Palantir ve CoreWeave: Wall Street Analistleri, AI Rallisine Rağmen Büyük Düşüşler Bekliyor 🚀

Palantir Technologies ve CoreWeave 2025'te harika işler çıkarıyor. %105 ve %115 artış. Çılgın rakamlar. Ama Wall Street gerginleşiyor 📉

Jefferies'in Brent Thill'i, Palantir'in $60 'de olması gerektiğini düşünüyor – bu, bugünkü 155$'ın %61 altında. Peki ya D.A. Davidson'dan Gil Luria? CoreWeave'in 88$'dan $36 'e çakılacağını görüyor. Ah.

Palantir: Hızla Büyüyor, Ay’a Fiyatlandırıldı 🔥

Palantir veri platformları oluşturur. Onlar organizasyonların bilgi karmaşasının içinden görmesine yardımcı olur. AI teknolojileri, şirketlerin dil modellerini zahmetsizce entegre etmesine olanak tanır. Oldukça şık.

Q2 çok büyüktü - müşteri sayısı %43 arttı. Ortalama harcama %28 yükseldi. Gelir $1 milyar olarak kaydedildi, %48'lik bir artış. Kazançlar da yükseldi.

Yapay zeka harcamalarının 2030'a kadar yıllık %36 oranında büyümesi beklenirken, Palantir bu ivmeyi sürdürebilir. Görünüşe göre iyi bir konumda.

Ama o değerleme? Biraz delice 🌕 Satışların 115 katı üzerinden işlem görüyor. S&P 500'deki başka hiçbir şirket 30'u bile geçmiyor. Hatta yakın bile değil. Hisse senedi %70 değer kaybedebilir ve yine de endeksteki en pahalı hisse olmaya devam eder. Bu tamamen sürdürülebilir değil.

CoreWeave: AI-Ready Cloud ile Bazı Sorunlar 💫

CoreWeave, AI için özel olarak bulut altyapısı inşa etti. GPU kümeleri, görünüşe göre rakiplerden %20 daha iyi performans gösteriyor. Geleneksel kurulumlar GPU gücünü israf ediyor.

Q2, muazzam bir büyüme gösterdi - gelir %207 artarak 1.2 milyar $ oldu. Faaliyet geliri %135 sıçradı.

Sonra kötü haber var. Net kayıp, bir yıl önceki sadece $131 milyon dolardan $5 milyon dolara fırladı.

Sorun nedir? Faiz giderleri. $267 milyon bir çeyrekte. Yapay zeka veri merkezleri ucuz değil. Büyük sermaye gerektiriyorlar. CoreWeave, sözleşmeleri olduğunda borç alıyor, ancak bu faiz ödemeleri acı veriyor. Karlılık 2027'ye kadar gerçekleşmeyebilir.

10 kat satışla, CoreWeave bu kadar hızlı büyüyen bir şirket için makul bir fiyata sahip gibi görünüyor. Analist burada biraz fazla karamsar olabilir. Eğer çılgın bir yolculuğa çıkmayı göze alırsanız, bu bir fırsat olabilir 🚀

Final Cut Pro 2025'te 399,99 $'dır. Tüketici yazılımları için pahalı. Yine de, Palantir gibi özel AI yeteneklerine sahip kurumsal çözümlerle karşılaştırıldığında hiçbir şey değil, çünkü onların maliyetleri çok daha yüksektir.