最近一直在深入研究交易心理学，说实话，这也是大多数人犯错的地方。你可以拥有所有的技术分析，但如果你的头脑不对，你就完了。我多年来一直在收集一些专业人士的坚实交易思想，哇，当你在市场中真正体验到时，它们真的不同凡响。

沃伦·巴菲特有一句话让我印象深刻：成功的投资需要时间、纪律和耐心。听起来很简单，但大多数交易者完全忽略了它。他们想要立竿见影的结果。现实是？有些事情就是需要时间，无论你多努力推动。这就是为什么我总是告诉人们首先投资自己。你的技能是你最大的资产——没有人可以对它征税或从你那里偷走。

这里有一件大多数人不理解的关于市场时机的事情。当每个人都贪婪并在买入时，其实那正是你应该考虑退出的时刻。当每个人都害怕并在卖出时？那才是你的时机。巴菲特称之为在金雨中伸手接桶，而不是接茶碟。业余和专业的区别在于，业余的人考虑他们能赚多少钱。专业人士？他们痴迷于可能会失去多少钱。

心理学在交易中至关重要。吉姆·克莱默说得好，希望只是一种虚假的情感，会让你亏钱。我见过太多人持有亏损仓位，认为它们会反弹，但结果从未好转。市场会比你能保持偿付能力的时间长得多。你必须知道何时止损并继续前行。你的交易思想中，应该在进入之前就包含退出策略。

经过多年的市场观察，我注意到一件事——最好的交易者并不是最聪明的，而是最有纪律的。艾德·塞科塔说得很对：如果你不能承受小亏，最终你会遭遇最大的亏损。说实话，渴望不断行动是杀死大多数交易者的原因。比尔·利普舒茨提到，如果交易者能有50%的时间静坐不动，他们会赚得更多。

风险管理将幸存者与牺牲者区分开来。5比1的风险回报比意味着你80%的错误也不会亏钱。这才是真正重要的数学。在交易中，一切都偶尔奏效，没有什么是永远奏效的——这就是现实。所以别再寻找圣杯系统。相反，专注于仓位规模、止损和情绪纪律。

有趣的是？市场基本上是为了暴露那些在潮水退去时赤裸裸游泳的人。有老手交易者和大胆交易者，但真正能坚持下来的很少。那些能坚持下来的，是那些学会耐心、快速止损、从不冒超过自己承受范围的风险的人。你最好的交易思想，往往来自于分析你的亏损，而不是你的盈利。这才是真正的学习所在。