Tỷ phú Chase Coleman vừa tăng cổ phần của mình trong 3 cổ phiếu chất bán dẫn hàng đầu này. Liệu chúng vẫn còn là cơ hội mua?

Một trong những nhà đầu tư công nghệ hàng đầu ngày nay là Chase Coleman của Tiger Global, và quản lý quỹ phòng hộ tỷ phú này đã bận rộn đầu tư vào ba cổ phiếu bán dẫn trong Quý 1. Với thị trường hạ tầng trí tuệ nhân tạo (AI) bùng nổ, đây vẫn là nơi tuyệt vời để tìm kiếm các cổ phiếu tăng trưởng hàng đầu.

Trong quý, Coleman đã bổ sung vào các khoản nắm giữ đã lớn của mình trong Nvidia (NVDA 1.86%), Broadcom (AVGO +0.01%), và Taiwan Semiconductor Manufacturing (TSM 0.69%). Cả ba cổ phiếu này đều nằm trong top 10 khoản nắm giữ của ông, với Nvidia đứng thứ 2 sau Alphabet, chiếm 9,2% tổng danh mục; TSMC đứng thứ 4 với tỷ lệ 8,2%; và Broadcom đứng thứ 7, chiếm 4,9% danh mục của ông.

Hãy cùng xem những gì có thể đã thu hút Coleman đến các tên này và lý do tại sao tất cả chúng vẫn còn là những khoản mua hợp lý.

Nguồn hình ảnh: Getty Images.

1. Nvidia: Người dẫn đầu trong đào tạo mô hình ngôn ngữ lớn

Nvidia là tên đứng đầu trong hạ tầng AI, đặc biệt là cho đào tạo mô hình AI. Công ty đã tạo ra một rào cản cạnh tranh lớn trong lĩnh vực này thông qua nền tảng phần mềm CUDA của mình, được đặt vào các phòng thí nghiệm nghiên cứu AI ban đầu và, do đó, là nơi phần lớn mã AI nền tảng được viết và tối ưu hóa cho các đơn vị xử lý đồ họa (GPU) của họ.

Thị trường đào tạo mô hình ngôn ngữ lớn (LLM) sẽ vẫn là lĩnh vực chính của họ, nhưng họ cũng có vị trí tốt cho suy luận và AI hành động. Việc "mua lại" Groq và các đơn vị xử lý ngôn ngữ (LPU) của họ giúp họ tấn công thị trường suy luận tiêu tốn bộ nhớ, trong khi họ cũng đã phát triển các đơn vị xử lý trung tâm (CPU) riêng, điều này rất quan trọng cho AI hành động. Công ty cũng có một danh mục mạng lưới mạnh mẽ.

Mở rộng

NASDAQ: NVDA

Nvidia

Thay đổi hôm nay

(-1.86%) $-4.09

Giá hiện tại

$215.42

Các điểm dữ liệu chính

Vốn hóa thị trường

$5.2T

Phạm vi trong ngày

$214.84 - $221.07

Phạm vi 52 tuần

$132.92 - $236.54

Khối lượng

5.8 triệu

Khối lượng trung bình

171.3 triệu

Biên lợi nhuận gộp

74.15%

Lợi suất cổ tức

0.02%

Tổng thể, Nvidia đã âm thầm biến đổi từ một nhà sản xuất chip thành một nhà chơi toàn diện về hạ tầng AI có thể cung cấp cho khách hàng các giải pháp máy chủ từ đầu đến cuối được thiết kế cho các nhiệm vụ AI cụ thể, bao gồm đào tạo, suy luận và AI hành động. Điều này khiến nó trở thành một khoản mua hợp lý.

2. Broadcom: Nhà vô địch chip tùy chỉnh

Broadcom đang nhanh chóng trở thành một trong những công ty quan trọng nhất trong lĩnh vực chip. Là một nhà lãnh đạo trong công nghệ mạch tích hợp dành riêng cho ứng dụng (ASIC), nó đã giúp Alphabet đồng phát triển các Đơn vị xử lý tensor (TPU) rất được đánh giá cao. Với việc Alphabet chi tiêu lớn cho trung tâm dữ liệu và công ty bắt đầu cho phép một số khách hàng chọn đặt hàng TPU trực tiếp từ Broadcom, đây là một cơ hội lớn.

Cùng lúc đó, các nhà cung cấp dịch vụ siêu quy mô khác (chủ sở hữu các trung tâm dữ liệu lớn) cũng đang tìm đến Broadcom để giúp họ phát triển các chip tùy chỉnh của riêng mình, đặc biệt cho suy luận. Trong khi ASIC thiếu linh hoạt như GPU, các chip cứng này thường hiệu quả về chi phí hơn, đặc biệt là cho suy luận, vì chúng tiêu thụ ít năng lượng hơn. Broadcom xem đây là một cơ hội trị giá hơn 100 tỷ đô la chỉ riêng trong năm tài chính 2027 của họ.

Mở rộng

NASDAQ: AVGO

Broadcom

Thay đổi hôm nay

(0.01%) $0.03

Giá hiện tại

$414.60

Các điểm dữ liệu chính

Vốn hóa thị trường

$2.0T

Phạm vi trong ngày

$410.21 - $419.78

Phạm vi 52 tuần

$231.13 - $442.36

Khối lượng

585.5 nghìn

Khối lượng trung bình

23.8 triệu

Biên lợi nhuận gộp

64.96%

Lợi suất cổ tức

0.60%

Giữa hoạt động ASIC và phân khúc mạng lưới trung tâm dữ liệu phát triển nhanh, Broadcom dự kiến sẽ có sự tăng trưởng bùng nổ trong những năm tới. Điều này khiến nó trở thành một trong những hạ tầng AI hấp dẫn nhất để sở hữu ngay bây giờ.

3. Taiwan Semiconductor Manufacturing: Nhà cung cấp chip AI

Một trong những người hưởng lợi lớn nhất từ việc xây dựng hạ tầng AI và số lượng các loại chip khác nhau hiện đang được đưa vào trung tâm dữ liệu là Taiwan Semiconductor Manufacturing. Công ty là nhà foundry hàng đầu thế giới và gần như độc quyền trong việc sản xuất các chip tiên tiến.

Trong khi TSMC có đối thủ cạnh tranh, nó đã chứng minh là nhà sản xuất chip duy nhất có thể sản xuất các chip logic tiên tiến với ít lỗi ở quy mô lớn. Điều này đã khiến nó không chỉ trở thành một bộ phận vô giá trong chuỗi giá trị bán dẫn mà còn có sức mạnh định giá lớn.

Mở rộng

NYSE: TSM

Taiwan Semiconductor Manufacturing

Thay đổi hôm nay

(-0.69%) $-2.82

Giá hiện tại

$404.33

Các điểm dữ liệu chính

Vốn hóa thị trường

$2.1T

Phạm vi trong ngày

$402.95 - $410.61

Phạm vi 52 tuần

$190.56 - $421.97

Khối lượng

314.2 nghìn

Khối lượng trung bình

13.7 triệu

Biên lợi nhuận gộp

60.72%

Lợi suất cổ tức

0.82%

Điều tốt nhất về khoản đầu tư vào TSMC là sự cạnh tranh ngày càng tăng trong lĩnh vực bán dẫn AI thực sự là một lợi thế cho họ, vì có nhiều công ty cạnh tranh để có được dịch vụ của họ. Dù các nhà cung cấp siêu quy mô sử dụng GPU hay ASIC AI, TSMC đều thắng, vì họ sản xuất cả hai. Trong khi đó, nhu cầu ngày càng tăng đối với CPU hiệu suất cao do sự gia tăng của AI hành động chỉ làm tăng các yếu tố thúc đẩy tăng trưởng của họ.

Tất cả những điều này khiến TSMC trở thành một trong những cách tốt nhất để tham gia vào xây dựng hạ tầng AI.