S&P 500が史上最高値付近で取引されている中、多くの投資家はさらに株を買うことに消極的かもしれません。それは賢明な判断かもしれません。なぜなら、S&P 500は過去の平均的に見て高値であり、利益の32倍と歴史的に高価で、いくつかの高騰するAI株によって支えられているからです。
しかし、10年物国債の利回り約4.6%を上回る配当を支払う割安な配当株を探すのは賢明かもしれません。これらの防御的な配当株は、市場がついに下落した場合、より多くの投資家を惹きつけるでしょう。そこで、堅実なブルーチップ株の中から2つを見てみましょう――アルトリア（MO +0.16%）とリアルティ・インカム（O 0.18%）です。これらがなぜ、安定したパッシブインカムを得るために500ドル（またはそれ以上）を投資するのに適した場所になり得るのか、その理由を見ていきましょう。
画像出典：Getty Images。
アメリカ最大のタバコ会社であるアルトリアは、前方利回りが5.8%です。過去57年間で60回も配当を引き上げてきました。それにより、配当王（Dividend King）という称号を得ています。これは、少なくとも50年以上連続して配当を増やし続けている企業に与えられるエリートの称号です。その過去の配当性向は88%であり、今後の配当増加の余地も十分にあります。
アルトリアは一見、不安定な投資に思えるかもしれません。なぜなら、米国の成人喫煙率は過去60年で急激に低下し、史上最低水準にまで落ち込んでいるからです。これは、主にマールボロのタバコから収益を得ているアルトリアにとっては悪いニュースです。
拡大
アルトリア・グループ
本日の変動
(0.16%) $0.12
現在の価格
$73.83
時価総額
$123B
当日の範囲
$73.48 - $74.06
52週範囲
$54.70 - $74.56
出来高
95.6K
平均出来高
9.4M
総利益率
79.39%
配当利回り
5.70%
しかし、アルトリアは価格を引き上げ、コストを削減し、株式買い戻しを行うことでEPSを向上させ、その圧力を相殺しています。また、電子たばこ、ニコチンポーチ、スヌースなどの煙のない製品のポートフォリオも拡大しており、タバコや葉巻への依存を減らす努力をしています。2023年には、主要な電子たばこブランドのNJOYを買収し、その戦略を加速させました。
2028年までに、アルトリアは少なくとも50億ドルの煙のない収益を生み出すと予想しており、これは予想売上高の4分の1以上に相当します。その計画が成功すれば、アナリストは2025年から2028年までのEPSが年平均13%の成長率で増加すると見込んでいます。
これは、今年の利益の13倍で取引されている株にとって、非常に魅力的な成長軌道です。また、ほぼすべての収益を米国で得ているため、関税や地政学的紛争からの影響も比較的少ないです。したがって、安全な資金の避難場所を探していて、CDやTビルよりも高い収入を得たい場合、アルトリアはすべての条件を満たしています。
リアルティ・インカムは、米国、英国、そして7つのヨーロッパ諸国にわたって15,500以上の商業用不動産を所有しています。これらの物件は、コンビニエンスストア、ドラッグストア、ディスカウント小売店などの景気後退に耐えるビジネスに主に賃貸しています。
不動産投資信託（REIT）として、リアルティ・インカムは課税所得の少なくとも90%を投資家に配当として分配し、低税率を維持しなければなりません。また、四半期ごとではなく月次で配当を支払う数少ないREITの一つであり、1994年のIPO以来、134回配当を引き上げてきました。現在、前方配当利回りは5.2%です。
リアルティ・インカム
(-0.18%) $-0.12
$62.12
$58B
$61.57 - $62.42
$55.03 - $67.94
70.9K
5.9M
50.46%
5.20%
過去30年にわたり、リアルティのテナントの一部は店舗閉鎖に苦しみましたが、IPO以降、稼働率は96%を下回ったことはありません。昨年、稼働率は20ベーシスポイント上昇し98.9%となり、より強力なテナントが新店舗を開設して店舗閉鎖を相殺しました。また、金利の上昇により新しい物件の価格が上昇し、小売テナントに逆風が吹く中でも、実店舗の展開を拡大し続けました。
リアルティの調整済み運用資産（AFFO）1株当たりは2025年に2%増加しました。2026年には3%〜4%の成長を見込み、$4.41〜$4.44の範囲に達すると予想されており、これは前方配当率の$3.25を十分にカバーします。この株は、その利益見積もりの14倍で取引されており、保守的な投資家にとっては安価な配当株となっています。
350.09K 人気度
128.87K 人気度
49.11K 人気度
1.06M 人気度
669.47K 人気度
$500ありますか？今すぐ買うべき最高の配当株
S&P 500が史上最高値付近で取引されている中、多くの投資家はさらに株を買うことに消極的かもしれません。それは賢明な判断かもしれません。なぜなら、S&P 500は過去の平均的に見て高値であり、利益の32倍と歴史的に高価で、いくつかの高騰するAI株によって支えられているからです。
しかし、10年物国債の利回り約4.6%を上回る配当を支払う割安な配当株を探すのは賢明かもしれません。これらの防御的な配当株は、市場がついに下落した場合、より多くの投資家を惹きつけるでしょう。そこで、堅実なブルーチップ株の中から2つを見てみましょう――アルトリア（MO +0.16%）とリアルティ・インカム（O 0.18%）です。これらがなぜ、安定したパッシブインカムを得るために500ドル（またはそれ以上）を投資するのに適した場所になり得るのか、その理由を見ていきましょう。
画像出典：Getty Images。
アルトリア
アメリカ最大のタバコ会社であるアルトリアは、前方利回りが5.8%です。過去57年間で60回も配当を引き上げてきました。それにより、配当王（Dividend King）という称号を得ています。これは、少なくとも50年以上連続して配当を増やし続けている企業に与えられるエリートの称号です。その過去の配当性向は88%であり、今後の配当増加の余地も十分にあります。
アルトリアは一見、不安定な投資に思えるかもしれません。なぜなら、米国の成人喫煙率は過去60年で急激に低下し、史上最低水準にまで落ち込んでいるからです。これは、主にマールボロのタバコから収益を得ているアルトリアにとっては悪いニュースです。
拡大
NYSE: MO
アルトリア・グループ
本日の変動
(0.16%) $0.12
現在の価格
$73.83
重要なデータポイント
時価総額
$123B
当日の範囲
$73.48 - $74.06
52週範囲
$54.70 - $74.56
出来高
95.6K
平均出来高
9.4M
総利益率
79.39%
配当利回り
5.70%
しかし、アルトリアは価格を引き上げ、コストを削減し、株式買い戻しを行うことでEPSを向上させ、その圧力を相殺しています。また、電子たばこ、ニコチンポーチ、スヌースなどの煙のない製品のポートフォリオも拡大しており、タバコや葉巻への依存を減らす努力をしています。2023年には、主要な電子たばこブランドのNJOYを買収し、その戦略を加速させました。
2028年までに、アルトリアは少なくとも50億ドルの煙のない収益を生み出すと予想しており、これは予想売上高の4分の1以上に相当します。その計画が成功すれば、アナリストは2025年から2028年までのEPSが年平均13%の成長率で増加すると見込んでいます。
これは、今年の利益の13倍で取引されている株にとって、非常に魅力的な成長軌道です。また、ほぼすべての収益を米国で得ているため、関税や地政学的紛争からの影響も比較的少ないです。したがって、安全な資金の避難場所を探していて、CDやTビルよりも高い収入を得たい場合、アルトリアはすべての条件を満たしています。
リアルティ・インカム
リアルティ・インカムは、米国、英国、そして7つのヨーロッパ諸国にわたって15,500以上の商業用不動産を所有しています。これらの物件は、コンビニエンスストア、ドラッグストア、ディスカウント小売店などの景気後退に耐えるビジネスに主に賃貸しています。
不動産投資信託（REIT）として、リアルティ・インカムは課税所得の少なくとも90%を投資家に配当として分配し、低税率を維持しなければなりません。また、四半期ごとではなく月次で配当を支払う数少ないREITの一つであり、1994年のIPO以来、134回配当を引き上げてきました。現在、前方配当利回りは5.2%です。
拡大
NYSE: O
リアルティ・インカム
本日の変動
(-0.18%) $-0.12
現在の価格
$62.12
重要なデータポイント
時価総額
$58B
当日の範囲
$61.57 - $62.42
52週範囲
$55.03 - $67.94
出来高
70.9K
平均出来高
5.9M
総利益率
50.46%
配当利回り
5.20%
過去30年にわたり、リアルティのテナントの一部は店舗閉鎖に苦しみましたが、IPO以降、稼働率は96%を下回ったことはありません。昨年、稼働率は20ベーシスポイント上昇し98.9%となり、より強力なテナントが新店舗を開設して店舗閉鎖を相殺しました。また、金利の上昇により新しい物件の価格が上昇し、小売テナントに逆風が吹く中でも、実店舗の展開を拡大し続けました。
リアルティの調整済み運用資産（AFFO）1株当たりは2025年に2%増加しました。2026年には3%〜4%の成長を見込み、$4.41〜$4.44の範囲に達すると予想されており、これは前方配当率の$3.25を十分にカバーします。この株は、その利益見積もりの14倍で取引されており、保守的な投資家にとっては安価な配当株となっています。