Ponzi Şeması nedir? Bu dolandırıcılık yöntemi nedir?

Finansal dolandırıcılıklardan bahsettiğimizde, pek çok kişi "Ponzi Şeması"nı aklına getirir. İnsanların açgözlülüğünden faydalanarak, zengin olma hayalleri kurdururken, “yatırımcıların” kan ve terle elde ettiği parayı sömüren bir yöntemdir. Birçok finansal dolandırıcılık bu "Ponzi Şeması"na dayanarak türetme veya değişime uğramıştır. İsmini duymuş olabilirsiniz, ancak kökenini ve yöntemini iyi bilmeyenlerin sayısı da az değildir. Bu yazıda “Ponzi Şeması” hakkında detaylı bir açıklama yapacak, örnek olayları sunacak ve dolandırıcılığa maruz kalmamak için alınabilecek önlemleri değerlendireceğiz.

Ponzi Şeması nedir? Tarihi

“Ponzi Şeması” adı, İtalyan dolandırıcı Charles Ponzi'ye dayanmaktadır. Bu yöntem, düşük riskli ve yüksek getirili yatırım fırsatları sunarak, bir anda zengin olma hayali kuran ama gerçekleri ayırt edemeyen genel insanları kendine çeker. Aslında kazançlar, yatırım yoluyla değil, yeni yatırımcıların fonları veya mevcut katılımcılardan gelen ek katkılarla mevcut temettülerin ödenmesidir. Yeni fon akışı durduğunda iflas eder ve dolandırıcı, mağdurların fonlarının tamamını veya büyük bir kısmını alarak kaçar.

"Ponzi Şeması"nın kökeni

1903 yılında, İtalyan Charles Ponzi Amerika'ya yasadışı yolla girdi ve boyacı, işçi gibi çeşitli işlerde çalıştı. Kanada'da sahtecilikten, Amerika'nın Atlanta şehrinde ise insan ticaretinden hapse girdiği deneyimleri vardır. Amerikan Rüyası ile tanışırken, Ponzi finansmanın en hızlı para kazanma yolu olduğunu fark etti. 1919'da, Birinci Dünya Savaşı sonrasındaki karmaşık dünya ekonomisini kullanarak, Ponzi Avrupa'daki posta havalelerini satın alıp Amerika'da satarak kar elde edebileceğini iddia etti ve karmaşık yüksek getirili yatırım planını genel halka sundu. Sadece bir yıl içinde, yaklaşık 40.000 Boston sakini Ponzi'nin kazanç hikayesine katıldı. Bunların çoğu hızlı zenginleşmeyi hayal eden yoksul insanlardı ve ortalama birkaç yüz dolar yatırım yaptılar, ancak çoğu finansal bilgiye sahip değildi.

Gerçekten, az da olsa finansal bilgiye sahip bir kişi, bu planda bir sorun olduğunu hemen fark etmiş olmalı. O zamanlar, bir finans gazetesinin Ponzi yatırımının dolandırıcılık olduğunu belirttiği de olmuştu. Ancak Ponzi, gazetede karşıt bir makale yayımlarken, insanları cezbetmek için büyük bir yem hazırladı. 45 günde %50 kazanç elde edileceğini duyurdu. İlk “yatırımcılar” kazanç elde edince, sonraki “yatırımcılar” da körü körüne büyük miktarda katılmaya başladılar. Nihayetinde, 1920 yılının Ağustos ayında, Ponzi'nin planı iflas etti ve 5 yıl hapis cezasına çarptırıldı. O zamandan beri, “Ponzi Şeması” finansal dolandırıcılık endüstrisinin teknik terimi haline geldi ve sonradan katılan “yatırımcıların” fonlarıyla önceden katılan “yatırımcılara” temettü ödemesi yaparak, iflas edene kadar döngüsel bir şekilde sürdürülen bir yöntem olarak adlandırılmaya başlandı.

Ponzi Şeması'nın Örnekleri

Ekonomi ve internetin hızlı gelişimiyle birlikte, çeşitli “Ponzi Şeması” ardı ardına ortaya çıkıyor.

Madoff Olayı

Madoff olayı, “Ponzi Şeması” içinde en ünlü ve en uzun süre devam eden tipik bir örnektir. Bu dolandırıcılık 20 yıldan fazla sürdü ve nihayetinde 2008 dünya finans krizinde, piyasa duraklaması nedeniyle yatırımcıların 7 milyar dolarlık çekim talebiyle ortaya çıktı.

Madoff dolandırıcılığı, Amerika'nın ünlü finans brokeri ve eski Nasdaq başkanı Bernard L. Madoff'un düzenlediği, Amerika tarihindeki en büyük dolandırıcılık olayıdır. O, yüksek sosyeteden Yahudi kulüplerine sızarak, arkadaşlarını, ailesini ve iş ortaklarını kullanarak "ağ"ını genişletti ve 175 milyar dolar yatırımın kurnazca düzenlenmiş bir Ponzi Şeması'na dahil edilmesini sağladı. “Yatırımcılara” her yıl %10'luk sabit yüksek getiri vaadinde bulundu ve “yükselen veya düşen piyasalarda kolayca kar elde edilebileceğini” övündü. Ancak müşteriler, izleyici yatırım getirilerinin kendi veya diğer müşterilerin ana paralarına dayandığını bilmiyorlardı. Birisi ana parayı çekmeye çalıştığında, dolandırıcılık açığa çıkacaktı. Nihayet 2009'da, Madoff dolandırıcılığından 150 yıl hapis cezasına çarptırıldı. Bu dolandırıcılık olayının toplamı, tahmini olarak 64.8 milyar dolara ulaşmaktadır.

PlusToken Kripto Varlık Dolandırıcılığı

PlusToken cüzdanı, internet üzerinde tarihteki 3. en büyük “Ponzi Şeması” olarak adlandırılmaktadır. Blockchain analiz ekibi Chainanalysis'in raporuna göre, PlusToken adı altında dolandırıcılık yapan bir grup, Çin dışındaki yaklaşık 2 milyar dolar değerinde kripto varlık yatırımı toplayarak, bunların 185 milyon dolarının zaten satıldığını belirtmektedir.

2019 yılında, PlusToken cüzdanı nakde çevrilemez hale geldi ve Ponzi Şeması ifşa oldu. Bu, blok zinciri teknolojisini öne çıkaran ve Çin ile Güneydoğu Asya gibi yerlerde yaygınlaşan bir uygulamaydı; kullanıcılara her ay %6 ile %18 arasında yatırım getirisi vaat ediyordu ve bu getirinin kripto varlık ticaretindeki arbitraj işlemlerinden kaynaklandığını iddia ediyordu. Ancak, PlusToken cüzdanı “blok zinciri” adı altında gizlenmiş bir satış organizasyonuydu ve bir yılı aşkın işletim süresi boyunca “blok zinciri” hakkında yetersiz bilgiye sahip birçok “yatırımcıyı” kandırdı. PlusToken cüzdanından fon çekilemez hale geldiğinde ve müşteri destek hizmetleri durduğunda, kandırılan yatırımcılar kendi paralarının tamamen kaybolduğunu fark ettiler.

Ponzi Şemasından Kaçınmak İçin Ne Yapmalı?

“Ponzi Şeması” her zaman göz alıcı bir görünümle kitleleri aldatır, ancak yatırım planı seçmeden önce bazı yöntemlerle değerlendirme yaparak kayıpları önleyebilirsiniz.

1. Düşük risk yüksek getiriler konusunda şüpheci olmak

Neredeyse tüm yatırımlar risk taşır ve %100 kesin kazanç vaat eden bir yatırım yoktur. Eğer bir yatırım, müşterilere her gün %1, ayda %30 sürekli kazanç vaat ediyorsa, bu çok yüksek bir olasılıkla "Ponzi Şeması"dır. Böyle yüksek yatırım getirileri vaat ederken, yatırımcılara riskleri açıklamamak, açıkça yatırım prensiplerine aykırıdır.

2. Kesinlikle kârlı sıfır riskli yatırım yoktur

Örneğin, Madoff müşterilere her yıl yaklaşık %10 getiri garantisi vermiş ve “yatırım her zaman kazandırır, kayıp yoktur” şeklinde vurgulamıştır, ancak herhangi bir yatırım ekonomik dalgalanmaların etkisinden kaçamaz ve %100 sürekli kazanç garantisi vermek veya aynı getiriyi sürdürmek mümkün değildir.

3. Yatırım ürünleri ve stratejileri hakkında belirli bir anlayışa sahip olmak

Aldatıcı projeler sıklıkla gizemli bir görünümle örtünür ve kasıtlı olarak karmaşık hale getirirler. Onlar, ürünleri, projeleri ve yatırım stratejilerini son derece karmaşık ve anlaşılması zor olacak şekilde tasarlarlar, ancak aslında, heyecanla tanıttıkları projelerin arkasında gerçek bir ürün veya iş yoktur.

4. Projenin durumunu yeterince anla

Genellikle, yatırımcılar proje yöneticisinden bilgi sorduğunda olumlu yanıt alamadıklarında veya çeşitli nedenlerle kaçtıklarında dikkatli olunmalıdır. Bu, dolandırıcı olma olasılığının son derece yüksek olduğunu gösterir.

5. İnterneti kullanarak ilgili bilgileri araştırmak

Genellikle, “Ponzi Şeması” yasal olarak kaydedilmemiş projeleri veya yatırımları içerir. Ticaret sisteminin web sitesinde proje şirketinin kayıt durumunu ve kayıtlı sermayesini kontrol edebilir, yatırım kaydedilmemişse nedenini sorabilir ve projenin doğruluğunu belirlemeye yardımcı olabilirsiniz.

6. Fonların geri alınmasındaki zorluk

Bu, "Ponzi Şeması"nın en büyük özelliklerinden biridir. Yatırımcıların çekimlerini engellemek için çeşitli engeller oluşturur. Örneğin, çekim ücretlerini artırır veya çekim kurallarını keyfi olarak değiştirir.

7. Yatırım modelini belirlemek

“Ponzi Şeması” “piramid” tipi yatırım modelini tercih eder. Sıklıkla yüksek komisyonlar elde etmek için downline'ı artırmak veya insanları tanıtmak amacıyla çalışan hevesli davetçilerle karşılaşırız. Eğer çevrenizdeki biri bu tür yöntemlerle projeye katılmanızı öneriyorsa, dikkatli olmalısınız.

8. Uzmanla görüşmek

Eğer genel yatırımcılar projeyi değerlendiremiyorsa, uzman bir danışmanlık şirketinden yardım alabilir ve uzmanların tavsiyelerini dinledikten sonra karar verebilirler.

9. Projenin arka planını anlamak

Yatırım yapmadan önce yeterli araştırma yapın, projenin kurucularını ve projenin arka planını iyi anlayın ve mayınlara basmamaya çalışın. "Ponzi Şeması"nın kurucuları genellikle “deha” havasına bürünür ve kendilerini tanrısal bir varlık olarak gösterirler. Örneğin, 3M Finansal Yardımlaşma'nın kurucusu Sergey Mavrodi, kendisini “kahraman” bir figür olarak gösterip halkı kandırmıştır.

10. “Gökyüzünden pirinç kekleri düşmez”

Dolandırıcılar tam olarak “insan açgözlülüğünü” kullanarak, yatırımcılara devasa kazançlar sunan büyük bir havuç göstererek inandırıyorlar. Bu nedenle, yatırım yaparken soğukkanlı kalmak, içindeki açgözlülüğü kontrol altında tutmak ve her zaman kendine sınırlarını korumanın önemini hatırlatmak kritik öneme sahiptir.

Özet

“Ponzi Şeması” doğduğu günden bu yana spekülatörler tarafından çeşitli şekillerde paketlenmeye devam etmektedir, ancak özü değişmemektedir. Düşük risk yüksek getiri, doğudaki duvarı yıkmak ve batıdaki duvarı onarmak gibi ortak bir özelliğe sahiptir. Dolandırıcılar asla yatırımın risk faktörlerini vurgulamaz, nispeten yüksek yatırım getirisi ile temel finansal bilgisi yetersiz veya tamamen cahil yatırımcıları cezbetmektedir. “Risk ve getiri orantılıdır” yatırımın altın kuralını her zaman aklınızda bulundurmak ve temkinli kalmak önemlidir.

Açıklama: Bu makalenin içeriği yazarın kişisel görüşlerini yansıtmaktadır ve Gate'in resmi görüşünü temsil etmemektedir, bu nedenle yatırım tavsiyesi olarak değerlendirilmemelidir. Makalenin içeriği referans amaçlıdır ve okuyucular bu makaleyi yatırım dayanağı olarak almamalıdır. Gate, bu makalenin ticaret dayanağı olarak alınmasının sonuçlarından dolayı hiçbir sorumluluk kabul etmemektedir. Gate, bu makalenin içeriğinin doğruluğunu da garanti edemez. Yatırım kararı vermeden önce bağımsız bir finansal danışmana danışmalı ve riskleri anladığınızı doğrulamalısınız.

Farklılık Tespiti İşlemleri (CFD) kaldıraçlı ürünlerdir ve tüm fonlarınızı kaybetme riski vardır. Bu ürünler herkes için uygun değildir. Yatırımlarınızı dikkatlice yapın.