Arten des Staking in Krypto

Die Einsatzmechanismen variieren je nach Design, Sicherheitsmodell und Governance-Struktur der Blockchain-Netzwerke. Während das Kernprinzip dasselbe bleibt – das Sperren von Kryptowährungen zur Teilnahme an Netzwerkoperationen – wurden verschiedene Einsatzmodelle entwickelt, um spezifische Anwendungsfälle zu behandeln. Im Folgenden sind die Hauptarten des Einsatzes in der Kryptoindustrie aufgeführt.

Proof-of-Stake (PoS) Staking

Proof-of-Stake (PoS) ist der grundlegende Staking-Mechanismus, der in vielen modernen Blockchain-Netzwerken verwendet wird. Bei PoS werden Validatoren ausgewählt, um Transaktionen zu bestätigen und neue Blöcke auf der Grundlage der Anzahl der von ihnen gestakten Tokens zu erstellen. Der Auswahlprozess ist oft gewichtet, so dass diejenigen, die mehr staken, eine höhere Chance haben, ausgewählt zu werden.

PoS beseitigt die Notwendigkeit für energieintensives Mining und reduziert die Risiken der Zentralisierung, indem mehr Teilnehmer die Netzwerksicherung übernehmen können. Beispiele für PoS-Blockchains sind Ethereum (ETH 2.0), Cardano (ADA), Polkadot (DOT) und Tezos (XTZ).

Hauptmerkmale

• Validators verdienen Staking-Belohnungen in Form von neu geprägten Token und Transaktionsgebühren.
• Die Menge der gestakten Token beeinflusst die Auswahl des Validierers.
• Einige PoS-Netzwerke legen eine Sperrfrist fest, während der Tokens nicht abgehoben werden können.

DeleGate.iod Proof-of-Stake (DPoS) Staking

DeleGate.iod Proof-of-Stake (DPoS) ist eine Variante von PoS, die einen Abstimmungsmechanismus einführt. Anstatt dass alle Teilnehmer Transaktionen direkt validieren, stimmen Token-Inhaber für eine festgelegte Anzahl von DeleGate.ios oder Validatoren ab, die für die Aufrechterhaltung der Blockchain verantwortlich sind.

DPoS erhöht die Effizienz, indem die Anzahl der Validatoren begrenzt wird, was die Transaktionsverarbeitung beschleunigt. Es führt jedoch auch eine halb zentralisierte Struktur ein, da eine kleine Gruppe von Delegierten die Kontrolle über die Netzwerkvalidierung übernimmt.

Netzwerke, die DPoS verwenden, umfassen EOS, Tron (TRX) und Binance Smart Chain (BSC).

Hauptmerkmale

• Benutzer deleGate.io ihre Staking-Power an vertrauenswürdige Validatoren.
• Validatoren werden durch ein Wahlsystem auf der Grundlage der erhaltenen Stimmen gewählt.
• Delegatoren erhalten einen Teil der Staking-Belohnungen, die von Validatoren verdient wurden.
• Delegation ermöglicht es Benutzern, ohne einen Validierungsknoten auszuführen, teilzunehmen.

Liquid Staking

Traditionelles Staking beinhaltet oft eine Sperrfrist, während der gestakete Vermögenswerte nicht abgerufen oder für andere finanzielle Aktivitäten genutzt werden können. Liquid Staking löst dieses Problem, indem Staking-Derivate ausgegeben werden, die die gesperrten Vermögenswerte darstellen, während Benutzer sie dennoch in dezentralen Finanz- (DeFi) Anwendungen handeln oder nutzen können.

Zum Beispiel, wenn Benutzer ETH durch Lido Finance staken, erhalten sie eine äquivalente Menge an stETH (gestaktes ETH), das für Kredite, Ausleihen oder Yield Farming verwendet werden kann. Dies ermöglicht es den Benutzern, sowohl von Staking-Belohnungen als auch von DeFi-Möglichkeiten zu profitieren.

Hauptmerkmale

• Ermöglicht es Benutzern, Vermögenswerte zu staken, während sie Liquidität durch derivative Tokens aufrechterhalten.
• Ermöglicht die Teilnahme an DeFi-Protokollen und das Verdienen von Staking-Belohnungen.
• Verringert das Risiko der Kapitaleffizienz, die mit dem traditionellen Staking verbunden ist.
• Häufig verwendet für Ethereum Staking und andere PoS-Blockchains.

Beliebte Liquid Staking-Plattformen sind Lido (stETH), Rocket Pool (rETH) und Marinade Finance (mSOL für Solana).

Exchange-Based Staking

Zentralisierte Kryptowährungsbörsen bieten Staking-Dienste an, die es den Benutzern ermöglichen, Belohnungen zu verdienen, ohne Validator-Knoten oder private Schlüssel verwalten zu müssen. Dies wird oft als Verwahrungs-Staking bezeichnet, da die Börse die Gelder des Benutzers hält und in deren Namen staked.

Große Börsen wie Binance, Coinbase und Kraken bieten Staking-Services für mehrere PoS-Kryptowährungen an. Obwohl dieser Ansatz bequem ist, bedeutet er, dass man der Börse die Verwahrung von Vermögenswerten anvertraut, was bei einem Hack oder der fehlerhaften Verwaltung von Mitteln Sicherheitsrisiken darstellen kann.

Hauptmerkmale

• Benutzerfreundlich und bequem für Anfänger.
• Das Staking wird von der Börse verwaltet, ohne dass technisches Wissen erforderlich ist.
• Die Börse erhebt eine Gebühr oder Provision auf Staking-Belohnungen.
• Die Liquidität kann im Vergleich zum traditionellen Staking höher sein, da einige Börsen flexible Abhebungsoptionen anbieten.

Cold Staking (Hardware Wallet Staking)

Beim Cold Staking handelt es sich um das Staken von Kryptowährungen mithilfe einer Offline- oder Hardware-Wallet, um die Sicherheit zu erhöhen, indem die Anfälligkeit für Online-Bedrohungen verringert wird. Diese Methode eignet sich für langfristige Inhaber, die Staking-Belohnungen verdienen möchten, während sie ihre Gelder in einer sicheren Umgebung aufbewahren.

Beim Cold Staking müssen die gestakten Fonds in der dafür vorgesehenen Offline-Brieftasche verbleiben. Wenn sie verschoben werden, können die Staking-Belohnungen verfallen.

Beliebte Hardware-Wallets wie Ledger und Trezor unterstützen das Cold Staking für ausgewählte PoS-Netzwerke.

Schlüsselfunktionen

• Bietet eine höhere Sicherheit, da die Gelder in einer Offline-Brieftasche bleiben.
• Geeignet für langfristige Anleger, die keinen häufigen Zugriff auf ihre Vermögenswerte benötigen.
• Eingezahlte Gelder müssen im selben Wallet verbleiben, um Belohnungen zu verdienen.

Hybrides Staking

Einige Blockchains kombinieren das Staking mit zusätzlichen Finanzmodellen wie Masternodes und Proof-of-Burn (PoB). Hybrid-Staking führt neue Anreize und Mechanismen ein, um die Dezentralisierung, Sicherheit und Governance zu verbessern.

Zum Beispiel verwendet Dash (DASH) ein Masternode-System, bei dem die Teilnehmer eine Mindestmenge an DASH halten müssen, um einen Masternode zu betreiben, der zusätzliche Governance- und Datenschutzfunktionen ausführt.

Proof-of-Burn (PoB), ein weiteres hybrides Staking-Modell, erfordert von den Teilnehmern, Token zu verbrennen (zu zerstören), um Staking-Rechte zu verdienen. Dieses Modell wird in bestimmten experimentellen Blockchain-Systemen zur Regulierung von Angebot und Anreizen verwendet.

Schlüsselfunktionen

• Kombiniert Staking mit anderen Mechanismen wie Governance, Netzwerksicherheit oder Versorgungsregulierung.
• Erfordert oft einen Mindest-Token-Schwellenwert, um teilzunehmen.
• Bietet einzigartige Belohnungen und Anreize jenseits der standardmäßigen Staking-Modelle.

Beliebte Staking-Kryptowährungen

Ethereum

Ethereum wechselte mit dem Ethereum 2.0-Upgrade von Proof-of-Work (PoW) zu Proof-of-Stake (PoS). Diese Änderung reduzierte den Energieverbrauch des Netzwerks erheblich und führte Staking als primäre Methode zur Validierung von Transaktionen ein.

Ethereum Staking erfordert von den Benutzern, 32 ETH zu sperren, um einen Validator-Knoten auszuführen. Validators sind verantwortlich für das Vorschlagen und Beglaubigen von Transaktionen im Netzwerk. Diejenigen, die keine 32 ETH setzen möchten, können an Staking-Pools teilnehmen oder flüssige Staking-Dienste wie Lido Finance (stETH) und Rocket Pool (rETH) nutzen, um kleinere Beträge zu setzen.

Staking-Modell

• Proof-of-Stake (PoS)
• Mindesteinsatz: 32 ETH für Solo-Validatoren; kein Mindestbetrag für Pool-Staking
• Sperrfrist: ETH-Abhebungen waren zunächst eingeschränkt, sind aber nach dem Shapella-Upgrade jetzt möglich
• Belohnungen hängen von der Netzwerkbeteiligung und der Verfügbarkeit des Validierers ab

Cardano (ADA)

Cardano verwendet ein DeleGate.iod Proof-of-Stake (DPoS) System, bei dem ADA-Inhaber entweder einen Staking-Pool betreiben oder ihren Einsatz an einen bestehenden Pool delegieren können. Dieses System ermöglicht es Benutzern, Staking-Belohnungen zu verdienen, ohne einen Validierungsknoten betreiben zu müssen.

Im Gegensatz zu Ethereum gibt es kein Mindestbetrag, der für die Delegation erforderlich ist. ADA, die in einer Wallet gestaked ist, bleibt vollständig flüssig, was bedeutet, dass Benutzer jederzeit ihre Mittel unstaken und verschieben können.

Staking-Modell

• DeleGate.iod Proof-of-Stake (DPoS)
• Mindesteinsatz: Kein Mindestbetrag für Delegation; höhere technische Anforderungen für Stake Pool Betreiber
• Sperrfrist: Keine (eingesetzte Mittel bleiben liquid)
• Belohnungen werden am Ende jeder Epoche (5 Tage) verteilt

Polkadot (DOT)

Polkadot verwendet ein Nominated Proof-of-Stake (NPoS)-Modell, das eine verfeinerte Version von PoS ist, die es Benutzern ermöglicht, entweder Validatoren zu werden oder Validatoren zu nominieren, indem sie ihre DOT-Token delegieren. Das Netzwerk wählt Validatoren dynamisch basierend auf der Staking-Teilnahme aus.

Das Staking-Modell von Polkadot zielt darauf ab, die Dezentralisierung zu fördern, indem die Anzahl der aktiven Validatoren begrenzt und die Menge an DOT, die an einen einzelnen Validator gestaked werden kann, begrenzt wird. Staking-Belohnungen werden gleichmäßig auf alle Validatoren verteilt, um die Konzentration von Reichtum zu reduzieren.

Mit der Einführung von Nominierungspools können Benutzer nun mit so wenig wie 1 DOT am Staking teilnehmen, was das Staking zugänglicher macht. Diese Pools werden von Poolbetreibern verwaltet, die sicherstellen, dass der gestakte DOT einen aktiven Validator unterstützt und effizient Belohnungen verdient.

Staking-Modell

• Nominated Proof-of-Stake (NPoS)
• Mindesteinsatz
  Direkte Nominierung: Variiert je nach Netzwerkbedingungen (zuvor etwa 120 DOT für die Nominierung).

Nominierungspools:Mindestens 1 DOT erforderlich.

• Sperrfrist: 28 Tage für das Aufheben des Staking
• Validatoren werden durch Governance-Mechanismen gewählt