمريكي واحد ، فلن يتغير عدد العملات التي يحتفظ بها المتداول. إذا تم تكبد خسائر كبيرة ، فقد يؤدي ذلك إلى تشغيل آلية خفض المركز التلقائي. فقط في حالات نادرة ، قد يقترب سعر العملات ذات الرافعة من الصفر.
2. لا حاجة إلى ضمانات
في التداول بالهامش التقليدي ، تعتبر الضمانات ضرورية للمتداولين لتحقيق مكاسب ذات رافعة مالية ، والتي يمكن تحقيقها من خلال تداول العملات ذات الرافعة المالية بدون ضمانات. سيتم فرض رسوم إدارية معينة.
3. إيداع وسحب العملات ذات الرافعة المالية ETF غير ممكن حتى الآن
4. مجمع ربح تلقائي وتخفيض تلقائي للمركز
عندما يكون هناك ارتفاع من جانب واحد في السوق ، يمكن أن تحقق العملات ذات الرافعة المالية 3 أضعاف أرباحًا أكثر من تداول الهامش التقليدي ذات الرافعة المالية 3 أضعاف. والسبب في ذلك هو أن الأرباح المحققة تُستخدم تلقائيًا لشراء المزيد من العملات ذات الرافعة المالية لتوليد المزيد من الأرباح. عندما ينخفض السوق ، لن تحدث التصفية وسيتم تشغيل تخفيض تلقائي للمركز بدلاً من ذلك لإيقاف الخسارة.
مساوئ العملات ذات الرافعة المالية
1. مخاطر عالية
العملات هي منتجات جديدة ذات خصائص مدعومة ، والتي تأتي مع مخاطر كبيرة.
2. لا تصلح للاستثمار طويل الأجل
العملات ذات الرافعة المالية مناسبة فقط للمستثمرين المحترفين لاستخدامها في التحوط من المخاطر أو الاستثمار قصير الأجل في السوق من جانب واحد. لا تصلح للاستثمارات متوسطة وطويلة الأجل. نظرًا لوجود آلية ضبط المركز ، فإن خطر الاحتفاظ بالعملات ذات الرافعة المالية لفترة طويلة مرتفع للغاية. كلما طالت مدة الانتظار ، زادت تكاليف التقلب والاحتكاك.
3. أتعاب إدارة الصندوق
يتم دفع رسوم التمويل للعقود الدائمة بين المتداولين على طرفي نقيض من العقد ، ولكن عند تداول العملات ذات الرافعة المالية ، سيتم فرض معدل يومي ثابت لرسوم الإدارة: يتم فرض رسوم إدارة يومية بنسبة 0.1٪.
كل المحتوى أعلاه ليس أي نصيحة للاستثمار. تعتبر العملات ذات الرافعة المالية من المنتجات عالية المخاطر. يرجى التأكد من أن لديك فهمًا جيدًا للمخاطر قبل تداول العملات ذات الرافعة المالية.
يرجى الحذر:
سوق العملات الرقمية متقلب. ستزيد منتجات ETF ذات الرافعة المالية 3X و 5X من تقلب الأسعار وتجلب مخاطر أكبر للخسارة. يرجى التأكد من فهم المخاطر بالتفصيل والتداول بحكمة. بسبب التعديلات المنتظمة وغير المنتظمة للمركز ، فإن الصعود والهبوط خلال فترة زمنية معينة لا يمثلان دائمًا الرافعة المالية المستهدفة. يتم التحوط لمنتجات ETF من خلال عقود دائمة. إذا تم تحقيق أرباح ، سيتم فتح المراكز ؛ إذا كانت هناك خسائر ، سيتم تخفيض المراكز. تتابع منتجات ETF الربح والخسارة وتعديل الرافعة المالية إلى الرافعة المالية المستهدفة على أساس يومي. يمكن أن تكون تكاليف الاحتكاك كبيرة جدًا في سوق متقلب. نظرًا لآلية تعديل المركز وتكاليف الاحتفاظ بالمركز ، فإن منتجات ETF ذات الرافعة المالية ليست استثمارًا جيدًا طويل الأجل. تعتبر التقلبات الكبيرة في الأسعار والمخاطر العالية من سمات منتجات ETF. يرجى الاستثمار بعناية.
تحتفظ Gate بالحق النهائي في تفسير المنتج.
