تسببت كلمة واحدة من ترامب في انهيار أسعار النفط، وارتفاع كبير في سوق العملات المشفرة، مع 110,000 شخص ينهارون في عمليات الإغلاق

انخفض مخزون النفط بشكل أسطوري بمقدار 17.8 مليون برميل، أمام كلمة واحدة من الرئيس، أصبح الأمر أكثر سخافة من النكتة.

هذه المسرحية، "ذئب يأتي"، مع تكرارها مرات عديدة، في النهاية واحدة منها تكون حقيقية

حرب أمريكا وإيران استمرت 86 يومًا. مضيق هرمز محاصر من قبل إيران، و20% من نقل النفط العالمي محجوب، والأسعار تتقلب فوق 100 دولار، والسوق يتعرض للاهتزاز بشكل متكرر، والعين تدمع من كثرة التوتر.

أما ترامب، فقد أطلق على الأقل سبع أو ثماني إشارات خلال الشهرين الماضيين عن "اقتربنا من التوصل لاتفاق".

كل مرة — ينخفض سعر النفط بشكل حاد — ثم بعد يومين ينفي الخبر — ويعود السعر للارتفاع على شكل حرف V. يتم تفجير مراكز البيع، وتفجير مراكز الشراء، ومذبحة مزدوجة، والمستثمرون الأفراد يصرخون من الألم.

حتى فجر اليوم.

في 23 مايو، بتوقيت الساحل الشرقي للولايات المتحدة، نشر ترامب على منصة "Truth Social" منشورًا يقول إن اتفاق أمريكا وإيران "تقريبًا تم التفاوض عليه". وتأكيدًا من صحيفة نيويورك تايمز، أن إيران وقعت مذكرة تفاهم (MOU). المحتوى الرئيسي هو ثلاثة أمور: إنهاء جميع العمليات العسكرية على الجبهات، إعادة فتح مضيق هرمز، وتجميد أصول إيران المجمدة بقيمة 25 مليار دولار.

في هذه اللحظة، انفجر السوق.

اللعبة السياسية الصريحة وراء أسعار النفط

عندما يصبح السلعة عالية politicized، فإن مخططات الشموع لم تعد تمثل العرض والطلب، بل تصويتًا على الخوف والطمع.

ماذا حدث في ليلة 20 مايو؟

وكالة معلومات الطاقة الأمريكية أصدرت بيانات: مخزون النفط الأمريكي الأسبوع الماضي انخفض بمقدار قياسي قدره 17.8 مليون برميل — وهو أكبر انخفاض أسبوعي على الإطلاق، مخزون كوشين يكاد ينفد، والصادرات وصلت لأعلى مستوى تاريخي. أي تاجر قديم يرى هذه الأرقام، لن يفكر إلا بكلمة واحدة: "الضغط على السوق". سعر برنت ارتفع مؤقتًا إلى 107 دولارات، والمراكز القصيرة ترتجف.

لكن ترامب قال ببساطة "نحن في المرحلة النهائية من المفاوضات" —

انخفض سعر برنت فجأة بنسبة 7%، وانخفض سعر WTI إلى أقل من 97 دولارًا. هذا الانخفاض الأسطوري بمقدار 17.8 مليون برميل، أمام كلمة واحدة من الرئيس، أصبح أكثر سخافة من النكتة.

الروح الحقيقية لسوق النفط لم تعد العرض والطلب الأساسية. إنها مضيق هرمز. والمضيق الآن في يد المفاوضات.

لكن هذا مجرد تمهيد.

اليوم فجرًا، أعلن ترامب رسميًا أن الاتفاق "تقريبًا تم التفاوض عليه"، وارتفع سعر البيتكوين من 74,000 دولار إلى 76,600 دولار مباشرة. وخلال ساعة واحدة، تم تفريغ السوق من عمليات إغلاق بقيمة 103 ملايين دولار، وتفجير مراكز البيع بقيمة 90 مليون دولار، و110,000 شخص خسروا كل شيء.

السؤال الآن — هل هذا هو النهاية التي تريدها؟

إعادة فتح مضيق هرمز، هل ستكون تغييرًا هيكليًا في سلسلة إمداد الطاقة العالمية، أم مجرد نافذة قصيرة الأجل تحت ضغط سياسي داخلي في إيران؟

حكمتي بسيطة: الثانية.

لماذا؟

أولًا، إيران بدأت تفسد الصفقة. متحدث باسم وزارة الخارجية الإيرانية رد بسرعة على ترامب في فجر 24 مايو — وقال إن تصريحات ترامب حول "عودة المضيق إلى وضعه الطبيعي" "غير كاملة". وقالت إيران: "حتى لو تم التوصل إلى اتفاق، فإن مضيق هرمز سيظل تحت إدارة إيران الكاملة. توقيت وطرق وحقوق المرور، لا تزال بيد إيران." كلام ترامب غير مطابق للواقع.

بعبارات بسيطة: يمكنني أن أسمح لك بالمرور، لكن من يقرر كيف ومن ومتى يمر، هو أنا. هذا ليس "إعادة فتح المضيق"، بل "المضيق لديه محطة رسوم، والمدير هو إيران".

ثانيًا، إسرائيل غاضبة جدًا. نتنياهو دعا فريقه للاجتماع بشكل عاجل في الليل، ووسائل الإعلام الإسرائيلية تقول إن بنود الاتفاق "غير مفيدة جدًا لإسرائيل". بينما ترامب قال في مكالمة هاتفية مع نتنياهو إن "كل شيء يسير على ما يرام". فكر، وتدبر — كم هو كبير الفجوة هنا؟

ثالثًا، تحرير الأصول المجمدة هو KPI الحقيقي لإيران. إيران الآن تعاني من العقوبات الاقتصادية، و250 مليار دولار من الأصول المجمدة هو السبب الحقيقي وراء موافقتها على التفاوض. بمجرد وصول الأموال، هل ستتحدث بلطف معك؟

يجب أن تعرف أن الحرب الإيرانية كانت تعتمد على ورقة مضيق هرمز. إيران لا تستطيع الصمود أمام الضغط العسكري المباشر من أمريكا، والورقة الوحيدة التي يمكن أن تتفاوض عليها هي حق المرور في هذه الشريان العالمي لنقل 20% من النفط. هل تتوقع أن تتخلى عن هذه الورقة الآن؟

أحمق.

الواقع القاسي وراء احتفالات مخططات الشموع

دعني أقول شيئًا مؤلمًا أكثر.

ماذا يحتفل به مجتمع العملات المشفرة؟ انخفاض أسعار النفط = انخفاض توقعات التضخم = استرخاء الاحتياطي الفيدرالي = ارتفاع الأصول الخطرة. هذا المنطق صحيح، وهو الدافع المباشر لارتفاع العملات المشفرة.

لكن لا تنس — أن الاتفاق هو "تقريبًا تم التفاوض عليه"، وليس "تم التوقيع عليه".

الطرفان لا زالا يناقشان أربع قضايا رئيسية: التعامل مع اليورانيوم المخصب، إدارة المضيق، تعويضات الحرب، وإيران الآن تقول بوضوح: النووي؟ لا تتعجل، سنناقش المرحلة التالية بعد 30 أو 60 يومًا.

ماذا يعني هذا؟ يعني أن "الاتفاق" الحالي هو مجرد إطار لوقف إطلاق النار مؤقتًا وترتيبات لعبور المضيق، مع تأجيل أكثر القضايا حساسية، وهي النووي.

هذا النوع من المخاطر الهيكلية لم يُحل بعد. أنت تحتفل بزيادة مؤقتة في السلام، لكنك تراهن على أن الحرب قد تشتعل مرة أخرى في أي لحظة، وتكون موجة الانفجار مدمرة.

نصيحة للأخوة

ترامب حول سوق النفط إلى "غرفة بثه الدبلوماسية" — مجرد بعض منشورات على وسائل التواصل الاجتماعي يمكن أن ترفع سعر النفط أو تخفضه. ما مررنا به اليوم من تفريغ مراكز البيع، وارتفاع العملات المشفرة، هو مجرد بداية لهذا العصر الجديد.

لا تركز فقط على ارتفاعات الليلة، وتهلل.

إيران أوضحت بالفعل — المضيق "تحت إدارة إيران"، وليس "مرور حر".

إسرائيل غاضبة جدًا، وقد تتدخل في أي لحظة.

القضية النووية، هذا القنبلة، تم تأجيلها إلى 30 يومًا.

إذا تكرر الوضع، فإن سعر النفط قد يقفز من 101 دولار إلى أكثر من 108 دولار، فكيف سيكون رد فعل سوق العملات المشفرة على ذلك؟

عندما ترى انهيار أسعار النفط أو ارتفاع العملات المشفرة بشكل جنوني، لا تتسرع في زيادة مراكزك. افتح الأخبار أولًا، وتحقق مما قاله البيت الأبيض. هذا هو المحرك الحقيقي للسوق.

السوق لم يعد ساحة لمحللي الشموع، بل هو غرفة بث دبلوماسية يُحدد فيها مصير السوق بكلمة واحدة.

كم تساوي هذه الكلمة؟

اليوم، 110,000 شخص دفعوا ثمن دروسهم.