Marj Trade nedir? acemi'lerin anlayabileceği kapsamlı bir rehber!

Hisse senedi yatırımı için çeşitli yöntemler vardır, ancak "Marj Trade" hakkında bilgi sahibi misiniz? İlk duyduğumda açıkçası zor bir şey olduğunu düşündüm ama aslında basit bir mekanizma. Pazar yükseliş trendinde ya da düşüş trendinde olsun, kar elde etme fırsatı sunan bu pratik aracı deneyimlerimle birlikte açıklayacağım!

Marj Trade'in Temelleri: Kredi Kullanarak Hisse Senedi Yatırımı

Konut kredisi almakla aynı his. Bir ev satın alırken, tümünü bir kerede ödemek zor bir durum değil mi? Hisse senedi yatırımı için de aynı şey geçerli.

Kısacası, Marj Trade (kredili işlem) demek, sizin bir miktar para koymanız ve aracı kurumun da bir miktar yatırım yaparak hisse almanızdır. O hisse teminat olur.

Bu sistemi ilk kullandığımda, az bir sermaye ile büyük kar elde etme potansiyeli beni cezbetti. Ancak, risk de büyük olduğu için dikkatli bir şekilde ele alınması gerekiyor.

Örneğin, Taro Bey elinde sadece 40 dolar varsa ve Apple hissesi almak istiyorsa. Apple hissesi şu anda 100 dolar. Marj Trade kullanarak, Taro Bey 40 dolar ödeyip, aracı kurumdan 60 dolar borç alır. Birkaç gün sonra Apple hissesi 150 dolara yükseldiğinde, satıp yaklaşık 90 dolar kazanır (150-60-faiz).

Hisse senedi fiyatı %50 yükselirken, Taro Bey'in kazancı yaklaşık %125! İşte Marj Trade'in cazibesi.

Faiz Hesaplama ve Yatırım Maliyeti

Borçların faizleri vardır. Marj Trade de aynıdır, gün sayısına göre faiz ödenir.

Örneğin, Japonya pazarında, yıllık faiz %4.5 - %6.65 civarında. 2000 yenlik bir hisse senedi alırken, sizin 800,000 yen, aracı kurumun ise 1,200,000 yen yatırım yapması gerekiyor. 20 gün sonra hisse senedi fiyatı 2200 yen'e çıkarsa, aşağıdaki gibi bir hesaplama yapılır:

1000000 yen - Kredi faizi 4372 yen (1200000×6.65%×20 gün÷365 gün)

Bu, komisyon ve işlem vergilerini dikkate almamaktadır, ancak faiz, yıllık olarak önemli kazançları tükettiğinden, Marj Trade uzun vadeli yatırım için uygun değildir. Şirketin olumlu haberlerinin olduğu belirli bir dönemde kullanılacak bir araçtır.

Marj Trade'in Tehlikeleri

En büyük riskin "takip marjı" (ek teminat) olduğu kesin. Aracı kurumlar sana para ödünç verirken, bir sürdürülebilirlik oranı belirler. Hisse senedi fiyatı düştüğünde ve bu oran altına düştüğünde, ek fon sağlaman istenir.

Arkadaşım bununla büyük bir kayıp yaşadı. Hisse senedi fiyatı sürekli düştü ve ek kaynak aktaramadığı için zorunlu tasfiye edildi. Aracı kurum, kendi verdiği parayı tahsil etmek için senetlerinizi zorla satma hakkına sahiptir. Buna "takip teminatı" denilen korkunç bir durum denir.

Ayrıca, Marj Trade sadece karı büyütmekle kalmaz, aynı zamanda zararı da büyütür. Üstelik hisse senedi fiyatları yatay bir seyir izlese bile, faiz oranları yavaş yavaş zarar oluşturmaya devam eder.

Marj Satışı (Kısa Satış) Nedir

Marj Trade iki türden oluşur: "kredi" ve "kıymetli evrak ödüncü". Kredi, aracı kurumdan para borç almak iken, kıymetli evrak ödüncü, hisse senedi ödünç alıp satmaktır.

Hisse senedi fiyatlarının düşeceğini öngördüğünüzde, bir aracı kurumdan hisse senedi ödünç alarak şu anki yüksek fiyattan satabilir ve daha sonra hisse senedi fiyatı düştüğünde geri alıp iade ederek farktan kazanç elde edebilirsiniz.

Kısa pozisyon açmayı ilk yaptığımda, hisse senedi fiyatlarının sürekli yükseleceği varsayımıyla düşündüğüm yatırım anlayışım köklü bir şekilde değişti. Piyasa düşerken bile kazanç elde etme olasılığının olması, yatırım fırsatlarımı genişleten değerli bir bakış açısıdır.

Ancak, açığa satışın da "zorunlu geri alma" riski vardır. Eğer hisse senedi fiyatı beklenmedik bir şekilde yükselmeye devam ederse, teminat yeterlilik oranı düşer ve ek para talep edilebilir veya zorunlu olarak geri alınabilir.

Marj Trade'in mutlaka bir "son tarih" olduğu unutulmamalıdır. Özellikle temettü öncesinde veya genel kurula girmeden önce zorunlu olarak tasfiye edilebileceğini unutmayın.

Özet

Marj Trade, uygun şekilde kullanıldığında kazancı artırmak için güçlü bir araç olabilir. Ancak, aşırı işlem yapmak veya yetersiz uzmanlık büyük kayıplara yol açabilir. Benim deneyimime göre, Marj Trade yaparken:

1. Fon yönetimini tam olarak sağlamak
2. Likiditesi yüksek büyük hisseleri seçin
3. Kesim hattını mutlaka ayarlayın.
4. Piyasa genel eğilimini her zaman göz önünde bulundurmak

Bir trader olarak büyümek için, piyasayı anlamak ve uygun araçları ustaca kullanmak önemlidir. Marj Trade, yalnızca bir araçtır; kendi yatırım tarzınıza uygun olarak dikkatlice entegre edin.