Guidewire, Q4 Gelir Patlaması ile $1B ARR'yi Aşar 🚀

Guidewire, müthiş bir çeyrek geçirdi. FY2025'in 4. çeyrek rakamları oldukça iyi görünüyor. P&C sigorta yazılım şirketi, gelirinin %22,3 artarak 356,6 milyon dolara ulaştığını gördü. Kötü değil. Gayri safi kar payları (non-GAAP EPS)? %35,5 artarak 0,84 dolara yükseldi.

Büyük haber! Nihayet o milyar dolarlık Yıllık Tekrar Eden Gelir (ARR) eşiğini aştılar. Tam olarak 1.03 milyar $. Geçen yıla göre %19.4 artış. Görünüşe göre bulut dönüşümleri gerçekten işe yarıyor.

Q4 yoğundu. 19 yeni bulut anlaşması. Bir tanesi öne çıkıyor - bazı Tier-1 sigortacı ile devasa bir 10 yıllık sözleşme. Abonelik tarafı artık getirdikleri gelirlerin yaklaşık %61'ini oluşturuyor. Eski moda lisans geliri? Biraz durağan. Sadece %5 büyüme. Ancak bekleniyordu.

Mali açıdan bakıldığında, işler güzel görünüyor. GAAP dışı işletme geliri çeyrekte %50 artarak 73.5 milyon $'a ulaştı. Serbest nakit akışı %25.6 artarak 237.7 milyon $ oldu. Yıllık rakamlar FY2024'ten iki katına çıktı.

Hala Ar-Ge'ye harcıyorlar. Yaklaşık %10 arttı. Duck Creek ve Sapiens ile ayak uydurmak zorundalar. AI yarışı başladı. Jutro platformları ve o ML risk aracı Guidewire Predict? Güzel bir ivme kazanıyor.

Gelecek yıl? 1.21-1.22 milyar $ARR hedefliyorlar. Gelir 1.385-1.405 milyar $ arasında. Faaliyet geliri 259-279 milyon $ aralığında.

Bu hisseyi izleyenler için, mevcut müşterilerin buluta ne kadar hızlı geçiş yaptıklarına dikkat edin. Büyük kurumsal anlaşmalar da önemlidir. Ve finans alanındaki rekabet arttıkça, yapay zekada yeterince hızlı yenilik yapıp yapamayacakları tamamen net değil. Komik bir şekilde, finans 2025'te en çok milyoner yapan sektörlerden biri olmaya devam ediyor. 💰