Bir Haftada Yeniden Yapılanan Küresel Tedarik Zincirleri (Ve Neden Kripto Önemlidir)

Herkesin peşinden koştuğu anlatı: Çin bir ticaret savaşında teslim oldu. Veriler farklı bir hikaye anlatıyor—ve bu çok daha ilginç.

HİKAYENİN KİMSE BAĞLAMIYOR:

Ekim 24-28. Bu dört gün içinde:

• Malezya nadir toprak anlaşmaları imzaladı
• Tayland işleme haklarını güvence altına aldı
• Avustralya bir $13B rafineri kurdu
• Kamboçya çıkarım anlaşmalarını tamamladı

Sonra: “Çin bir anlaşma yapmaya hazır.”

Bunlar tesadüf değil. Bunlar altyapı. Manşetler “ticaret savaşı” diye bağırırken, biri sessizce alternatif tedarik zincirleri kuruyordu. Çin, nadir toprakların işlenmesinde yaklaşık %80 kontrol sağlıyordu. Ekim sonu itibarıyla? Bu artık bir tekel değil—dört kıtaya dağılmış durumda.

ÖNEMLİ SAYILAR:

Çin’in ABD ile ticaret fazlası:

• 2018: 758 milyar dolar, %90 nadir toprak kontrolü
• 2025: $578B ve azalma eğiliminde, %80 nadir toprak kontrolü
• 28 Ekim: $180B ticaret akışları şimdiden ASEAN’a kayıyor

Bu yıkım değil. Taşınma. Çin’den çıkan her dolar, başka yerlerde güç kazanmak için kullanılıyor.

NEDEN 48 SAAT DEĞİL DE 18 AY?

Birinci aşama anlaşması (2019)? 18 ay sürmüştü. Bu sefer? 48 saat.

Fark şu: müzakere gücü zaten kaybedildi. Nadir toprak tekelin artık işe yaramadığı, alternatif tedarikçilerin faaliyette olduğu, tarımsal ihracatın ilgisizliğe yüz tuttuğu bir ortamda—“konuşma” aşaması çok kısa hale gelir.

Bu, Çin’in taviz verdiği anlamına gelmiyor. Çin, yarını müzakere konumunun daha da kötü olacağını kabul ederek zaman kazandı.

GERÇEKTE NE TİCARET EDİLDİ:

Vergi muafiyeti değil. Kabul. Çin, şunu kabul ederek zaman kazandı:

• Nadir topraklar: Artık münhasır değil
• Tarımsal güç: Alternatifler varsa önemsiz
• Teknoloji egemenliği: Amerikan yazılımı/pazarları olmadan sürdürülemez

DİJİTAL VE KRİPTO AÇISINDAN BİLİNMEYEN:

İşte ilginç olan: $3 trilyonlarca dolar değerinde küresel yapay zeka altyapısı inşası, büyük ölçüde Batı tedarik zincirlerine kaydı. Bu sermaye bir şekilde akmalı, saklanmalı, uzlaşmalı.

Ticaret savaşları fiziksel tedarik zincirlerini yeniden düzenlerken, finansal katman giderek merkeziyetsiz uzlaşma hatlarına yöneliyor. Bitcoin bu jeopolitik müzakerelere katılmaz. Sadece değeri işler, sınırlar önemsiz hale gelir.

İki taraflı güç kaybolurken, müzakere ortakları olmadan çalışan varlıklar stratejik açıdan ilginç hale gelir.

GERÇEK DEĞİŞİM:

Bu bir ticaret savaşı zaferi değil. Ekonomik bipolaritenin—iki bağımsız sistemin rekabet ettiği fikrin—şimdi kırıldığını gösterdi.

Yerine ne geçer? Muhtemelen: güçlerin dağıldığı, merkezi olmayan tedarik zinciri dünyası. Bu, çok kutuplu bir ekonomik sistemde mantıklı.

Ve blockchain hikayesi burada devreye giriyor: güç ve güven dağıldıkça, uzlaşma katmanı da muhtemelen dağıtılmalı.