Cung & Cầu: Tại Sao Mọi Trader Nên Thành Thạo Khái Niệm Này

Giá không di chuyển một cách ngẫu nhiên. Phía sau mỗi pump và dump là một lực đơn giản: cuộc chiến giữa người mua và người bán.

Muốn dự đoán xem một tài sản sẽ đi đâu tiếp theo? Hãy tìm hiểu về cung và cầu.

Toán Cơ Bản (Nó Đơn Giản Hơn Bạn Nghĩ)

Nhu cầu = Số lượng người muốn mua ở các mức giá khác nhau Cung = Số lượng người muốn bán ở các mức giá khác nhau

Khi hai đường này giao nhau? Đó là trạng thái cân bằng - mức giá mà thị trường tự nhiên ổn định.

Đây là điều đặc biệt: Giá biến động vì một bên liên tục thắng.

Nếu cầu vượt quá cung, người mua trở nên tuyệt vọng → giá tăng vọt Nếu cung vượt quá cầu, người bán sẽ panic-dump → giá sẽ sụp đổ

Cách Điều Này Thực Sự Hoạt Động Trong Crypto & Cổ Phiếu

Quên phiên bản sách giáo khoa đi. Trong các thị trường thực tế:

Về phía cầu:

• Gió thuận macro (lãi suất thấp, thanh khoản tràn vào)
• Cảm xúc tích cực (giám đốc điều hành mới, lợi nhuận vượt qua mong đợi, tin tức lạc quan)
• Mua FOMO (“nếu tôi không mua ngay bây giờ, tôi sẽ bỏ lỡ”)

Về phía cung:

• Những người trong cuộc đang dump (kỳ hạn khóa kết thúc)
• Niêm yết trên sàn ( các đồng coin mới ra mắt trên thị trường )
• Các yếu tố giảm giá ( các cuộc đàn áp quy định, lợi nhuận kém )

Tài sản thu hút được nhiều vốn mới so với số đồng có sẵn nhất sẽ chiến thắng. Đó là lý do tại sao các altcoin vốn hóa nhỏ tăng giá 1000 lần—nguồn cung thấp, nhu cầu cao.

Giao dịch sự mất cân bằng: Khu vực Cầu/Cung

Các nhà giao dịch chuyên nghiệp sử dụng khung này:

Cài đặt: Drop-Base-Rally (DBR)

1. Giá giảm mạnh (cung vượt quá = người bán thắng)
2. Giá củng cố ( nguồn cung cạn kiệt, nhu cầu tỉnh dậy )
3. Giá vượt qua kháng cự và tăng lên ( cầu đã chiếm ưu thế )

Giao dịch? Mua tại điểm bứt phá của sự tích lũy. Quản lý rủi ro: Dừng lỗ dưới đáy.

Cài đặt khác: Rally-Base-Drop (RBD)

1. Giá pump ( cầu nghiền nát nguồn cung )
2. Giá tích lũy ( cầu yếu, cung tăng )
3. Giá phá vỡ hỗ trợ và dump ( nguồn cung chiếm ưu thế )

Giao dịch? Bán khi giá bứt phá khỏi vùng tích lũy. Dừng lỗ ở trên mức kháng cự.

Ví dụ thực tế

BTC vào cuối năm 2023:

• Giai đoạn giảm: Bán từ $33k → $26k (vùng cung gấu)
• Giai đoạn cơ sở: Tăng giảm giữa $26k-$30k trong nhiều tuần ( cầu gặp cung )
• Giai đoạn tăng giá: Phá vỡ $30k, tăng lên vùng cầu $43k (đã thắng)

Các nhà giao dịch đã bắt kịp sự bứt phá đó đã kiếm được hơn 60%. Những người chống lại xu hướng đã bị thanh lý.

Tại sao hầu hết các nhà giao dịch mắc sai lầm này

1. Họ phân tích giá một cách tách biệt. Bạn cần khối lượng + giá để xác nhận sự thay đổi cung/cầu thực sự.
2. Họ không chờ đợi sự cân bằng. Những giao dịch tốt nhất xảy ra SAU khi hợp nhất, không phải trong lúc sụp đổ.
3. Họ bỏ qua dòng chảy vĩ mô. BTC dump 20% khi Fed tăng lãi suất ( cầu vĩ mô khô cạn ). Tin tốt cá nhân sẽ không cứu được nó.

Điều rút ra

Cung và cầu không chỉ là kinh tế. Đó là lý do giá cả biến động.

Nắm vững khái niệm này và bạn có thể:

• Phát hiện đảo chiều trước khi chúng xảy ra
• Tự tin theo kịp xu hướng
• Hiểu lý do tại sao đồng coin yêu thích của bạn đã pump hoặc dump

Lần tới khi bạn thấy một biểu đồ, hãy tự hỏi: “Ai đang thắng ngay bây giờ - người mua hay người bán?” Câu trả lời nằm ở hành động giá.

Đó là cả trò chơi.